Salutare dragi cititori ai blogului meu! Astăzi vom continua subiectul investițiilor și vom studia beneficiile investiției în IIS... Principalul lucru care atrage investitorii către IIS este stimulente fiscale, care vă permite să obțineți un venit suplimentar bun. Adevărat, există o serie de detalii în această chestiune la care investitorii începători nu le acordă la început atenție. Astăzi ne vom da seama unde este mai bine să deschidem un cont individual de investiții, după ce criterii să alegem o companie și să luăm în considerare mai multe cel mai bun oferte de pe piata.

Înțelegerea terminologiei

Întrebarea despre ce este un cont individual de investiții are multe în comun cu un cont obișnuit de brokeraj, are doar stimulente fiscale. Oricine îl poate deschide nu numai un rezident al Federației Ruse.

Aloca 2 tipuri de IISîn funcție de modul în care investitorul primește creditul fiscal:

• tipul A- în el impozit rambursat, pe care investitorul l-a plătit din veniturile sale pentru o anumită perioadă de timp. Este mai convenabil să înțelegeți principiul de funcționare folosind un exemplu. Să presupunem că salariul tău este de 25.000 de ruble, pentru un impozit anual de 39.000 este plătit pe acest venit (rata de 13%). Când investiți în IIS, veți fi compensat pentru această sumă. Trebuie avut în vedere că suma maximă de investiție pe an din care puteți obține o deducere este 400.000 de ruble, deci venitul este limitat la 52.000 de ruble. în care valoare totală care poate fi adăugat la IIS este limitat 1.000.000 de ruble/an.
• tip B- diferenta fata de precedenta este aceea investitorul nu beneficiază de deducere fiscală, adică nimeni nu-l va despăgubi pentru taxele plătite. Pe de altă parte, nu există impozit pe profit atunci când contul este închis. Deci, dacă pe parcursul contului reinvestiți în mod activ (acest subiect este dedicat), atunci este logic să alegeți acest tip de cont. Când este închis, trebuie furnizat referinţă că investitorul nu a folosit deducerea fiscală.

Pe un cont de tip A, nimeni nu interzice obținerea de venituri suplimentare din munca pe bursă, dar în acest caz, 13% din veniturile suplimentare vor trebui plătite sub formă de impozit. Pentru a profita la maximum de avantajele primului tip de IMS, este indicat să investiți în mod regulat. Cât despre dacă ce tip de cont este de preferat, atunci nu există un răspuns universal. Totul depinde de investitorul specific și de stilul muncii lui. Dacă pe bursă se așteaptă muncă activă, iar venitul așteptat depășește 100% din suma investită, atunci este logic să folosiți IMS tip B.

Asigurare cont de investiții

Întrebare siguranța fondurilor atunci când investiția este întotdeauna deosebit de acută. Dacă ești îngrijorat de IIS - dacă depozitul tău este asigurat de stat sau nu, atunci trebuie să te supăr, asigurarea depozitelor nu este furnizat. Acum Duma de Stat are în vedere opțiuni pentru asigurarea conturilor IIS, dar momentul adoptării legii și suma care trebuie asigurată nu sunt cunoscute momentan.

Din 2015, procedura a fost mult simplificată, astfel încât să puteți deschide chiar și un IIS de la distanță. Acest lucru a provocat o creștere a numărului de conturi deschise de acest tip în ultimii ani. Puteți deschide IIS pe cont propriu prin serviciile guvernamentale. Procesul ia din putere Cateva minute.

Unde este cel mai bun loc pentru a deschide IIS?

Puteți deschide IIS:

• de la un broker;
• o bancă cu licență de brokeraj;
• de la societatea de administrare.

Practica deschiderii conturilor de investiții în lume

IIS nu este o ofertă unică pentru Rusia. Această practică este răspândită în lume, condițiile de muncă diferă, precum și sumele maxime posibile de investiție. De exemplu, în Anglia poți deschide ISA(conturi de economii individuale), în plus, puteți investi în ele până la 15.000 GBP. V Statele Unite ale Americii există conturi de pensii similare ( IRA), v Canada – RRSP, adică planurile înregistrate de economii la pensie. Riscurile de investiție sunt mici, aceasta explică popularitatea IIS în rândul populației.

Ce să cauți atunci când alegi

Alegerea poate fi dificilă, mai ales dacă nu ați mai întâlnit conturi de investiții înainte. În întrebarea unde este mai bine să deschideți un IIS, luați în considerare următorii factori:

• te duci investiți imediat sau la ceva timp după deschiderea unui cont... Dacă intenționați să faceți acest lucru nu în momentul deschiderii unui cont, ci mai târziu, atunci eliminați imediat companiile de administrare din lista solicitanților. În ele, o anumită sumă trebuie depusă imediat pe IIS;

• posibilitatea de a deschide un cont online... De exemplu, VTB 24 nu oferă o astfel de oportunitate, așa că dacă nu există nicio sucursală în orașul dvs., aceasta va renunța automat la candidați;
• limită de sumă minimă;
• comision cifra de afaceri;
• taxă lunară;
• calitatea lucrărilor de suport tehnic... Un punct foarte important, mai ales pentru începători. Angajații nu ar trebui să plutească în privința investițiilor. Din acest punct de vedere, BCS este în afara competiției - suportul funcționează la un nivel înalt și șansa de a întâlni un nou venit este extrem de mică;
• ce piețe sunt disponibile pentru IIS... Totul depinde de preferințele investitorului; companiile au atitudini diferite față de această problemă. De exemplu, în Finam nu există restricții, dar Promsvyazbank nu oferă o oportunitate de a lucra cu piețele valutare și derivate pentru IIS;
• produse și condiții de muncă oferite acestora... Există diferențe foarte mari în acești parametri. Unii brokeri sunt potriviți pentru investitorii cu capital mic, în timp ce alții, dimpotrivă, sunt mai concentrați pe deponenții cu sume apropiate de maxim. De exemplu, VTB 24 oferă pentru depozite de la 300.000 de ruble posibilitatea de a utiliza strategii de urmărire automată printr-un broker, iar brokerul Deschidere- de două ori mai multe strategii pentru depozite de la 50.000 de ruble.

În continuare, am pregătit un mic recenzie a celor mai bune in opinia mea propuneri pentru deschiderea IIS... S-au luat în considerare nu doar condițiile de muncă, ci și feedback-ul colaboratorilor. Te va ajuta pentru a salva timp la studiul independent al condiţiilor prevăzute de companii.

Finam

Brokerul face posibilă deschiderea unui IIS online. În același timp, investitorul are posibilitatea de a lucra pentru acțiuni, derivate și valută piețe, este posibilă tranzacționarea pe bursele din Sankt Petersburg și Moscova. Fondurile sunt creditate către cont unic, de la care investitorul are acces la mai multe platforme de tranzacționare simultan.

Puteți începe deja să investiți de la 5000 de ruble, cu toate acestea, este greu să contați pe un venit serios cu o astfel de sumă, în plus, operațiunile de tranzacționare vor fi blocate până când suma fondurilor din cont depășește 30.000 de ruble... Așa că tocmai pe această sumă recomand să ne concentrăm cel puțin. Site-ul are un mic calculator online. Introducând suma estimată a investiției, puteți obține o recomandare despre care este mai profitabilă - să primiți o deducere fiscală sau să scutiți profiturile de impozite.

În prezent, comisionul este același pentru orice cifră de afaceri de până la 1 milion de ruble și se ridică la 0,0354%. Există strategii de urmărire automată, randamentul depinde de gradul de risc.

Comision

Mai multe detalii despre comisioane:

• sectiune de stoc MOEX- cu o cifră de afaceri de până la 1 milion de ruble, comisionul este egal cu 0,0354% ;
• sectiunea valutara- cu o cifră de afaceri de până la 1 milion de ruble 0,0332% ;
• secție urgentă ( futures și opțiuni) – 0,45 USD per contract;
• Bursa americană- cu o cifră de afaceri de până la 17.000 USD, comisionul este 0,0354% .

Societatea de administrare" Managementul Finam". Aici, pragul inferior pentru investiții în IIA este deja de la 300.000 de ruble.
Fondurile sunt creditate în cont fără comision de la companie, eventual închiderea timpurie a IIS nici un interes din partea brokerului. În acest caz, deducerea din veniturile din investiții este de 10%.

BCS

Oferă deschiderea unui IIS și investirea de la 300.000 de ruble. Puteți lucra cu piețele bursiere, derivate și valutare, există acces la Bursa din Moscova, nu există acces la SPBEXCHANGE. Puteți deschide IIS, ca în cazul Finam, online. Disponibil creditarea în marjă la 14,5% pentru vânzări și 17,5% pentru lungi.

