Членове Валутният пазарима право да извършва сделки, наречени преобразуващи сделки. Какво означава такова понятие? Какви видове такива сделки съществуват? В какъв ред се извършват по клиентски сметки? Нека да разгледаме правните нюанси.

такива валутни операции, които се извършват от банката в интерес и със съгласието на клиента и се състоят в обмен (конвертиране) на валута. Просто казано, това е транзакция за продажба или покупка на една валута в замяна на друга. Те предполагат задължително съгласуване на обема на средствата за продажба, датата на сделката и обменния курс. Реалното изпълнение на транзакцията може да се извърши веднага или след определен период от време.

Както подсказва името, основните обекти (предмет) на конверсионните транзакции са валутите на различни държави или територии, а основните участници са Централната банка, фондовите борси, брокерите, държавата, клиентът и изпълняващата банка. За да се обменят средства по клиентски сметки, се натрупват пари. Транзакцията може да бъде изпълнена във всяка от текущите валути по предварително определен курс и на определена дата.

Конверсионни операции по сметки на клиенти - видове по 181-I

На нивото на банковото законодателство видовете такива операции се регулират от Банката на Руската федерация в Инструкция № 181-I от 16 август 2017 г. Последната версия е приета на 29 ноември 2017 г. В съответствие с Приложение 1 от този нормативен документ, следните видовеконвертиращи безналични транзакции:

• 010 - продажба на чуждестранна валута от резидент за руска валута.
• 030 - покупка на чуждестранна валута от резидент за руска валута.
• 040 - продажба или покупка от резидент на една чуждестранна валута за друга.
• 010 - покупка руска валутанерезидент за чуждестранна валута.
• 020 - продажба на руска валута от нерезидент за чуждестранна валута.

Освен това транзакциите за преобразуване се групират според тяхната спешност:

• Текущ тип спот - обикновено изпълнението става моментално. В този случай се използва текущият обменен курс, който е актуален в даден момент.
• Срок напред - сетълментът се извършва на отложена дата. Ставката е напред.

Забележка! По правило транзакциите за конвертиране се изпълняват незабавно, т.е. с доставка на валутата не по-късно от 2-рия работен ден от изпълняващата банка. Такива транзакции се наричат ​​спот. Но в някои случаи транзакцията може да бъде изпълнена предварително, а вальорът се отлага за неопределено време. Това са всички форуърдни сделки.

Извършване на преобразувателни операции по клиентски сметки

Често транзакциите за конвертиране се извършват не с цел получаване на доходи от колебания на валутния курс, а за да се изпълнят условията на външнотърговско споразумение. В същото време компанията може да има открита сметка в рубли в банката или обратно, сметка в чуждестранна валута. И за да се прехвърли необходимия вид средства по договора, преобразуването на средствата се извършва с последващо плащане.

Точната процедура за извършване на обмена може да варира в зависимост от правилата, приети от изпълняващата банка. В действащото законодателство няма ясна уредба за преобразувателните сделки. За да може да извършва конверсионни транзакции, клиентът трябва да напише заявление. Комисионната се начислява съгласно тарифите за парични сетълменти на банкова институция. Също така е по-добре предварително да уточните всички основни условия за обмен - вальор, валутен курс, обезпечение за форуърдна сделка и други, за да не получите неприятна изненада по-късно.

Ако намерите грешка, моля, маркирайте част от текста и щракнете Ctrl+Enter.

Нормативно-правно регулиране на преобразувателните операции. Конверсионни сделки за ваша сметка (в рамките на установения лимит), с вальор в деня на сключване на сделката (транзакции „днес“), с дата на изпълнение на транзакциите „не по-късно от втория работен ден от дата на сключването му“ (транзакции „утре“ и „спот“). Конверсионни операции за сметка на клиента. Приходите на банката от такива операции. Приходи и разходи, произтичащи от извършване на валутни сделки. Преоценка на валутни сметки.

Очертайте процедурата за попълване на заявление, сертификат и разписка за операции по преобразуване.

Приложения: сертификати, приложения, разписки.

