Raiffeisen Capital Management Company LLC и Raiffeisenbank Austria CJSC разработиха нов инвестиционен продукт за недържавни пенсионни фондове и застрахователни компании: доверително управление на активи, обезпечени с банкова гаранция. Управител

Управляващото дружество Райфайзен Капитал е създадено от финансовата корпорация ЗАО Райфайзенбанк. Компанията е напреднал играч в финансов пазар, членува в Асоциацията за защита правата на инвеститорите и НП Национална лига на мениджърите.

Инвестиране със средства

Основната дейност на управляващото дружество е координирането на капиталови инвестиции на физически лица и юридически лицачрез взаимни фондове и доверително управление. Структурата на Управляващо дружество Райфайзен Капитал включва:

"Райфайзен - Акции" е инвестиционен фонд, предназначен за капиталисти, които смятат дългосрочните инвестиции в руски компании за един от своите приоритети. Основните инструменти за реализиране на печалба са акциите на стабилни компании.
"Райфайзен - Облигации" е фонд от отворен тип, чиито основни клиенти са консервативни инвеститори, насочени към инвестиране в облигации и др. облигации, подкрепени от държавния паричен резерв.
„Райфайзен – Балансиран” е фонд, който привлича вниманието на капиталисти, търсещи баланс на високорискови и надеждни инструменти в един портфейл. Доминиращият актив на компанията са акциите, загубите от които се компенсират от наличието на облигации с гарантиран купонен доход.
"Райфайзен - САЩ" е фонд на управляващото дружество "Райфайзен Капитал", създаден за извършване на печеливши сделки на фондова борсаСАЩ
„Райфайзен – потребителски сектор” е фонд, който задоволява интересите на капиталисти, които високо ценят възможностите за развитие на потребителския сектор на икономиката. Ядрото на фонда е ценни книжаголеми търговци на дребно, както и компании, тясно свързани с производството на потребителски стоки.
„Райфайзен – Сектор суровини“ е фонд, който задоволява финансовите нужди на капиталисти, които са готови да инвестират парични средства в суровинния сектор.
"Райфайзен - Информационни технологии» фонд от отворен тип, който инвестира финансово в информационния бизнес. Фондът извършва ежедневни сделки с акции на информационни, телекомуникационни и други подобни компании.
"Райфайзен - Електроенергия" е фонд, предназначен за капиталисти, които очакват да реализират печалба чрез финансови инвестиции в дялове на компании, работещи в електроенергетиката.
"Райфайзен - MICEX Index" е фонд, който използва основните тенденции на фондовата борса като ръководство. Приоритетни са сделките с акции на компании от сегмента на сините чипове, както и корпорации в сферата на търговията и комуникациите.
"Райфайзен - Индустриал" - дружеството инвестира парични средства за реализиране на инфраструктурни проекти.
"Райфайзен - Азия" е фонд на управляващото дружество "Райфайзен Капитал", създаден за извършване на печеливши сделки на фондовия пазар в азиатския регион.
„Райфайзен – БРИК“ е фонд, създаден за извършване на печеливши транзакции на фондовия пазар на страни, включени в структурата на БРИК.
"Райфайзен - злато". Финансовите инжекции на фонда са насочени към приключване на сделки за придобиване на благородни метали. Фондът е атрактивен обект за инвеститори, които се придържат към класическото мислене и се стремят да инвестират финансови средства в дългосрочен план.
„Райфайзен – Трезор” е фонд, който привлича вниманието на инвеститори, които вярват в получаването на купонен доход по облигации;
"Райфайзен - Активен Мениджмънт Фонд" е фонд, създаден за извършване на печеливши сделки на фондовите пазари в САЩ, Европа и Азия. Насочен към капиталисти, които са готови да пласират финансови средства за период от 2 години или повече.
"Райфайзен - еврооблигации", фондът Райфайзен Капитал на управляващото дружество, който се основава на принципа на инвестиране в доларови активи, които в периода на стагнация на рублата са ефективно средство за генериране на печалба.
"Райфайзен - Фонд за акции от втори ред" - дружеството е фокусирано върху придобиване на дялове от малко известни корпорации, които са в етап на интензивно развитие.

Лични инвестиционни тактики

Условията на повишена нестабилност на пазара често диктуват на инвеститорите избора на лична стратегия за управление финансови средства. Пр. компанията е готова да предостави мениджър, който да разработи уникални инвестиционни тактики както за обикновени, така и за корпоративни инвеститори.