Comisionul depinde de cifra de afaceriși variază de la 0,0354% pentru o cifră de afaceri de până la 1 milion de ruble până la 0,0177% pentru o cifră de afaceri de 15 milioane de ruble. Nu poate fi mai puțin de 35,4 ruble pentru o afacere. Puteți alege o opțiune tarifară fără această limitare, dar în acest caz va trebui să lucrați cu procente mari. Prima lună este valabilă oferta preferentiala, in limita carora comisionul este egal cu 0,0177% indiferent de cifra de afaceri realizata. Există și alte opțiuni - puteți compara tarifele pe site-ul brokerului, dar BCS Start este optim pentru IIS.

Dintre propunerile interesante, voi nota posibilitatea investind în bancnote(rubla și valută). Randamentul acestora variază între 12,5% și, respectiv, 14,5% pe an. Poți investi în Portofoliul OFZ sau în portofoliul de obligațiuni, randamentul în acest caz va fi ușor mai mic.

Pentru serviciu se folosește versiunea web a Quick sau versiunea terminal pentru dispozitive mobile.

Zerich

Brokerul face posibilă deschiderea unui IIS online. A oferit 2 tipuri de investiții în IIS:

1. « Fiabilitatea statului". Pragul minim de investiție este de 30.000 de ruble, investitorul primește deducere fiscală de 13% + aproximativ 10% venit din investiții în obligațiuni... În acest tarif se presupune că fondurile sunt investite în OFZ-uri, un venit de 10% pe site este indicat ca valoare aproximativă, în realitate poate fi mai mare. Suma maximă de investiție pe an este de 1 milion de ruble.
2. « Stabilitatea valutară". Investitorul primește aceeași deducere fiscală de 13% + până la 9,5% din venit în valută. În acest caz, fondurile investite sunt canalizate în euroobligațiuni. Prag pentru investiții de la 100.000 de ruble.

comisioane

Nu există un tarif separat pentru IIS, în cadrul tarifului „ universal»Comisioanele sunt următoarele:

• pentru bursa- 0,055% din volumul tranzacției;
• pentru piata valutara- 0,03% din volumul tranzacției;
• piata derivatelor- 0,85 ruble per 1 contract;
• disponibil creditarea în marjă, procentul se calculează după formula 9% + rata pieței, pentru valori mobiliare 15%.

Una dintre cerințele tarifului " universal» - investiții de la 100.000 de ruble... Există și alte opțiuni tarifare, de exemplu, „ Învârtitoare„, Nu există nicio cerință pentru mărimea depozitului. Dar și comisionul este mai mare, de exemplu, pe piața valutară, va trebui să plătiți de la 0,075%. Acest broker are o implementare destul de bună, așa că dacă te gândești să începi să lucrezi pe piața de valori pe cont propriu, atunci fii atent la el.

Deschidere

Iese în evidență pe fundalul altora în asta nu există o sumă minimă necesară pentru a investi în IIS... După deschiderea și completarea unui cont, un investitor are acces deplin la piețele bursiere, derivate și valutare și poate lucra pentru MYEX. SPBEXCHANGE nu este disponibil.

Iese în evidență tarif separat pentru conturile individuale de investiții... Pe scurt despre condițiile de muncă și comisioane:

• acțiuni și obligațiuni- de la 0,04 ruble pe tranzacție sau 0,057% din volumul său;
• Euroobligațiuni pe MOEX- 0,04 ruble sau 0,015%;
• piata valutara- 1 rublă per tranzacție sau 0,035%;
• disponibil creditarea în marjă la 13% pentru vânzări și 18,4% pentru achiziții;
• se lucrează prin QUIK, costul accesului lunar este de 250 de ruble. Această sumă nu este percepută de la acei clienți al căror sold în companie este egal cu sau depășește 50.000 de ruble.

Rețineți că tarifele sunt date pentru IIS autogestionat... Există un alt tip de tarif, numit Portofoliu de modele (IIS), se adresează celor care urmează să folosească serviciile analiștilor, și nu să tranzacționeze pe cont propriu. Practic, dacă ești nou pe piață și nici măcar nu știi, atunci este mai bine să te oprești la asta.

Compania de management „Otkrytie”

Accesul la IIS este dat și de societatea de administrare OTKRITIE UK LLC, nu-l confundați cu brokerul cu același nume. În plus, nu există nicio modalitate de a deschide un cont online poti investi doar sume de la 50.000 de ruble... Comisioanele pentru veniturile din investiții sunt de până la 15%.

Deschiderea oferă mai multe interesante produse terminate:

• exista optiuni produse structurate cu protectie a capitalului, va trebui să investești de la 250.000 de ruble;
• poate sa utilizați una dintre strategiile cu un nivel minim de investiții de la 50.000 de ruble. Lucrul cu ei se realizează printr-o societate de management;
• Am o oportunitate tranzacționați la recomandări... În acest caz, notificările despre ce obligațiuni să cumpărați pe IIS vin sub forma unui mesaj SMS la numărul clientului sau la adresa de e-mail a acestuia.

Spre deosebire de brokerii care aproape concurează cu companiile lor de management, Otkritie cooperează activ cu aceasta. Acest lucru este dovedit de faptul că produsele sunt implementate prin intermediul acestuia.

VTB

VTB este inferioară companiilor menționate mai sus într-o serie de indicatori:

• Aici nu există nicio modalitate de a deschide IIS de la distanță;
• clientul are acces doar la piețele de acțiuni și instrumente derivate... Bursele de la Moscova și Sankt Petersburg, precum și piața valutară rămân inaccesibile;
• comisioanele sunt mai mari decât cele ale concurenților.

Să ne oprim pe comisioane separat - pentru tarif „ Standard profesional»:

• cu o cifră de afaceri de 10 milioane de ruble – 0,02124%;
• 5-10 milioane de ruble – 0,02596%;
• 1-5 milioane de ruble – 0,0295%;
• până la 1 milion de ruble – 0,0472%.

Daca alegi " Standard pentru investitori„, Atunci comisionul nu depinde de cifra de afaceri și este fix 0,0413% ... Dintre propunerile interesante, nu pot să notez decât câteva strategii de urmărire automată... Lucrul cu ei este organizat printr-un broker, în timp ce în cont trebuie să aveți cel puțin 300.000 de ruble. Semnalele vor fi emise doar pentru acțiunile Roscompania tranzacționate Ale mele.

Condiții de creditare în marjă- 13% pentru pozițiile scurte și 16,8% pentru pozițiile lungi. În plus, banca percepe un comision de 0,2%, acest comision fiind debitat la sfârșitul sesiunii de tranzacționare. În general, dacă intenționați să tranzacționați pe cont propriu, atunci aceasta nu este cea mai bună alegere a unui broker pentru IIS. „Descoperirea” arată mult mai bine din acest punct de vedere.

Alpha Capital

IIS este deschis printr-o companie de management. Această opțiune este interesantă deoarece compania se află pe primul loc la numărul de conturi individuale de investiții deschise (dintre companiile de administrare). Un alt argument în favoarea sa este suma maximă a fondurilor investitorilor gestionate de companie.

Acum condiţiile de muncă cu IIS:

• iti poti deschide un cont online, fara sa te joci cu serviciile guvernamentale si cu atat mai mult cu o vizita personala la biroul companiei;
• puteți investi de la 10.000 de ruble;
• există 3 strategii de lucru robuste... Fondurile sunt investite în OFZ, acțiuni și obligațiuni corporative. Mai mult, statisticile asupra acestora se fac încă din 2015, adică chiar din momentul în care toată lumea își permitea IIS-ul;
• serviciul nu poate fi numit cel mai profitabil- va trebui să plătiți în total 4% (2% pe an + 2% din suma investită).

În principiu, totul este simplu și direct la Alfa Capital Management Company. Cel mai important lucru - fiabilitate, din acest punct de vedere, poate fi catalogat drept lider. Dacă vă gândiți unde este mai profitabil să deschideți un IMS din punct de vedere al fiabilității, atunci cu siguranță este merită să aruncăm o privire mai atentă.

Strategii de lucru cu conturi individuale de investiții

Puteți investi pur și simplu fondurile alocate în acest scop și pur și simplu uitați de ele timp de 3 ani. Dar sa profita la maximum de bani, este mai bine să lucrați conform strategiei. Va aduce randament financiar maxim.

Voi descrie pe scurt câteva strategii de lucru cu IIS.