Тема 26

Организация на счетоводното отчитане на приходите и средствата на бюджетите на всички нива. Структура бюджетна система. Документи, използвани за отчитане и разпределение на приходите. Информация, предоставена на федералните органи на хазната за разпределение на приходите между бюджетите на различните нива на бюджетната система Руска федерация. Отчитане на приходите и разходите, разпределени от органите на Федералната хазна (OFK). Класификация на приходите и разходите на бюджета на различни нива.

Очертайте как да завършите платежно нареждане, искане за плащане, нареждане за събиране и акредитив.

Приложения: схеми, графики, диаграми, платежно нареждане, искане за плащане, инкасо нареждане и акредитив.

Тема 27. Мерки, насочени към предотвратяване на използването на транснационални операции за престъпни цели.

Организация на работата по противодействие на легализирането (изпирането) на доходи от престъпна дейност и финансирането на тероризма. Програми за осъществяване на вътрешен контрол. Ред за осъществяване на вътрешен контрол. Основания и ред за спиране на сделки с парични средства или друго имущество. Процедурата за предоставяне от организации на информация за сделки с парични средства или друго имущество, подлежащо на контрол. Процедурата за гарантиране на поверителността на информацията.

Очертайте как да завършите описание на работатаспециално длъжностно лице, отговорно за спазването на правилата за вътрешен контрол.

Приложения: длъжностни характеристики на специален служител, отговорен за спазването на правилата за вътрешен контрол.

Тема 28. Системи за международни финансови телекомуникации, техните недостатъци и предимства.

Системи за междубанкови телекомуникации. Имейл системи. Специализирани телекомуникационни мрежи. Световна междубанкова система SWIFT. Основните цели на създаването на SWIFT и основните етапи на неговото развитие. Предимства и недостатъци на мрежата. Електронни системи за междубанкови разплащания. Електронни плащания в банкова системаРусия. Предимства и недостатъци на мрежата. Гарантиране на сигурността на работата на SWIFT.

Очертайте процедурата за попълване на платежно нареждане, нареждане за събиране.

Приложения: диаграми, графики, динамика на използване на системата в Русия и чужбина, платежно нареждане, нареждане за събиране.

Конверсионни транзакции се наричат ​​транзакции за покупко-продажба (обмяна, конвертиране) на договорените суми валута на една държава за валута на друга държава или междун. парична единицапо договорения обменен курс на определена дата.
Конверсионните операции обикновено се наричат ​​"форекс" (forex или FX - съкратено от Foreign Exchange Operations). Световният валутен пазар е доминиран от междубанкови операции за конвертиране.
Конверсионните операции на търговската банка се делят на клиентски и арбитражни. Първите се извършват от банката от името и за сметка на клиенти (предприятия, население), вторите (валутен арбитраж) се извършват от банката за своя сметка с цел реализиране на печалба от разликата между в обменните курсове. Валутният арбитраж може да се дефинира като покупка (продажба) на валута, последвана от насрещна транзакция (обратна транзакция) с цел получаване на печалба от валутния курс.
Има пространствен и времеви валутен арбитраж. Първият се използва за реализиране на печалба поради разликата в курсовете на различните валутни пазари. Арбитражър купува (продава) валута, например в Сингапур и почти едновременно продава (купува) тази валута чрез своя кореспондент, т.е. прави насрещна транзакция (обратна транзакция) в Лондон. Пространственият арбитраж не е свързан с валутен риск (риск от загуба от промяна на валутния курс), тъй като покупката и продажбата на валути се извършват едновременно. С модерните средства за комуникация и телекомуникации, пространственият арбитраж на световните пазари е загубил предишното си значение, тъй като едновременната дейност на десетки дилъри от много банки в различни страни води до изравняване на междубанковия обменен курс.
При временен арбитраж печалбата от обменния курс се формира поради промени в обменния курс за определен период от време, следователно такъв арбитраж е свързан с валутен риск.
Разновидност на валутния арбитраж е процентният арбитраж, при който печалбата възниква поради разликата лихвени процентии обменни курсове. Ако например лихвеният процент по депозитите в евро се е повишил в сравнение с курса на лирата стерлинги, английският спекулант ще обмени