Дружество с ограничена отговорност Управляващо дружество "Райфайзен Капитал" активно си сътрудничи с институционални инвеститори, като недържавни пенсионни фондовеИ Застрахователни компании. Основната дейност е инвестиране на собствени и привлечени финансови средства на инвеститорите в най-доходоносните инструменти.

Добър ден, Уважаеми читатели и абонати на инвестиционния блог!

Още в средата на лятото, след като започнах да показвам резултати в , обещах да ви разкажа за този вид инвестиция и по-конкретно за един инструмент от моето портфолио - отворен Взаимен фонд Райфайзен облигациикойто е под контрол Управляващо дружество "Райфайзен капитал".

В един от докладите ми беше зададен въпрос как изчислявам доходността на облигациите, защото ако инвестирате директно в облигации, не е много просто, трябва да се справите с купони, обратно изкупуване и т.н. Всичко зависи от факта, че те съществуват и доходността от тях се изчислява по различен начин.

Така че, за да не се натоварвам с всички тези тънкости и допълнителен мониторинг, аз, като преференциален, избрах за себе си Договорния фонд Райфайзен Капитал, още повече че облигациите трябва да бъдат в портфейла наравно с акциите, както като самостоятелна инвестиция инструмент и за намаляване на рисковете при инвестиране в ценни книжа.

Ако говорим за директни инвестиции в облигации, тогава не можем да не отбележим факта, че облигациите са по-малко рискови (и съответно по-малко ликвидни) в сравнение с.

Да се върнем към обсъждането на продукта на управляващото дружество Райфайзен Капитал - Взаимен Фонд Райфайзен Облигации:

Основна информация за фонда:

В този отворен взаимен фонд основните инвестиции и разпределения се състоят от дялове от дългови задължения (облигации) на правителството на Руската федерация, съставните единици на Руската федерация и големи руски компании, така наречените сини чипове и малки дял от акции на чуждестранни компании. Основната стратегия за управление на облигационен фонд е насочена към запазване на капитала в условията на официална инфлация.

Фондът се управлява чрез инвестиране в дългови инструменти с умерена доходност, която надвишава средните лихвени проценти по банкови депозити и в същото време има високо ниво на надеждност.

Структура на портфолиото:

Инвестицията се извършва в съответствие с тарифен план:

— придобиването на дял може да стане по всяко време, като стойността на дяла се определя ежедневно;

— минималното ниво на инвестиция е 15 хиляди рубли за първата покупка, а след това нивото се намалява до 3 хиляди рубли, т.е. последващи покупки могат да бъдат направени от 3 хиляди рубли.

— ако проучвате инвестиционните условия на уебсайта на Райфайзен Капитал, тогава за закупуване на облигационни дялове се препоръчва инвестиционен период над 1 година и ето защо:

Има комисионна при обратно изкупуване на акции и колкото по-дълъг е периодът на инвестиция, толкова по-изгодно е обратното изкупуване:

1) при погасяване преди 182 дни се начислява комисионна от 2%.

2) от 182 дни до 365 дни включително - 1%

3) след 365 дни няма такса.

Към момента на изготвяне на материала доходността на Райфайзен облигационен фонд е следната:

На графиката, която можете да видите в различни периоди от време, като зададете желания или в долната част на календара, или като преместите лоста надясно или наляво (всичко е маркирано и показано със стрелки), можете ясно да видите как са се променили доходността на фонда и обемът на инвестираните средства.

Графикът на растеж не е идеален и това е доста типично за инвестиции без фиксирана доходност. Въпреки тегленията, общата тенденция остава положителна, въпреки че спадът винаги обърква някои инвеститори и е ясно колко е намалял капиталът на фонда след нестабилна ситуация.

Много хора психологически не могат да понесат недостатъците, но често това им позволява да правят големи печалби точно в такива моменти, когато попълват средства при усвояване.

Разбира се, не е факт, че веднага щом добавите средства, растежът ще започне веднага, спадът може да продължи, но рано или късно ще настъпи отскок и ще бъде възможно да се запише допълнителна печалба от инвестиране в инструмента. Точно такъв ясен пример (и той е почти идеален) може да се види на графиката на растежа на облигационен взаимен фонд.