1. Scurtarea termenelor de investiție... Rețineți că banii nu pot fi retrași în decurs de 3 ani, altfel nu vom primi o deducere fiscală, iar o serie de companii pot, de asemenea, anula o penalizare pentru închiderea anticipată a unui cont. Dar acolo este portiţă, permițând reducerea perioadei în care banii vor fi indisponibili. Pentru a face acest lucru, aveți nevoie de un IMS de tip A (adică deschis cu un broker). Se deschide un cont, dar banii nu sunt transferați imediat acolo. De exemplu, l-au deschis în ianuarie 2017, apoi în decembrie 2018 (la aproape 2 ani de la deschidere) au introdus acolo 400.000 de ruble, iar în martie 2019 statul va rambursa 52.000 de ruble. La sfârșitul anului 2019, introducem din nou 400.000 de ruble, obținem o deducere fiscală în 2020 și închidem contul. În cele din urmă timpul de înghețare a banilor a fost scurtat.
2. Selectarea unui broker care retrage profitul din cupoane și dividende într-un cont bancar, card sau alt cont la aceeași companie. În acest caz, puteți încerca să câștigați bani cumpărând titluri cu dividende mari. Adevăr, riscul crește dramatic.
3. IIS pentru rude... Dacă sunt mulți bani, atunci luăm toți membrii familiei și deschidem un IIS pentru fiecare. Depunem fonduri și primim o deducere fiscală.
4. Reinvestirea- deducerea fiscală este depusă imediat într-un cont obișnuit, iar tranzacționarea este efectuată.
5. Funcționare îndelungată a IMS... Până la închiderea contului, nimeni nu va colecta impozit pe venit. Așa că nu trebuie să vă închideți contul și să lucrați liniștit.
6. Sume mici pot fi depuse regulat și investiți în OFZ-uri și acțiuni... O sumă decentă va veni în câțiva ani.

Indiferent de strategia pe care o alegeți - alege-ți cu grijă brokerul... Micul meu rating IIS va ajuta cu asta.

Probleme generale

În această secțiune, voi încerca pe scurt să răspund cele mai frecvente întrebări Legat de IIS:

• Termenul investiției? De la 3 ani.
• este posibil să închiderea anticipată a contului? Da, dar deducerea sau scutirea de impozit pe profit vor fi anulate.
• Este posibil să aveți mai multe IIS? Nu, o persoană poate avea doar un cont.
• Cât de mult poți investi? Până la 400.000 de ruble, acesta este maximul pentru care se va aplica deducerea. În ciuda acestui fapt, amintiți-vă că puteți depune până la 1.000.000 de ruble pe an în contul dvs.
• Când pot investi? Dacă se încheie un acord cu un broker, acest lucru se poate face imediat după deschiderea unui cont. Este profitabil să deschizi un IIS, astfel încât să existe întotdeauna o oportunitate de a investi bani gratuit în el. Perioada de trei ani se numără de la data încheierii contractului.
• Cum se deschide IIS? Pe net. Dacă această funcție nu este disponibilă, atunci la o vizită la biroul brokerului / MC.
• Care este diferența dintre o companie de management și un broker? Acordul cu societatea de administrare se ocupă de managementul încrederii, iar cu un broker - despre serviciile de brokeraj.
• Este posibil să transferați IIS de la un broker la altul? Da, este posibil.

rezumat

Dacă te uiți la asta, din mai multe motive, IIS este mai profitabil decât un simplu depozit bancar. În bancă, banii tăi îți vor aduce venituri nu mai mari decât cele specificate în contract, iar atunci când lucrezi cu IIS există șanse reale de a obține Mai mult.

Așa că sfatul meu pentru tine este să selectezi un broker (de preferință dintre cei considerați) și să deschizi un IIS. Nu va trebui completat imediat, dar când apar bani gratuiti, îi puteți investi și reduce timpul de înghețare. Tine minte - momentul optim pentru investiții este decembrie, deducerea fiscală va trebui să fie emisă înainte de 30.04 a anului următor pentru anul precedent.

Aceasta încheie scurta mea prezentare a conturilor individuale de investiții. Pune toate întrebările în comentarii și nu uita să te abonezi la actualizările de pe blogul meu. Promit că vor mai fi multe lucruri interesante.

Dacă găsiți o eroare în text, vă rugăm să selectați o bucată de text și apăsați Ctrl + Enter... Mulțumesc că ai ajutat blogul meu să se îmbunătățească!

Începând cu 1 ianuarie 2015, oricine poate deschide un cont individual de investiții (IIA). Inovația are scopul de a simplifica viața unui investitor privat. Datorită acestui fapt, piața de valori va deveni mult mai accesibilă cetățenilor. În acest articol, veți afla ce este un IIS și care este principalul avantaj al unui cont individual de investiții este atragerea din ce în ce mai mulți investitori începători la acest instrument financiar.

IIS este un acord încheiat între o persoană fizică și o societate de administrare în scopul administrării încrederii valorilor mobiliare într-un singur cont. O astfel de oportunitate a existat mai devreme, dar de anul trecut a devenit mai accesibilă datorită modificărilor aduse unor acte juridice.

Această direcție de investiții există în multe țări de mulți ani. Este popular printre cetățeni ca o modalitate de a-și crește economiile pentru pensii. Pentru cei care sunt suspicioși față de inovație, experții recomandă să se uite la țările în care economiile voluntare stau la baza sistemului de pensii: SUA, Australia, Hong Kong, Japonia, Suedia și altele.

Funcționarea IMS este reglementată de Legea federală nr. 379-FZ din 21 decembrie 2013, care a completat capitolul 3 din Legea din 22 aprilie 1996 din 1 ianuarie 2015. Nr.39-FZ „Pe Piața Valorilor Mobiliare” Articolul 103.

Potrivit inovațiilor, o persoană poate avea un singur cont, iar peste 400.000 de ruble pe an nu pot fi depuse în acesta. Un cont de brokeraj deschis anterior nu poate fi transformat într-un IIS. Vă puteți completa contul numai în ruble rusești. Retragerea parțială a fondurilor este imposibilă... Dacă investitorul nu este mulțumit de rezultatul muncii unui anumit broker, el poate transfera contul către altul. Pentru a face acest lucru, trebuie să deschideți un nou cont la o altă companie și să transferați fonduri către acesta din primul cont în termen de 30 de zile. De fapt, acesta este singurul caz în care un investitor poate avea două IIA în același timp.

Termenul acordului se consideră de la data deschiderii acestuia, și nu de la prima completare. Adică puteți deschide un cont la începutul anului și puteți depune bani la sfârșit și puteți solicita o deducere fiscală anul viitor. Există o opinie că în curând ar putea fi făcute modificări ale legislației, iar data alimentării contului va deveni punctul central al raportului. Prin urmare, când îl deschideți este recomandabil să depuneți cel puțin 1 rublă.

Rezultatele financiare pentru IIA și contul obișnuit de brokeraj nu sunt însumate, adică pierderea din contul de brokeraj nu se însumează cu profitul din contul de investiții. Dacă există o datorie la impozitul pe venitul persoanelor fizice pe care investitorul nu a plătit-o în baza rezultatelor contului de brokeraj, aceasta poate fi reținută din IIA.

Principalul avantaj al unui cont individual de investiții este impozitare preferenţială. Există două deduceri fiscale pentru ei: contribuții și venituri. Pentru a-l primi, nu puteți retrage fonduri mai devreme de trei ani.

Rentabilitatea investiției prin IIS

Chiar dacă doar plasați bani într-un cont, atunci în primul an puteți obține venituri de până la 52.000 de ruble. Dar trebuie menționat că aceasta este suma maximă posibilă de deducere. Dacă un investitor investește din nou 400.000 de ruble în al doilea an, nu va putea primi mai mult de 52.000 de mii.

IIS este un instrument suficient de flexibil... Vă permite să investiți în toate tipurile de active (cu excepția operațiunilor de pe piața Forex), inclusiv:

• Obligațiuni... Aduc venituri relativ mici, dar au și un nivel scăzut de risc. Această direcție este potrivită pentru cetățenii conservatori și precauți. Este indicat să folosiți acele persoane care sunt mai interesate de deducerea fiscală pentru contribuții.
• Stoc... Opusul instrumentului anterior. Ele pot aduce profituri semnificative investitorului, dar prezintă un nivel ridicat de risc. Este recomandabil să cumpărați acțiuni ale marilor corporații, care au scăzut în preț în acest moment. Pe termen lung, o astfel de investiție poate aduce profituri bune.
• Viituri și opțiuni- investiții pentru persoanele care nu mai sunt noi pe piață. Este posibil să folosiți roboți comerciali, dar costul acestora este de aproximativ 100.000 de ruble.
• Fonduri comune interesant pe termen lung. O astfel de investiție va fi de interes pentru investitorii care nu au suficiente cunoștințe pentru a plasa singuri fonduri.
• Valută... Dintr-un cont de investiții, puteți plăti pentru achiziția de dolari americani, euro, franci elvețieni, lire sterline și altele;
• euroobligațiuni... O piață în dezvoltare activă. De fapt, aceasta este investiția într-un depozit bancar aproape fără risc, dar la o rată a dobânzii mai favorabilă.