Страница--- 241 -- лири в евро, инвестиране на евро в депозит под повече висок проценти след изтичане на депозита ще обменя евро за лири. Такъв арбитраж се нарича "непокрит", той е свързан с валутния риск от обезценяване на еврото спрямо паунда. За осигуряване на валутен риск се извършва „покрит” арбитраж - едновременно с инвестирането на евро в депозит, инвеститорът продава евро за срока на депозита (сума, равна на депозита в евро, плюс лихва по депозита) при фиксирана курс за лири.
Съществените условия на всяка операция (сделка) включват датата на нейното сключване и датата на изпълнение (вальор).
Датата на сключване на сделката (датата на сделката) е датата, на която страните по сделката постигат съгласие по всички нейни съществени условия. Вальорът на конверсионните транзакции е договорената от страните дата за доставка на средства по сметката на контрагента по сделката. Вальорите са само работни дни. Ако банката извърши транзакция и/или сетълмент по сделка в почивен или празничен ден, установен от федералния закон, както и в почивен ден, прехвърлен в работен ден с решение на правителството на Руската федерация, транзакцията и /или сетълментите по сделката се извършват по сметки счетоводствона първия работен ден, следващ този неработен ден. »
В зависимост от вальора конверсионните операции се разделят на две групи: парични (парични), или текущи, и спешни.
Банката на Русия определя паричната (парична) транзакция като транзакция, чието изпълнение се извършва не по-късно от втория работен ден след нейното сключване. Такива транзакции включват транзакции със сетълмент (вальор) „днес“ (днес или транзакции „на тоде“); сетълменти „утре“ (утре, или сделки „на обем“) и спот сделки, или „на място“.
Вальорът на транзакциите „на tod“ съвпада с деня на сключването на сделката, а транзакциите „на обема“ настъпва на работния ден, следващ деня на сключването на сделката. Спот сделките се изпълняват на втория работен ден след сключването им (например, ако спот сделката е сключена в понеделник, тогава денят на нейното изпълнение ще бъде сряда, а ако сделката е сключена в четвъртък, тогава вальорът ще бъде понеделник, събота и неделя са почивни дни).