В информационните секции можете да изучавате:

— отчетност, където отчети за фонда за различни периоди, удостоверения за стойността на активите на фонда, баланси и обяснителни бележки към тези документи се предоставят в PDF формат;

— документация на фонда: тарифи, правила за доверително управление, проследяване на възможни промени в документацията;

— и също така използвайте инвестиционен калкулатор, който ще ви помогне да се ориентирате в възвръщаемостта от минали периоди:

Първо, трябва да изберете вида на взаимния фонд, да зададете датите и да щракнете върху изчисляване или да видите динамиката на графиката.

Също така в линията на взаимните фондове на Райфайзен Капитал има различни фондове от отворен тип и в бъдеще инвеститорът има право да замени една акция за друга (с изключение на взаимния фонд на стоковия пазар на Райфайзен - Благородни метали) или инвестирайте в различни, след като първо сте проучили тяхната история:

Можете да закупите акции на Райфайзен Капитал Мениджмънт Дружество чрез най-близките клонове на Райфайзен Банк.За да направите това, трябва само да дойдете с паспорт и пари, след което да преминете през всички формалности (попълнете формуляри за кандидатстване, въпросници) и след това всичко, ще трябва само редовно да наблюдавате избрания инвестиционен инструмент и да го преглеждате всяка седмица резултати чрез интернет лична сметкаи го поправи.

Що се отнася до плащането на данъци върху дохода, тук е същото като при инвестиране в акции чрез брокер:

Когато се реализира печалба от инвестиране в акции, доходите трябва да се облагат с данък върху доходите на физическите лица в съответствие с Данъчния кодекс на Руската федерация. В същото време Управляващото дружество Райфайзен Капитал има статут на данъчен агент за физически лица, инвестиращи в акции и в съответствие с членове 214.1 и 226 от Данъчния кодекс на Руската федерация, глава 26, след обратното изкупуване на акции е задължени да изчисляват, удържат и внасят данък (данък върху доходите на физическите лица) в бюджета.

Данъчните ставки в момента са:

1) 13% за данъчни жители RF;

2) 30% за данъчни нерезиденти на Руската федерация.

Довършителни работи данъчен периодУправляващо дружество Райфайзен Капитал е длъжно да предостави на инвеститора удостоверение за доход, ако има нужда от такова и той издава писмено искане.

Ако акционерът не е индивидуален, а предприятието, т.е. Ако сте юридическо лице, тогава всички операции, свързани с изчисляването и плащането на данъци, се извършват независимо. Данъчна ставкав този случай тя ще бъде 20%, което съответства на Данъчния кодекс на Руската федерация, чл. 284, клауза 1 и тя ще бъде еднаква както за предприятията, които са резиденти на Руската федерация, така и за тези, които нямат представителство в Русия (членове 284, 306-311 Данъчен кодекс RF).

При обмен на единици транзакциите не се облагат с данъци.

Въпреки малки рисковепри инвестиране в облигационни фондове те все пак се запазват, като на този етап бих искал да ви напомня и да дам линк към статия в блога, която редовно препоръчвам за четене, а също така направих екранна снимка от уебсайта на Райфайзен Кепитъл Мениджмънт Фирма, където възможните рискове са описани подробно:

Това завършва днешния преглед и бих искал да пожелая всички инструменти във вашия портфейл да останат в положителна тенденция и рисковете да са минимални.

Успех и печалба на всички!

******************************************************************************************************************

Взаимните инвестиционни фондове са доста популярен инвестиционен инструмент днес, който се предлага активно от банките при всяка възможност и Райфайзенбанк не е изключение.

За тези, които не знаят какъв е този „звяр“, сме подготвили малка образователна програма.

Взаимният инвестиционен фонд е вид „финансова структура“, която няма нищо общо с „пирамидите“ и други изобретения от ерата на „дивите 90-те“. По същество това е компания за услуги, която подобно на банка е професионален инвеститор. Всеки може да направи вноски във взаимен фонд с минимални усилия. пари в брой. В замяна той получава „обезпечение” или дял, потвърждаващ сумата на депозита. Фондът от своя страна, в зависимост от своята специализация, инвестира получените средства в реалния сектор на икономиката, благородни метали, други ценни книжа и др. Специализацията на фонда, като правило, е директно посочена в името му.

Взаимният фонд се „управлява“ от управляващо дружество („генерален директор“), чиято цел е увеличаване на имуществото на фонда и съответно обогатяване на неговите инвеститори. В зависимост от представянето на „главния изпълнителен директор“, инвеститорът може да получи или доход, или загуба.