Rentabilitatea investițiilor depinde direct de rentabilitatea instrumentelor. Investitorii cu experiență preferă să combine o varietate de metode de investiții.

Deschiderea unui IIS este similară cu un cont de brokeraj. Pentru a deschide un cont, trebuie să contactați biroul cu un pașaport și un card flash pentru semnătură digitală. Minorii sunt obligați să furnizeze consimțământul scris al părinților. De asemenea, clientului i se va cere să completeze și să semneze un chestionar. Cererea de deschidere este scrisă în două exemplare. Unul primește clientul, al doilea rămâne în companie. De asemenea, se face o cerere pentru producerea unui certificat de cheie pentru o semnătură electronică. Banii sunt depusi prin banca.

După înregistrarea în bancă, clientul primește un acord, într-o companie de brokeraj - un act de aderare la reglementările de brokeraj. De asemenea, investitorul va primi detaliile contului în care trebuie depuse direct fondurile.

După ce a fost permisă identificarea de la distanță a clienților companiilor de brokeraj și management, un cont poate fi deschis și online. În majoritatea companiilor, serviciul este implementat pe baza portalului Serviciilor de Stat, prin urmare este necesar să aveți o semnătură digitală electronică activă. Pentru a-l obține, trebuie să contactați unul dintre birourile Centrului Multifuncțional. Dar este de remarcat faptul că băncile nu deservesc clienții de la distanță.

Cum să alegi un IIS?

Există două tipuri de conturi de investiții „A” și „B”.

Primul tip (A) face posibilă primirea unei rambursări a impozitului pe venitul persoanelor fizice într-o sumă egală cu 13% din sumele depuse pe IIA. Adică poți returna până la 52.000 pe an. Acest tip de cont are următoarele restricții:

1. Rambursarea impozitului pe venit personal este posibilă în termen de 3 ani. Adica daca investitiile au fost facute in 2015, atunci poti solicita la fisc rambursarea abia in 2018.
2. După închiderea IIS, 13% din suma totală trebuie plătită la buget.
3. Dacă contul este închis înainte de expirarea perioadei de trei ani, deducerea fiscală primită anterior va trebui restituită statului.

Această schemă este mai potrivită pentru cetățenii care plătesc în mod regulat impozitul pe venitul personal, de exemplu, sub formă de deduceri din salarii.

Pentru a primi o deducere pentru un astfel de cont, investitorul trebuie să depună o declarație fiscală până la 30 aprilie a următorului an de raportare. De asemenea trebuie să furnizați următoarele documente:

• acte care confirmă primirea veniturilor din IIS;
• confirmarea documentară a fondurilor efectiv depuse în cont. Cel mai adesea, un astfel de document este un certificat de la un broker, unde este indicată suma;
• o cerere a contribuabilului de restituire a impozitului pe venitul persoanelor fizice cu indicarea detaliilor bancare.

Dacă o persoană fizică care a primit o deducere fiscală închide un cont mai devreme, înainte de expirarea a trei ani, va trebui să returneze banii primiți, precum și să plătească impozit pe rezultatul financiar pozitiv al contului.

Opțiunea „B” este că investitorul este scutit de la plata impozitului de 13% la închiderea contului. Dar condiția pentru obținerea beneficiilor este aceeași: înainte de trei ani, IIS nu poate fi închis. Rolul de agent fiscal este jucat de o societate de brokeraj. Pentru ca ea să nu rețină impozit la plata banilor din cont, investitorul trebuie să furnizeze o adeverință de la fisc.

Această opțiune este mai potrivită pentru investitorii activi care intenționează să gestioneze contul pe cont propriu, precum și pentru cei care nu plătesc impozitul pe venitul personal în mod regulat.

În cazul închiderii anticipate a IIA, investitorul va plăti integral impozitul pe venitul personal.

Alegerea propriu-zisă a tipului de cont are loc în biroul fiscal atunci când investitorul solicită o deducere fiscală. La încheierea unui acord sau semnarea unui act de aderare la reglementările de brokeraj, clientul poate indica tipul „A” sau „B”, dar acest lucru nu îl obligă la nimic. Înainte de a contacta biroul fiscal, vă puteți răzgândi. Dar atunci nu mai este permisă schimbarea tipului de cont.

Alegerea greșită de a primi o deducere fiscală poate duce la pierderi suplimentare pentru investitor. De exemplu, el poate alege a doua variantă, dar primește pierderi la data închiderii contului.

Opțiuni de comportament ale investitorilor

Există trei opțiuni pentru comportamentul investitorului: speculator, investitor pasiv sau activ.

• Pentru speculatori IIS face posibilă creșterea capitalului dumneavoastră prin returnarea impozitului pe venitul personal în valoare de 52.000 de ruble. Ei tind să facă tranzacții pe termen scurt și să utilizeze multe instrumente diferite. De asemenea, speculatorii folosesc împrumuturile în marjă ale brokerului.
• Investitori activiîn cadrul activității IIS, se utilizează un număr mare de active și instrumente de investiții. Ei pot vinde valori mobiliare în orice moment, fără a plăti taxe.
• Investitor pasiv cu ajutorul IIA poate reechilibra portofoliul fara plata impozitelor, include active straine in portofoliu. Un astfel de cont vă permite să creați un analog al indexului MICEX, dar acest lucru necesită o investiție mare.

Tipuri de management IIS pentru un investitor începător

Cea mai bună opțiune pentru un investitor începător- transferul managementului contului către un broker cu experiență sau companie de administrare. Specialiștii cu experiență vor selecta singuri activele profitabile.

De asemenea, puteți utiliza servicii pentru copierea ofertelor. Cu ajutorul lor, investitorul poate gestiona singur contul cu succes, copiend comportamentul clienților cu experiență.

Avantaje și dezavantaje ale IIS

După cum am menționat mai devreme, principalul avantaj al acestor conturi este capacitatea de a primi o deducere a impozitului pe venitul personal, care crește profitul net al investitorului. În plus, mai putem observa plusuri suplimentare:

• posibilitatea investițiilor profitabile cu investiții minime;
• contul poate fi completat de un număr nelimitat de ori, dar în limita maximă admisă;
• capacitatea de a schimba compania în care este deschis IIS;
• instrumentele de investiții nu sunt limitate în comparație cu un cont obișnuit de brokeraj.

În ciuda atractivității lor, astfel de conturi de investiții au și dezavantaje:

• Lipsa garanțiilor guvernamentale. IIS, chiar dacă a fost deschis printr-o bancă, nu este supus sistemului de asigurare a depozitelor.
• Fondurile pot fi investite doar pe piața rusă de investiții.
• Perioada minimă de investiție este de 3 ani. Această limitare îi descurajează pe începătorii care nu sunt pregătiți să investească pentru o perioadă atât de lungă.
• Restricții anuale de investiții - 400.000 de ruble. Acest lucru îi oprește pe marii investitori.
• Banii nu pot fi retrași parțial. Dacă investitorul dorește să încaseze o parte din investiție, contul va trebui să fie închis.

Mulți experți din piața financiară consideră că introducerea ISS în timpul unei recesiuni a economiei îl face o modalitate foarte periculoasă de investiție. Starea economiei duce la o scădere a valorii titlurilor de valoare, și nu la creștere.

Planificarea utilizării ISS

Înainte de a deschide un cont, ar trebui să decideți cu privire la răspunsurile la următoarele întrebări:

1. Perioada maximă de investiție. Funcționarea IIS va fi limitată la trei ani sau este un termen mai lung de 10-15 ani.
2. Prezența unei strategii de investiții. În general, acestea pot fi împărțite în trei linii de comportament: speculator, investitor activ sau pasiv.
3. Care este scopul deschiderii unui cont. IIS poate fi deschis ca supliment la un cont de brokeraj, în locul unui depozit bancar, pentru a optimiza impozitarea.
4. Intenționați să efectuați tranzacții în mod independent?