Спот сделката е най-често срещаната сделка в световната практика. Преведено от английски спот означава „налични пари в брой“. Следователно термините "парични средства", "парични средства" се използват за обозначаване на текущи валутни операции, въпреки че повечето от тях (както и всички валутни операции като цяло) се извършват по безналичен начин. Пазарът за текущи операции по преобразуване се нарича спот пазар.
Текущите конверсионни операции включват и банкови операции по покупко-продажба на чуждестранна валута в брой. лица(както резиденти, така и нерезиденти).
Фючърсната сделка се определя от Банката на Русия като сделка, чието изпълнение се извършва от страните не по-рано от третия работен ден след нейното сключване. Фючърсните сделки имат две характеристики. Първо, интервалът от време между момента на сключване и момента на изпълнение на сделката е по-дълъг, отколкото при текущата сделка. Фючърсната сделка се основава на договор за продажба на чуждестранна валута с доставка на определена дата или за определен период в бъдеще. Оттук - втората характеристика - валутният курс, фиксиран към момента на сделката, може да се отклонява значително от обменния курс на валутния пазар към момента на нейното изпълнение (текущия курс). Когато настъпи определеното време, валутата се купува или продава по курса, фиксиран в договора за продажба.
Форуърдните сделки включват форуърди, опции и фючърси.
Форуърдните операции (форуърдни операции или fwd) са типът форуърдни транзакции, който се използва най-широко от банките. Те се използват за застраховане на валутни рискове или за целите на валутни спекулации. Износителят може да се хеджира срещу обезценяване на чуждестранна валута, като продаде фючърс валутни печалбиза период по форуърд курса. Вносителят може да се застрахова срещу повишаване на валутния курс, като закупи валута в банка за определен период.
Валутни спекуланти, които играят за спад на обменния курс („мечи“), продават валутата за определен период, надявайки се, че до момента на изпълнение на сделката обменният курс на пазара ще бъде по-нисък от форуърд курса. Ако очакванията на "мечките" се оправдаят, те ще купуват валутата при по-нисък текущ курс и ще я продават при по-висок форуърден курс, реализирайки печалба под формата на обменни курсове.
бухал разлика. Спекуланти, които играят за повишаване на обменния курс („бикове“), очаквайки увеличение на обменния курс, го купуват за период по форуърдния курс, за да получат валутата от продавача в момента на сделката на курс, фиксиран към момента на сделката (форуърден курс), и го продайте на пазара при по-висок текущ курс, получавайки пазарна печалба.
Обикновено форуърдни сделки се сключват за период от 1 седмица до 12 месеца, а за стандартни периоди от 1, 2, 3, 6, 9, 12 месеца. (равни дати на вальор - strait dates). Вальорът се определя "на място". Ако, например, тримесечен форуърден договор е бил сключен на 27 януари 2003 г., вальорът ще бъде 29 април 2003 г. (27 януари 2003 г. + 3 месеца). Когато спот датата падне в последния ден от месеца, се прилага правилото за края на месеца. Така че, ако форуърдна сделка за 1 месец е сключена на 26 февруари 2003 г. със спот дата 28 февруари, тогава вальорът ще падне в последния ден на март, т.е. на 31 март, а не на 28 март.
Ако срокът на форуърдния договор е от един ден до един месец, договорът се счита за сключен за кратки срокове (кратки срокове). Ако вальорите не съвпадат със стандартните условия, условията на транзакциите се наричат ​​прекъснати дати (прекъснати дати).
Най-често форуърд транзакциите се завършват с доставка на чуждестранна валута. Но форуърден договор може да бъде изпълнен и без доставка на валута - чрез извършване на насрещна транзакция (противоположна транзакция) на датата на изпълнение на форуърдния договор по текущия обменен курс. Форуърден договор без доставка на основния актив се нарича сетълмент форуърд.
Например банка сключи едномесечна форуърдна транзакция през януари 2003 г. за продажба на 1000 долара при курс от 31,90 рубли. за долар. През февруари той трябва да заложи 1000 долара в замяна на 31 900 рубли. В случай на сетълмент форуърд, вместо да доставя долари, банката ще извърши насрещна транзакция, т.е. ще купи 1000 долара за рубли по текущия обменен курс. Ако през февруари 2003 г. текущият обменен курс беше 31,70 рубли, банката купи 1000 долара за 31 700 рубли, така че резултатът от форуърдния сетълмент беше плащането към банката през февруари от нейния контрагент на 200 рубли. (31900 -31700).

Страница--- 244 -- Курсът за форуърдна транзакция обикновено е различен от курса за спот транзакция. Форуърдният курс се определя по метода на премията или отстъпката.
Премията означава, че форуърдният курс е по-висок, а отстъпката е по-ниска от спот курса. Разликата между спот и форуърд курса се нарича форуърд разлика, форуърд точки или суап разлика, суап точки (суап точки, суап курс). Това е така, защото разликата в курсовете на двете транзакции на стандартна суап транзакция се определя в форуърдни точки.
Разликата между спот курса и форуърд курса основно отразява разликата в лихвените проценти за съответния период на обменяните валути. Форуърдните премии и отстъпки помагат за компенсиране на разликите в лихвените проценти. Валута с нисък лихвен процент се котира на форуърдния пазар с премия спрямо валута с по-висок висок залог. Валутата с по-висок лихвен процент се котира с отстъпка. Следователно на валутния пазар предимството на по-високия лихвен процент върху определена валута обикновено се компенсира от обезценяването на тази валута на форуърдния пазар в сравнение със спот курса.
Ситуацията, когато форуърд премията (отстъпката) като процент от спот курса съответства на разликата в лихвените проценти, се нарича лихвен паритет. Приблизителната суап разлика по отношение на лихвения паритет се определя по формулата

валута на преобразувателна транзакция

Конверсионни операции - сделки за покупка и продажба на парична и безналична чуждестранна валута срещу налични и безналични рубли на Руската федерация.

Федерален закон № 173-FZ от 10 декември 2003 г. „За валутно регулиранеи валутен контрол” Целта на това федерален законе да се осигури прилагането на единна държавна парична политика, както и стабилността на валутата на Руската федерация и стабилността на вътрешния валутен пазар на Руската федерация като фактори за прогресивното развитие на националната икономика и международната икономика сътрудничество.