Разбира се, никой не раздава дивиденти в края на годината. Акционерът получава действителен доход, ако продаде своя дял на цена, по-висока от покупната цена на този дял, както и комисионна на управляващото дружество (ако има такава). Горещо ви препоръчваме да се информирате предварително за размера на такива комисионни.

В сравнение с банкова сметка, тогава, разбира се, взаимните фондове са по-рисков инвестиционен инструмент. Въпреки това, както във всяка финансови афери, „рискът струва пари“, следователно, като правило, доходността на взаимен фонд може да бъде значително по-висока от вноската при успешна комбинация от обстоятелства.

В същото време взаимният фонд е много по-гъвкав: акционерът може по всяко време да увеличи или намали дела си, като купи/продаде на текущата пазарна стойност на дела.

Не забравяйте обаче, че когато общувате с консултант на взаимен фонд, е много важно да разберете всички подробности за дейността на фонда (специфика, стратегия, портфейл, условия на споразумението с управляващото дружество и др.). Запомнете, че няма глупави въпроси! Но глупавите грешки поради незнание и реалната загуба на собствените ви пари са много специфична заплаха в този случай.

„Какво, къде, кога” – преглед и динамика

Нека видим как вървят нещата във взаимните фондове, управлявани от Райфайзен Капитал през толкова трудната и наситена 2015 г. Ние ще съставим класацията за успех на взаимните фондове въз основа на нивото на растеж на доходността спрямо 2014 г. Ето как бяха разпределени местата:

Райфайзен - Акции . Специализацията на фонда са акции на водещи руски компании, които формират дългосрочното развитие на националната икономика (това са не само компании в минния сектор, но и във финансовия и потребителския сектор). Доста диверсифициран вариант по отношение на рисковете. Въпреки тежките политически и икономически отношенияв света взаимните фондове в тази област показват най-висок ръст - 36,8%.
Райфайзен - сектор Суровини. Този пакет се състои от водещи компании, добиващи и преработващи нефт и газ, както и такива, занимаващи се с металургия и минерални торове. Това може би е причината увеличението на доходността да е малко по-ниско - 36,3% (портфолиото е по-тясно специализирано).
Райфайзен – Информационни технологии. В ерата на развитието на киберпространството и комуникациите тази инвестиционна опция може да се счита за печеливша, тъй като предполага най-благоприятното съотношение риск/възвръщаемост дори при двусмислена икономическа ситуация. Това се оказва вярно и през 2015 г. – 33,48% ръст.
Райфайзен - Облигации. Счита се за най-консервативния взаимен фонд, тъй като се основава на дългови ценни книжа на компании с висок дял на държавно участие. Най-вероятно, благодарение на стратегията „шофирате по-бавно, ще продължите да се движите“, по отношение на доходността такъв взаимен фонд винаги е сред лидерите - 29,04% ръст.
Райфайзен – Фонд за активно управление. Портфейлът включва акции на най-големите руски и чуждестранни компании, както и активи на обещаващи чуждестранни компании от „второ ниво“. Също така печеливша опция с правилна диверсификация на инвестициите - 27,35%.
Райфайзен - САЩ. Фондът за инвеститори, които не се съмняват в успеха и устойчивостта на най-голямата икономика в света показа доста добри резултати. Случаят, когато „записната книжка работи за ученика” – 27,34% увеличение.
Райфайзен - Индустриален. Основата на портфолиото се състои от компании от металургичния сектор, както и компании от свързани индустрии: строителство, машиностроене и химическа индустрия. Неочаквано добър резултат в условията на „криза” – 24,41%.
Райфайзен - Потребителски сектор. Въпреки кризата, която засяга предимно компаниите от потребителския сектор поради спада на покупателната способност на населението, договорният фонд бележи ръст от 23,08%.
Raiffeisen - Индекс на сините чипове MICEX. Фондът е в категорията „пасивно управление“, тъй като следва динамиката на индекса MICEX. Ръст – 23.07%.
Райфайзен – Дългови пазари развити страни. Портфейлът се състои от корпоративни дългови активи на най-големите американски и европейски компании с високо кредитно качество - 19,99%.
Райфайзен - Европа. Договорният фонд също принадлежи към категорията „пасивен”, тъй като следва динамиката на индекса MSCI EMU (формиран от акции на най-големите европейски компании, членки на Икономическия и валутен съюз) – 18.35%.
Райфайзен - Балансиран. Както подсказва името, стратегията на взаимния фонд е комбинация от дългови и имуществени ценни книжа на най-големите международни компании - 14.17%.
Райфайзен - злато. Исторически се смята за най-стабилната инвестиция, особено в периода на обезценяване на рублата - 12,86%.
Райфайзен - Трезор. Лъвският дял се състои от държавни ценни книжа на Руската федерация. Подобно на златото, това също е инвестиция с най-ниска степен на риск, поради което не трябва да се очаква висока доходност - 11,42%.
Райфайзен - Електроенергетика. Залогът върху компаниите от електроенергийния сектор през 2015 г. може да се определи като не особено успешен - едва 10.28% ръст.
Райфайзен - Развиващи се пазари. Инвестициите в развиващите се икономики тази година не оправдаха очакванията – едва 7,23% годишен ръст.
Райфайзен - Благородни метали. Явен аутсайдер, тъй като той единствен „стига до финала” с отрицателен резултат: – 6.04%.