Ce este mai profitabil: IIS sau depozit bancar?

Comparând aceste două instrumente financiare în funcție de anumiți parametri, puteți obține următoarea imagine:

• Depozitul poate fi atât pe termen scurt, cât și pe termen lung. Deponentul își alege singur termenul, care poate începe de la o lună. Banii din IIS pot fi retrași numai după trei ani. Ambele versiuni ale acordului pot fi reziliate anticipat, dar apoi nu vor exista venituri sau vor exista venituri minime (în cazul IIS, aceasta este o deducere fiscală).
• Venitul din depozitele bancare este clar definit. Ratele dobânzilor la acesta sunt acum la un asemenea nivel încât nu este vorba de a obține un profit, ci de a păstra fondurile de inflație. Potenţial, venitul dintr-un cont de investiţii poate fi mult mai mare, dar există riscul de a vă pierde investiţia.
• Riscul pierderii fondurilor depuse pe IIA este mai mare decât pierderea celor din contul de depozit, întrucât primele nu se încadrează în sistemul de asigurare a depozitelor. Dar acest risc poate fi redus semnificativ prin alegerea unei strategii conservatoare de comportament și investirea, de exemplu, în obligațiuni de stat.
• Din punct de vedere al optimizării fiscale, IIS câștigă aici, deoarece nu sunt prevăzute deduceri la depozit.
• Depozitul necesită un minim de timp. Un investitor trebuie doar să aleagă o bancă și să deschidă un acord. IMS poate fi deschis și cu costuri minime de timp, dacă încredințați gestionarea acestuia unui specialist cu experiență. Dacă investitorul plănuiește să o gestioneze independent, va trebui să monitorizeze în mod constant situația pieței.

Astfel, nu există un avantaj clar al uneia sau aceleia metode de investiții. Asa de se recomandă utilizarea lor simultană... Acest lucru va ajuta la reducerea riscului.

Companiile de management și de brokeraj deschid și mențin conturi individuale de investiții. De asemenea, puteți deschide un cont la o bancă comercială. Acest lucru necesită doar un pașaport.

Pentru un investitor experimentat care are cunoștințe suficiente, are timp să monitorizeze în mod regulat bursa și poate lua decizii pe cont propriu, este mai bine să deschidă un IIS într-o companie de brokeraj.

Pentru un investitor începător este mai bine să contactați compania de administrare. Specialiștii săi vor gestiona profesional banii proprietarului IIS.

Un avantaj suplimentar al alegerii în favoarea unei societăți de administrare este capacitatea de a plasa fonduri pe un depozit. Dacă un investitor este interesat de o astfel de direcție, atunci este imposibil să deschizi un cont la o companie de brokeraj. Merită să ne amintim că nu mai mult de 15% din suma din cont poate fi plasată în depozit.

Un participant profesionist (broker sau societate de administrare), după deschiderea unui cont, clientul este trimis la notificarea fiscală la deschiderea IIS în cel mult 3 zile. Astfel, la momentul depunerii cererii de plată a deducerii impozitului pe venitul persoanelor fizice, fiscul va avea deja informații despre prezența unui cont la contribuabil.

În unele companii există limite de timp după data deschiderii unui cont, timp în care este necesar să se depună cel puțin o sumă minimă de fonduri.

Nu puteți deschide mai multe conturi în companii diferite... Poate că intermediarul nu va refuza să-l deschidă, dar fiscul va primi de fapt mai multe notificări, iar investitorul nu va primi deloc o deducere fiscală.

Printre brokerii care sunt bine reprezentați în regiuni se numără FINAM, OPENING, BCS. KIT Finance, ATON, ALOR și altele nu sunt mai puțin populare, dar cu o rețea de retail mai mică. De asemenea, pe piață activează băncile, care în structura lor au divizii care se ocupă cu gestionarea activelor (investind în principal în fonduri mutuale). Aceste bănci includ Sberbank (Sberbank Asset Management CJSC), VTB (VTB Capital), Alfa-Bank (Alfa-Capital Management Company), etc.

Aproape toate companiile oferă posibilitatea fie de a desfășura în mod independent operațiuni pe bursă, fie de a oferi clienților strategii de investiții gata făcute, cu diferite niveluri de profitabilitate și risc. Strategiile comportamentale gata făcute pot fi împărțite aproximativ în următoarele grupuri:

1. Conservator: obligațiunile guvernamentale sunt în principal achiziționate.
2. Moderat: portofoliul conține obligațiuni ale unor corporații gigantice rusești.
3. Agresiv: investiții într-o varietate de companii rusești.
4. Fonduri, inclusiv fonduri mutuale și euroobligațiuni.
5. Structurale: investiții în opțiuni și obligațiuni.

Companiile diferă și în ceea ce privește cantitatea de intrare. De obicei, dimensiunea investiției minime începe de la 10.000-30.000 de ruble.

Atunci când alegeți un broker, ar trebui să acordați atenție următoarelor puncte:

• Fiabilitatea brokerului. Merită să alegeți o companie cu un rating de cel puțin AAA.
• Prezența unei taxe de abonament pentru menținerea unui cont individual de investiții. Există brokeri care nu o taxează.
• Prezența și dimensiunea comisioanelor pentru tranzacții, precum și dimensiunea depozitului minim, care vă va permite să începeți rapid să lucrați la schimb. Un începător ar trebui să caute un broker cu un prag mic de intrare.
• Posibilitatea de înregistrare a unui EDS. În caz contrar, fiecare operațiune va trebui documentată și originalele vor trebui trimise constant la sediul companiei.

Restricții

În legislația rusă, există anumite restricții privind deschiderea de conturi pentru anumite categorii de cetățeni. Potrivit Legii federale „Cu privire la serviciul public de stat al Federației Ruse”, funcționarul public, precum și soțul/soția și copiii minori nu au dreptul de a deschide conturi și de a păstra numerar în băncile din afara Federației Ruse. Prin urmare, un cont de investiții deschis cu o bancă rusă sau o companie de brokeraj poate deveni o opțiune suplimentară de investiție.Dar, în același timp, gestionarea independentă a contului poate fi limitată de un conflict de interese.Conform aceleiași legi federale, dacă deținerea unui funcționar public a oricărui activele conduc sau pot duce la un conflict de interese, el este obligat să le transfere în trust...

Astfel, putem concluziona că conturile individuale de investiții sunt un produs interesant care poate fi potrivit pentru diferite segmente ale populației. În stadiul actual, aceștia pot pierde din cauza depozitelor bancare. Pentru a atrage mai multi investitori, este necesar sa le oferim produse cu profitabilitate mai mare si comisioane minime.

Continuând să utilizați site-ul nostru, sunteți de acord cu prelucrarea cookie-urilor, a datelor utilizatorului (informații despre locație; tipul dispozitivului; adresa ip) pentru funcționarea site-ului, retargeting și cercetări statistice și recenzii. Dacă nu doriți să utilizați cookie-uri, vă rugăm să schimbați setările browserului.

VTB Bank (PJSC) (VTB Bank). Licența generală a Băncii Rusiei nr. 1000. Licența unui participant profesionist pe piața valorilor mobiliare pentru activități de brokeraj nr. 040-06492-100000, eliberată la 25 martie 2003.

Mai departe

informații legale
1. Conținutul site-ului și al oricăror pagini de pe site („Site-ul”) are doar scop informativ. Site-ul nu este considerat și nu ar trebui să fie considerat o ofertă a VTB Bank de a cumpăra sau vinde instrumente financiare sau de a furniza servicii oricărei persoane. Informațiile de pe Site nu pot fi considerate o recomandare pentru investiții de fonduri, precum și garanții sau promisiuni în viitorul rentabilității investițiilor.
Niciuna dintre prevederile informațiilor sau materialelor prezentate pe Site nu sunt și nu trebuie considerate drept recomandări individuale de investiții și/sau intenția VTB Bank de a furniza servicii de consultanță în investiții, cu excepția unor acorduri încheiate între Bancă și clienți. VTB Bank nu poate garanta că instrumentele financiare, produsele și serviciile descrise pe Site sunt potrivite pentru toate persoanele care au citit astfel de materiale și/sau corespund profilului lor investițional. Instrumentele financiare menționate în materialele informative ale Site-ului pot fi, de asemenea, destinate exclusiv investitorilor calificați. VTB Bank nu este responsabilă pentru consecințele financiare sau de altă natură care pot apărea ca urmare a deciziilor dumneavoastră cu privire la instrumentele financiare, produsele și serviciile prezentate în materialele informative.
Înainte de a utiliza orice serviciu sau de a cumpăra un instrument financiar sau produs de investiții, trebuie să evaluați în mod independent riscurile și beneficiile economice ale serviciului și/sau ale produsului, consecințele fiscale, juridice, contabile ale încheierii unei tranzacții atunci când utilizați un anumit serviciu sau înainte de a cumpăra un instrument financiar sau produs de investiții specific, disponibilitatea și capacitatea acestora de a accepta astfel de riscuri. Atunci când luați decizii de investiții, nu trebuie să vă bazați pe opiniile expuse pe Site, ci trebuie să efectuați propria analiză a poziției financiare a emitentului și a tuturor riscurilor asociate cu investiția în instrumente financiare.
Nici experiența trecută, nici succesul financiar al altora nu garantează sau determină că aceleași rezultate vor fi obținute în viitor. Valoarea sau venitul oricărei investiții menționate pe Site se poate modifica și/sau poate fi afectată de modificări ale condițiilor pieței, inclusiv ale ratelor dobânzii.
VTB Bank nu garantează rentabilitatea investițiilor, activităților de investiții sau instrumentelor financiare. Înainte de a face o investiție, trebuie să citiți cu atenție condițiile și/sau documentele care guvernează procedura de implementare a acestora. Înainte de a cumpăra instrumente financiare, trebuie să citiți cu atenție termenii de circulație a acestora.