Всички сделки за покупко-продажба на чуждестранна валута се извършват чрез оторизирани банки.

Участниците на валутния пазар са Централната банка, упълномощени банки, инвестиционни дружества и фондове, брокерски организации, клонове и представителства на чуждестранни банки.

Вътрешен валутен пазар: валутната търговия се извършва на борсовия и извънборсовия пазар.

Борсовият пазар е представен от борси, които имат съответния лиценз.

Борсите работят въз основа на хартата и основната задача на тяхната дейност е да мобилизират временно безплатно Парив рубли и чуждестранна валута и установяване на обменни курсове.

Правилата за търговия се установяват от борсовия комитет, а техниката за търговия - от Централната банка.

Централната банка определя видовете валути, за които се извършват сделки, максималния размер на отклонения от предишния обменен курс, изискванията за времето и реда за извършване на плащания по сключени договори и размера на комисионата.

Обменният валутен пазар може да служи като MICEX, който е създаден през 1992 г. като акционерно дружествозатворен тип.

Наддавачите извършват сделки чрез свои представители - дилъри, които действат въз основа на пълномощно. Търговията и определянето на текущата инвестиционна ставка се определят от специално упълномощен служител на борсата - курсов брокер.

Преди началото на търговията се подават заявления за покупка или продажба на инвестиции. Ако общият размер на инвестиционното предлагане в началото на търговията надвишава размера на търсенето за него, тогава борсовият брокер намалява курса и обратно.

Централната банка може да извършва валутни и рублови интервенции на фондовите борси, за да поддържа стабилен обменен курс на националната валута.

Извънборсовият валутен пазар е представен от търговските банки, които сключват договори за покупко-продажба на валута. Тези транзакции се формализират с договори, които уточняват:

• - участници в сделката;
• - валута на сделката;
• - дата и час на сключване на сделката;
• - дата на изпълнение на сделката.

Изпълнението на такива валутни отношения се регулира от държавата, която се стреми да провежда своята парична политика, насочена към осигуряване на устойчиво развитие и поддържане на равновесието на платежния баланс.

Касова транзакция - транзакция, при която покупката или продажбата на валута се извършва не по-късно от два работни дни от датата на транзакцията по курса, фиксиран към момента на транзакцията.

Паричните транзакции са разделени на 3 вида:

• 1. ДНЕС търгува с вальор днес
• 2. Сделки "УТРЕ" с вальор утре
• 3. СПОТ сделки с вальор на втория ден от датата на сключване на сделката.

Сделка от тип "ДНЕС" е конверсионна сделка с вальор в деня на сключване на сделката.

Транзакция тип TOMORROW е конверсионна транзакция с вальор в банковия работен ден, следващ деня на транзакцията.

Разликата в обменните курсове на датата "днес" и датата "утре" определя възможността за получаване на допълнителен доход.

По сделка от типа „SPOT” - конверсионна сделка с вальор на втория работен банков ден след деня на сключване на сделката.

Сделките за обмяна на валута в брой се извършват основно при условията на „SPOT“, което предполага двудневен период за прехвърляне на валути след сключването на сделката по курса, фиксиран към момента на нейното сключване. Това ви позволява да прехвърляте средства във всяка държава и да завършите транзакцията. Кореспондентските отношения между банките служат като основа за провеждане на SPOT.

Тяхната същност се състои в покупката и продажбата на валута при условията на доставката й от банките контрагенти на втория работен ден от датата на сделката по курса, фиксиран към момента на нейното сключване. В този случай се броят работни дни за всяка от валутите, участващи в транзакцията, т.е. ако следващият ден след датата на транзакцията е неработен за една валута, времето за доставка на валути се увеличава с 1 ден, но ако следващият ден е неработен за друга валута, тогава времето за доставка се увеличава с още един ден 1 ден.

Банките използват SPOT транзакции, за да поддържат минимално необходимите работни салда чужди банкив ностро сметки с цел намаляване на излишъците в една валута и покриване на нуждата в друга валута. С това банките регулират своята валутна позиция, за да избегнат образуването на непокрити салда по сметки. Въпреки краткосрочендоставки на чуждестранна валута, контрагентите поемат валутния риск и при тази сделка, тъй като в условията на "плаващи" валутни курсове курсът може да се промени дори за два работни дни.