Като цяло 2015 г. може да се нарече доста успешна: повече от половината взаимни фондове на Райфайзен Капитал показаха годишен ръст от над 20%, т.е. рисковете от инфлация бяха изравнени. Въпреки това, както в случая с прогнозата за времето, всяка прогноза за финансовия успех на даден взаимен фонд за 2016 г. е предварително обречена на провал. Оптимистите, както винаги, ще вярват в светлото бъдеще, а песимистите ще се опитат да се отърват от взаимните фондове възможно най-бързо, за да поправят съществуващата доходност. Решете сами към кого да се причислите.

София започва работа в Райфайзен Капитал Управляващо дружество през 2012 г. като специалист в отдел „Взаимни инвестиционни фондове“ към отдел „Продажби и маркетинг“. От 2014 г. работи като анализатор, а от януари 2019 г. като старши анализатор, обхващащ всички основни сектори на руския фондов пазар: нефт и газ, металургия, търговия на дребно, телекомуникации, финанси, електроенергия. Преди това е работила в Райфайзенбанк АД. София е завършила Далекоизточния федерален университет със специалност „Финанси“ през 2008 г.

Участва в програмата CFA (ниво 3 кандидат), има свидетелства за квалификация 1.0 и 5.0.

Покажи всички Скрий

Има 12 години опит в областта на управлението на активи. Присъединява се към мениджърския екип на Райфайзен Капитал през април 2008 г. и управлява секторни инвестиционни фондове. Преди да се присъедини към Райфайзен Капитал, той е работил в MDM Management Company, където е отговарял за формирането на портфейли от акции. В края на 2010 и 2011 г. той беше включен в десетте най-добри портфолио мениджъри според RBC.Rating. Получава бакалавърска степен по финанси от Университета на Аляска, както и магистърска степен по икономика от Финансовата академия към правителството на Руската федерация.

Има сертификати за квалификация на FFMS серии 1.0 и 5.0.

Покажи всички Скрий

Присъединява се към мениджърския екип на Райфайзен Капитал през 2011 г. като анализатор за електроенергийния сектор, от 2013 г. заема позицията портфолио мениджър, а през януари 2019 г. е назначен за ръководител на инвестиционния отдел. Завършва Московския физико-технически институт през 2008 г., през 2010 г. завършва Руски Стопанско училище. Участва в програмата CFA (кандидат за ниво 3), има сертификат FSFM серия 1.

Станислав се присъединява към Управляващо дружество Райфайзен Капитал през декември 2018 г. като риск мениджър, а през юли 2019 г. е назначен за мениджър на облигационните портфейли на компанията. Преди това е работил като специалист в кредитно-аналитичния отдел на Райфайзенбанк, а от 2013 до 2018г. – риск мениджър в NPF Transneft. Завършил е Руския държавен университет за нефт и газ през 2008 г., а през 2011 г. – Финансовия университет към правителството на Руската федерация със специалност „Финансови пазари“.

Участва в програмата CFA (кандидат на ниво 3), има сертификати за квалификация 1.0 и 5.0.

Покажи всички Скрий

Има сертификати за квалификация на FFMS серии 1.0 и 5.0.

Покажи всички Скрий

Присъединява се към мениджърския екип на Райфайзен Капитал през 2011 г. като анализатор за електроенергийния сектор, от 2013 г. заема позицията портфолио мениджър, а през януари 2019 г. е назначен за ръководител на инвестиционния отдел. Завършва Московския физико-технологичен институт през 2008 г., а през 2010 г. завършва Руското училище по икономика. Участва в програмата CFA (кандидат за ниво 3), има сертификат FSFM серия 1.