2. Niciunul dintre instrumentele financiare, produsele sau serviciile menționate pe Site nu sunt oferite spre vânzare sau vândute în nicio jurisdicție în care o astfel de activitate ar fi contrară legilor privind valorile mobiliare sau altor legi și reglementări locale sau ar obliga VTB Bank să respecte cerința de înregistrare într-o asemenea jurisdicţie. În special, dorim să vă informăm că o serie de state au introdus un regim de măsuri restrictive care interzic rezidenților statelor respective să achiziționeze (asista la achiziție) instrumente de creanță emise de VTB Bank. VTB Bank vă invită să vă asigurați că aveți dreptul de a investi în instrumentele financiare, produsele sau serviciile menționate în materialele informative. Astfel, VTB Bank nu poate fi trasă la răspundere sub nicio formă dacă încălcați interdicțiile care vi se aplică în orice jurisdicție.

3. Toate datele digitale și calculate de pe Site sunt furnizate fără nicio obligație și doar ca exemplu de parametri financiari.

4. Acest Site nu este consiliere și nu are scopul de a oferi consultanță în chestiuni juridice, contabile, de investiții sau fiscale și, prin urmare, nu ar trebui să se bazeze pe conținutul Site-ului în acest sens.

5. VTB Bank face eforturi rezonabile pentru a obține informații din surse pe care le consideră a fi de încredere. În același timp, VTB Bank nu oferă nicio asigurare că informațiile sau evaluările conținute în materialul informativ postat pe Site sunt adevărate, exacte sau complete. Orice informație prezentată în materialele Site-ului poate fi modificată în orice moment fără notificare prealabilă. Orice informații și evaluări furnizate pe Site nu reprezintă termenii nici unei tranzacții, inclusiv a uneia potențiale.

6. VTB Bank atrage atenția Investitorilor care sunt persoane fizice asupra faptului că fondurile transferate către VTB Bank ca parte a serviciilor de brokeraj nu sunt supuse Legii federale din 23.12.2003. Nr. 177-FZ „Cu privire la asigurarea depozitelor persoanelor fizice în băncile din Federația Rusă”.

7. VTB Bank vă informează prin prezenta despre posibila existență a unui conflict de interese atunci când oferiți instrumente financiare avute în vedere pe Site. Un conflict de interese apare în următoarele cazuri: (i) VTB Bank este emitentul unuia sau mai multor instrumente financiare în cauză (destinatarul beneficiilor din distribuirea instrumentelor financiare) și membru al grupului de persoane VTB Bank ( denumit în continuare membru al grupului) furnizează simultan servicii de intermediere și/sau de administrare a încrederii (ii) un membru al grupului reprezintă interesele mai multor persoane simultan în furnizarea de servicii de intermediere, consultanță sau alte servicii către acestea și/sau (iii) un membru al grupului are propriul interes în efectuarea de tranzacții cu un instrument financiar și, în același timp, oferă servicii de intermediere, consultanță și/sau (iv) un membru al grupului, care acționează în interesul terților sau în interesul altui membru al grupul, menține prețurile, cererea, oferta și (sau) volumul tranzacționării cu valori mobiliare și alte instrumente financiare, acționând, printre altele, ca un creator de piață. Mai mult, membrii grupului pot fi și vor continua să fie în relații contractuale pentru furnizarea de servicii de intermediere, custodie și alte servicii profesionale cu alte persoane decât investitorii, în timp ce (i) membrii grupului pot avea la dispoziție informații de interes. pentru investitori și membri, grupurile nu au obligația față de investitori de a dezvălui astfel de informații sau de a le folosi pentru a-și îndeplini obligațiile; (ii) condițiile și remunerația membrilor grupului pentru furnizarea unor astfel de servicii către terți pot diferi de condițiile și remunerația pentru investitori. În soluționarea conflictelor de interese, VTB Bank este ghidată de interesele clienților săi. Informații mai detaliate despre măsurile luate de VTB Bank în legătură cu conflictele de interese pot fi găsite în Politica de gestionare a conflictelor de interese a Băncii, publicată pe Site.

8. Orice logo-uri, altele decât siglele VTB Bank, dacă sunt prezentate în materialele Site-ului, sunt folosite exclusiv în scopuri informative, nu au scopul de a induce în eroare clienții cu privire la natura și specificul serviciilor furnizate de VTB Bank, sau pentru a obțineți beneficii suplimentare prin utilizarea unor astfel de sigle, precum și prin promovarea bunurilor sau serviciilor deținătorilor de drepturi de autor ai unor astfel de sigle sau prin deteriorarea reputației lor de afaceri.

9. Termenii și prevederile date în materialele Site-ului trebuie interpretate exclusiv în contextul tranzacțiilor și operațiunilor relevante și/sau al valorilor mobiliare și/sau al instrumentelor financiare și este posibil să nu corespundă în totalitate cu valorile determinate de legislația Federația Rusă sau altă legislație aplicabilă.

10. VTB Bank nu garantează că funcționarea Site-ului sau a oricărui conținut va fi neîntreruptă și fără erori, că defectele vor fi corectate sau că serverele de pe care sunt furnizate aceste informații vor fi protejate de viruși, cai troieni, viermi. , bombe software sau articole și procese similare sau alte componente dăunătoare.

11. Orice exprimare de opinie, estimări și prognoze pe site sunt opiniile autorilor la data scrierii. Acestea nu reflectă neapărat punctele de vedere ale VTB Bank și pot fi modificate în orice moment fără notificare prealabilă.

VTB Bank nu este responsabilă pentru nicio pierdere (directă sau indirectă), inclusiv daune reale și profituri pierdute, rezultate din utilizarea informațiilor de pe Site, pentru incapacitatea de a utiliza Site-ul sau orice produse, servicii sau conținut achiziționat, primit sau stocat. pe site...

Aceste materiale sunt destinate distribuției numai pe teritoriul Federației Ruse și nu sunt destinate distribuției în alte țări, inclusiv în Marea Britanie, țările Uniunii Europene, SUA și Singapore, precum și, deși pe teritoriul Federația Rusă, cetățenilor și rezidenților acestor țări. VTB Bank (PJSC) nu oferă servicii financiare și produse financiare cetățenilor și rezidenților țărilor Uniunii Europene. rulează

Cum și unde este cel mai bun mod de a deschide un cont individual de investiții (IIA) în 2019?

Mulți antreprenori remarcabili au vorbit în mod repetat despre un lucru atât de util precum investițiile pe termen lung. De exemplu, Warren Buffett, care conduce Berkshire Hathaway, vorbește constant despre acest lucru în scrisorile sale regulate către acționarii companiei. John Bogle, creatorul legendar al Grupului Vanguard, spune același lucru.

Pentru un neprofesionist, acest lucru este de o importanță semnificativă, deoarece riscă în special să piardă fonduri la bursă dacă începe să se angajeze în tranzacții intraday pe aceasta.

Rușii au un instrument excelent, care este un cont individual de investiții. Acest lucru este plasat cu un serviciu de brokeraj - care, la rândul său, ajută un individ (sub rezerva anumitor restricții din partea acestuia din urmă) să obțină profituri serioase datorită stimulentelor fiscale.

Piața internă a văzut pentru prima dată un astfel de mecanism în 2015, motivul pentru care a fost actualizarea legislației privind piața de valori împreună cu actualizările Codului Fiscal al țării.