Форуърдни транзакции - сделки за покупко-продажба на чуждестранна валута, сключени чрез договори за период с посочване на конкретна дата на сетълмент на повече от два работни дни от датата на сключване на сделката.

• 1. дълъг период от време между момента на сключване на сделката и нейното изпълнение. Формално този период трябва да надвишава 2 работни дни, но всъщност е поне 30 работни дни. Доста характерни са сроковете от 30, 60, 90, 180 дни;
• 2. към момента на сключване на договора не е необходимо наличието на актив (валута) от страните. Освен това има разновидности на фючърсни сделки, при които страните предварително уговарят изпълнението на сделката без покупка и продажба на валута. Основната цел на фючърсните валутни транзакции е следната:
  • - получаване на необходимата валута към момента на изпълнение на основния външноикономически договор (търговски, финансов);
  • - валутни спекулации и арбитраж;
  • - защита срещу валутни рискове, наречена хеджиране.

Това е особено важно за срочните транзакции, тъй като с увеличаването му нараства потенциалният риск от промени във валутния курс.

Основните видове фючърсни сделки с валута са:

• форуърдни сделки
• · фючърсни сделки;
• опционни сделки.

Форуърдна сделка - сделка, чийто вальор е на повече от 2 банкови дни от датата на сключване на сделката по курса, определен към момента на сделката.

Форуърд транзакциите се делят на 2 вида:

1. Крайни транзакции (аутрайт) - обменна форуърдна валутна транзакция, включително премия или отстъпка, при която обменният курс е предварително зададен, а изпълнението на самата транзакция е допустимо след отложен период от време, не по-малък от 2 работни дни след приключването му.

При директна операция и двете страни са обвързани от договора. Такива сделки се извършват на извънборсовия пазар. Страните по договора обикновено са или две търговски банки, или търговска банкаи клиент.

2. Форуърд SWAPs - комбинация от две окончателни сделки.

Има два варианта за изпълнение на форуърден валутен договор:

• - чрез реална доставка на продадената валута (delivery forward);
• - чрез изплащане на губещата страна на разликата между форуърдния курс и текущия курс към момента на изпълнение на договора (форуърден сетълмент).

При доставка форуърд продавачът на валутата трябва действително да я продаде, независимо от това как самият той придобива тази валута. Ако продавачът не разполага с валутата към момента на изпълнение на форуърдния договор, той ще бъде принуден да я купи на спот пазара по преобладаващия текущ курс. При сетълмент форуърд няма реална доставка на валута, а само плащането на определената разлика във валутата се извършва или в полза на продавача, или в полза на купувача.

Фючърсна сделка е фючърсна сделка за покупка и продажба на стоки, валути, ценни книжапо цени, валидни към момента на сделката, с доставка на закупените стоки и тяхното плащане в бъдеще.

При фючърсната търговия взаимодействието между представителите на купувача и продавача се осъществява чрез борсата; при сключването на договора те трябва да приемат цената, установена в резултат на търговска сесия(ако тази цена отговаря на заявката на продавача или купувача).

Самият фючърсен договор представлява задължението на брокера към клиринговата къща да продава или купува валута в бъдеще. Преизчисляването на позициите на страните по фючърсния договор се извършва ежедневно.

Преди началото на периода на изпълнение на договора, всяка страна може да затвори позицията си чрез извършване на обратна (офсетна) транзакция на цената, която в момента е преобладаваща за съответния тип договори. В този случай Борсовата клирингова къща връща първоначалната застрахователна такса на участника.

По-добре е доставката на валута в необходимото количество и в необходимото време да се осигури чрез форуърдни договори с търговските банки. Необходимо е обаче да се вземе предвид ниската ликвидност на форуърдните договори.

Арбитражни сделки - сделки между Банката и Клиента за покупка или продажба на безналична чуждестранна валута от един вид за чуждестранна валута от друг вид (наричани по-долу сделки) с изчисляване на договорения вальор. Тези операции включват извършването на поне две противоположни транзакции за покупко-продажба на валути за една и съща сума

Друга държава по договорен курс със сетълменти на определена дата.

В юридически смисъл конверсионните операции са сделки за покупко-продажба на валути. По отношение на преобразувателните сделки в английски езикприе стабилния термин валутни операции (накратко Forex или FX).

Основната разлика между преобразувателните операции и кредитните и депозитните операции е, че първите нямат продължителност във времето, т.е. те се извършват в определен момент от време, докато депозитните операции имат продължителност във времето и различна спешност.

До краен срокпреобразувателните операции са разделени на две групи:

1. Операции от спот тип или текущи преобразуващи операции;

2. Форуърдни или спешни конверсионни сделки.

В световната практика е прието, че текущи операции по преобразуванепо основните световни валутни двойки се извършват на спот база, тоест с вальор на 2-рия работен ден след деня на сключване на сделката. Международният пазар за текущи операции по преобразуване се нарича спот пазар. Условията на спот сетълментите са доста удобни за контрагентите по сделката: през текущия и следващия ден след сключването й е удобно да се обработва необходимата документация, да се издават платежни нареждания за извършване на преводи. В Русия, както и в редица развиващи се държави, има различна практика на сетълменти по конверсионни операции. Текущите (или се използва терминът - парични) сделки на пазара долар / рубла се сключват с вальор "днес" (днес), "утре" (утре) и само понякога на място. Транзакции с вальор днес могат да се сключват през целия работен ден, тъй като безкасовите преводи в долари могат да се извършват до късно (в Съединените щати, поради осемчасова разлика във времето, крайният час пада късно вечерта в Москва) и в рубли (поради факта, че разплащателните касови центрове (RCC) на Централната банка на Руската федерация приемат платежни нареждания до 21:00 часа московско време).

Предварителни (спешни) конверсионни операции(FX форуърдни операции или накратко FWD) са сделки за обмяна на валута по предварително договорен курс, които се сключват днес, но вальорът (т.е. изпълнението на договора) е отложен за определен период в бъдещето.

Форвардните операции са разделени на два вида:

1. Окончателни сделки- единична операция по преобразуване с вальор, различен от спот датата. Те представляват около 17% от фючърсните сделки;

2. Валутни суап сделки(FX суап) - те съставляват 83%, тоест по-голямата част от форуърдните операции.

Литература

• Д. Ю. Пискулов. Теория и практика на валутните сделки. Учебно издание.

Фондация Уикимедия. 2010 г.

Вижте какво представляват „конверсионните транзакции“ в други речници:

Операции, свързани с конвертиране на едни ценни книжа в други. Вижте също: Банкови операцииБорсови борсови сделки Конвертируеми ценни книжа Финансов речник Финам ... Финансов речник

ОПЕРАЦИИ ЗА ПРЕОБРАЗУВАНЕ- 1) обмяна (покупко-продажба) на валута; извършвани от банки и други кредити финансова институция, търговски и промишлени корпорации, физически лица чрез посредничеството на валутния пазар (транзакции на банки с клиенти и междубанкови транзакции), както и ... Юридическа енциклопедия

1) обмяна (покупко-продажба) на валута; извършвани от банки и други кредитни и финансови институции, търговски и промишлени корпорации, физически лица чрез посредничеството на валутния пазар (транзакции на банки с клиенти и междубанкови транзакции), както и ... Енциклопедичен речник по икономика и право

ОПЕРАЦИИ ЗА ПРЕОБРАЗУВАНЕ- валутни сделки обмен (покупко-продажба) на валути; извършвани от банки, други кредит финансова институция, търговски и промишлени компании, физически лица по курсовете на валутния пазар. Банките извършват К.о. при изчисляване на техните ... ... Външноикономически тълковен речник

операции по преобразуване- обмяна и покупко-продажба на валута, извършвана от банки, търговски и промишлени корпорации, физически лица ... Речник на икономическите термини- сделки, свързани с конвертиране на едни ценни книжа в други. Например операции за преобразуване на краткосрочни задължения в дългосрочни ... Правен речник

Операции за покупка и продажба на парична и безналична чуждестранна валута за налични и безналични рубли. Речник на бизнес термините. Академик.ру. 2001 ... Речник на бизнес термините