Este important să știți despre IIS

Un cont poate fi creat doar de către un comerciant privat, fie la o companie de brokeraj, fie direct la o bancă. Din cerințe - impozitare pe teritoriul Federației Ruse (prezență în țară de la 183 de zile pe an). Mai mult, există o regulă: un cont - o persoană.

La ce companie de brokeraj este cea mai bună pentru a deschide un cont de investiții? Consultați ratingul celor mai buni brokeri din Rusia în 2017.

Contul în sine nu este limitat în timp, dar pentru ca stimulentele fiscale să poată fi aplicate este necesară menținerea unei perioade minime de investiție, a cărei valoare este de 3 ani și care începe din ziua semnării acordului.

Contul este permis numai în ruble, iar în 12 luni îl puteți completa pentru o sumă de cel mult 1 milion de ruble, deși până la 18/06/17 limita a fost de 400 de mii de ruble. Nu este necesară reumplerea IIS suplimentar anual. Cu toate acestea, este inacceptabil să se retragă o parte din fonduri.

De asemenea, ar trebui să vă amintiți despre comisioanele bancare și de brokeraj pentru lucrul cu valori mobiliare.

Instrumente IIS

În același timp, sunt posibile orice opțiuni de investiții care sunt aplicabile pe principalele platforme de tranzacționare rusești din Moscova și Sankt Petersburg. Acest:

• acțiuni ale companiilor rusești și străine;
• obligațiuni de municipalități, corporații, suverani;
• valută;
• cota fondurilor mutuale;
• metode derivate (opțiuni, tranzacții futures etc.).

Trebuie remarcat faptul că unii brokeri și instituții bancare nu permit lucrul cu un număr de instrumente, emitenți etc. Lista completă a metodelor de investiții acceptate poate fi obținută de la broker.

IIS și deducere fiscală

Principalul avantaj al contului este rentabilitatea unei părți a investiției, care în cele din urmă crește profitabilitatea. Mai mult, pentru proprietarii de IIS sunt prevăzute 2 tipuri de preferințe fiscale.

Deducerepentru o contribuție

În această situație, unei persoane i se oferă o rambursare de 13% din suma care a fost creditată în anul precedent, dar cea mai mare sumă este limitată la 130.000 de ruble.

Important: o deducere este posibilă atunci când investitorul a declarat profit pentru perioada anterioară (adică a existat o plată a impozitului), iar rambursarea maximă nu poate fi mai mare decât valoarea impozitului.

Dacă au trecut mai puțin de 3 ani de la deschiderea IIS, completarea acestuia, depunerea unei cereri de rambursare și primirea ulterioară a acesteia, legea obligă investitorul să restituie fondurile către stat.

Dacă investitorul închide contul, atunci impozitul de 13% va fi reținut din profitul primit.

Deducerepe venit

O astfel de deducere scutește o persoană fizică de impozitare sub formă de impozit pe venitul personal de suma tuturor veniturilor creditate în cursul tranzacțiilor cu IIA. Legea prevede aplicarea deducerii fără deținerea obligatorie a altor profituri impozabile.

O persoană poate conta pe o astfel de retur numai după 3 ani de la data creării IIS. Dacă este închis mai devreme de 3 ani de la data formării sale, statul va reține impozitul pe venitul persoanelor fizice în cuantum de 13%, similar schemei pentru un cont de brokeraj.

Este important să țineți cont de toate nuanțele și detaliile investiției atunci când alegeți tipul de deducere, inclusiv metoda de investiție și cota de impozitare pe venit. Să presupunem că impozitul pe venit personal nu se aplică plăților cu cupoane și obligațiunilor guvernamentale interne. În cazul achiziționării OFZ, de exemplu, puteți obține o rambursare a contribuției.

Obținerea unei deduceri fiscale

Daca vorbim de o deducere pentru completare (contributii), investitorul se adreseaza organelor fiscale in anul urmator celui in care s-a facut completarea. În acest caz, este necesară confirmarea contribuțiilor cu o declarație 3-NDFL, anexând la aceasta următoarele documente:

• confirmarea primirii profitului de anul trecut cu o cotă de impozitare de 13% (de exemplu, un certificat 2-NDFL de la organizația în care individul lucrează);
• confirmarea creării unui IIS și creditarea de fonduri către acesta (poate fi furnizată de un broker);
• cerere de rambursare, pentru aceasta va trebui să indicați detaliile bancare.

Dacă se înțelege o deducere pentru venit, atunci o persoană trebuie, la încetarea contractului, să dea băncii sau brokerului un certificat de la autoritățile fiscale că nu au existat cazuri de primire de deduceri pentru completare.

Astfel, banca (sau brokerul) nu va putea plăti banii cu reținerea la sursă a impozitului pe venitul personal de 13%.

Anul acesta, sistemul conturilor individuale de investiții împlinește trei ani, ceea ce înseamnă că pionierii care au deschis IIS în 2015 vor putea foarte curând să retragă fonduri din acestea fără a pierde deducerile fiscale. În plus, decembrie este cel mai bun moment pentru a face acest lucru, deoarece deducerile fiscale sunt datorate în anul următor celui în care a fost deschis contul.

Rușii au ocazia să deschidă IIS încă de la 1 ianuarie 2015, când statul a decis să atragă un investitor privat la bursă și să facă investițiile pe termen lung mai accesibile pentru cetățenii de rând. Investitorii ar trebui încurajați de un sistem de deducere fiscală care face ca un cont individual de investiții să fie extrem de benefic pentru începători.

Să reamintim că IIS, prin natura sa, este un cont de brokeraj obișnuit, care, totuși, are o serie de caracteristici:

• O persoană poate avea un singur cont individual.
• Suma maximă de reaprovizionare a IIA pe an este de 1 milion de ruble. Deducerea fiscală este oferită din suma de 400.000 de ruble.
• Acordul IIS este încheiat pentru o perioadă de cel puțin trei ani. In cazul in care investitorul inchide contul mai devreme, va fi necesara returnarea deducerilor fiscale la buget. În același timp, este posibil să transferați IIS de la un broker (MC) la altul.
• Doar banii pot fi introduși în IIS.

Astăzi, există o serie de restricții privind achiziția de active pe IIA:

• Achiziționarea de valori mobiliare străine este permisă numai la licitațiile organizate ale organizatorului comercial rus.
• În cazul plasării de fonduri în depozite la instituții de credit, care se află pe IIS al DU, valoarea acestor depozite nu poate depăși 15 la sută din suma fondurilor transferate în baza acordului specificat la momentul plasării.
• În conformitate cu Termenii de emisiune și de circulație, nu permite achiziționarea de obligațiuni de împrumut federale pentru persoane fizice (OFZ-uri „populare”).

- se discută energic implementarea mecanismului

- sunt introduse, care pot fi combinate cu IIS.

Piața IIS astăzi

№	Numele companiei	Numărul de conturi
1	PJSC Sberbank	101 610
2	FINAM SA	43 502
3	Otkritie FC Bank Group	39 490
4	SRL „Compania BCS”	36 697
5	VTB	16 776
6	SRL „UK” Alfa-Capital „	9 653
7	SRL „ATON”	9 326
8	PJSC „Promsvyazbank”	5 784
9	Bank GPB (JSC)	4 051
10	SRL FC "RGS Investments"	3 522
11	SRL „ALOR +”	2 202
12	KIT Finance (LLC)	1 881
13	JSC IC „ZERICH Capital Management”	1 678
14	Surgutneftegazbank CJSC	731
15	SRL IC „Septem Capital”	659
Alți ofertanți		4 875
Total		282 437

Potrivit Bursei din Moscova, la 1 decembrie 2017 au fost deschise 282.437 de conturi individuale de investiții. Astfel, 87220 IIS au fost deschise în 2017. În 2016 - 106 310. În 2015 - 88 907. După cum puteți vedea, 2016 a fost cel mai productiv an.

Astăzi, liderul în deschiderea IIS este PJSC "Sberbank" - din contul său, mai mult de o treime din toate IIS deschise de pe piață. Potrivit ratingului Bursei din Moscova, 85% din totalul IIA deschis este reprezentat de cinci operatori: Sberbank PJSC, FINAM JSC, Otkritie FC, BCS Company LLC și VTB.

Numărul IIS în noiembrie a crescut ușor - cu doar 3,3 mii. În același timp, se poate observa un model interesant: numărul de conturi la Sberbank a crescut cu 5,4 mii, în timp ce numărul de conturi la Otkrytie a scăzut cu aproape 3 mii. Se poate presupune că situația cu grupul de companii Otkrytie a jucat un rol important în acest proces.

Astăzi, serviciul de deschidere ISS este oferit de câteva zeci de brokeri și companii de management. Luați în considerare ofertele și tarifele lor.

Ofertele brokerilor IIS

Deschideți un cont individual de investiții la un broker sau o societate de administrare. Diferența aici va fi că brokerii oferă o gestionare independentă a contului, în timp ce compania de administrare oferă doar management al încrederii.

Autogestionarea presupune anumite abilități în piață, capacitatea de a naviga semnalele, de a înțelege instrumentele. Pe de o parte, poate părea că clienții brokerilor sunt investitori extrem de experimentați. Cu toate acestea, majoritatea brokerilor pot oferi produse de investiții gata făcute - adică portofoliul este format pe baza preferințelor, așteptărilor și apetitului pentru risc. Vi se va oferi unul sau altul set de instrumente care se potrivesc cerințelor dumneavoastră. Dar decizia asupra investițiilor o iei singur.

Societățile de administrare încheie cu investitorul un acord de administrare a încrederii, după care se încheie rolul activ al investitorului. După încheierea acordului, fondurile din cont sunt gestionate de manager - un specialist financiar calificat.

În același timp, atât brokerii, cât și companiile de administrare pot oferi. Alegerea formei de gestionare a contului este o chestiune pur individuală. În plus, nu uitați că puteți transfera IIS de la un broker la altul în orice moment.

Deci, principalele oferte ale brokerilor pentru deschiderea IIS

Agent	Numărul de IIS deschis	Denumirea tarifului	Deschiderea IIS online	Cantitatea minima	Acumularea dobânzii la soldul de numerar al contului
PJSC „Sberbank”	101 610	Independent	Nu	Nu	Nu
JSC IC „FINAM”	43 502	Zi	da	Nu	½ rata cheie a Băncii Rusiei
OTKRITIE BROKER SA	39 490		da	Nu	Nu
SRL Compania „BCS”	36 697	BCS-Start	da	Nu	Nu
VTB 24 (PJSC)	16 776	Standard pentru investitori	Nu	Nu
ATON LLC	9326	Pornire	Nu	1000	Nu
Kit Finance LLC	1881	Comerciant IIS	da	10 000	Nu

Direcția de brokeraj PJSC „Sberbank” demonstrează o creștere constantă în IIS deschis. În ciuda faptului că brokerul nu are oferte speciale speciale. Cel mai recent, conectarea la programul de tranzacționare pe Internet a costat Sber 850 de ruble pe an, iar abia în această toamnă, brokerul a făcut accesul Quik gratuit. Între timp, Sberbank este unul dintre puținii participanți la piață care oferă retragerea cupoanelor de obligațiuni într-un cont bancar, ocolind IIA.

JSC IC „FINAM”în mod tradițional, mulțumește cu un bonus suplimentar - percepe ½ din rata cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse din soldul de numerar al clientului din cont. În plus, Finam a lansat promoția Super IIS, ai cărei participanți, după ce au alimentat sau au deschis IIS în decembrie, primesc o serie de bonusuri.

Finam are, de asemenea, strategii gata făcute pentru IIS.

Comon este un serviciu de repetare automată bine stabilit - este un serviciu care execută automat semnale în conformitate cu strategia aleasă de utilizator. Sumele pentru strategiile de conectare sunt foarte diferite - există o intrare pentru 50.000 de ruble și există de la un milion. Este mai bine să verificați comisioanele și condițiile detaliate pentru conectarea la strategie cu consultanții companiei în fiecare caz concret.

Clienti" Broker de deschidere " poate alege un produs de investiții pe IMS care se potrivește cel mai bine perioadei de investiție țintă, nivelului de profitabilitate așteptat și risc. Astfel, alegând „Autogestionarea IIS”, un investitor poate, la propria discreție, să aleagă instrumente și să formeze un portofoliu, să determine orizontul investițional și raportul risc/randament. Tranzacționarea conform recomandărilor în cadrul produselor „Savings IIS”, „Independent IIS” și „Profitable IIS” este potrivită pentru investitorii care nu au un nivel suficient de experiență sau timp pentru a investi singuri. Pentru cei care sunt gata să încredințeze managementul propriului capital unui manager profesionist, Otkritie Broker oferă o gamă largă de produse. După ce ați ales portofolii gata făcute, rețineți că suma minimă de intrare este de 50.000 de ruble.

SRL "Companie" BCS " organizează de asemenea o promoție pentru cei care deschid sau completează IIS în decembrie. Prin completarea IIA în valoare de 400.000 de ruble, investitorul are șansa de a dubla deducerea fiscală.

Kit Finance LLC oferă atât tranzacționare independentă, cât și serviciul Kit-robot pe IMS, în cadrul căruia un algoritm care poate tranzacționa acțiuni ale celor mai mari companii rusești din primul și al doilea eșalon „prinde” mișcările de tendințe din piață, plasând comenzi la momentul potrivit și pentru suma corectă din capitalul inițial

Comisioanele brokerilor

Comision de broker pentru asigurarea accesului la bursă... Setat de obicei ca procent din cifra de afaceri a clientului (procent din valoarea tranzacției sau cifra de afaceri zilnică). Cel mai adesea, cu o creștere a cifrei de afaceri, procentul comisionului scade. În unele cazuri, brokerul poate stabili un comision fix (de exemplu, cel puțin 34 de ruble pe zi). Comisionul se percepe pentru ziua sau luna in care a avut loc cel putin o tranzactie. În consecință, dacă nu au existat tranzacții, comisionul nu se percepe.

Taxa de gestionare a contului... Brokerii și companiile de administrare pot percepe comisioane fixe pentru menținerea unui cont. Suma se percepe indiferent dacă tranzacțiile au fost efectuate sau nu. Dar, de cele mai multe ori, nu există comision pentru menținerea unui cont la brokeri.

În plus, există o serie de servicii de brokeraj pentru care se poate percepe un comision: comision pentru creditarea și retragerea banilor dintr-un cont, comision pentru creditarea în marjă. Serviciile de furnizare de documente, SMS-informare etc. pot fi plătite.

comision depozitar... Este considerat separat de brokeraj. De obicei se debitează dacă există o mișcare în contul clientului o dată pe lună, indiferent de numărul de tranzacții. De regulă, comisionul depozitarului este în medie de 100-200 de ruble pe lună.

Separat, trebuie să aveți în vedere comisia Bursei din Moscova. La vânzarea sau cumpărarea de acțiuni se percepe 0,01% din valoarea pachetului, dar nu mai puțin de 3 copeici per tranzacție.

Considerăm ratele brokerilor pentru IIS doar pentru bursa. Frecvența tranzacțiilor este în concordanță cu tipul de investitor conservator, nu cu comerciantul agresiv.

Agent	Denumirea tarifului	Comision de brokeraj	Taxa de abonare	Plată pentru accesul la programul de tranzacționare pe internet	Comentarii (1)
PJSC „Sberbank”	Independent	0,006% -0,165% din cifra de afaceri pe zi de tranzacționare	–	Quik pentru iPhone, Android gratuit
JSC IC „FINAM”	Zi	Rata de 0,00944% -0,0354% pentru ordinul unui client executat	177	iQUIK RUB 350 pe luna WebQUIK RUB 350 HFT TSLab 4.000 de ruble. pe luna	Mărimea comisionului brokerului pentru executarea (execuția parțială) a ordinului unui client este de cel puțin 41 de ruble. 30 de copeici
OTKRITIE BROKER SA	Autogestionarea IIS	0,057%, indiferent de volumul tranzacției, dar nu mai puțin de 0,04 ruble per tranzacție	200 de ruble pe lună pentru conturile sub 50 de mii de ruble	250 de ruble comisionul nu este perceput de Broker dacă valoarea tuturor portofoliilor Clientului din ultima Zi lucrătoare a lunii de raportare este de 50.000 (cincizeci de mii) de ruble sau mai mult
SRL „BCS”	BCS-Start	0,0177% -0,0354% din cifra de afaceri zilnică	354 pe lună sau 35,4 în ziua tranzacției	QUIK este gratuit dacă costul total al activelor este mai mare de 30.000 de ruble sau se plătește un comision de intermediere de peste 300 de ruble pe lună. În alte cazuri - 300 de ruble, reduse cu valoarea comisionului de brokeraj
VTB 24 (PJSC)	Standard pentru investitori	0,0413% din cifra de afaceri pe zi		Conectarea aplicațiilor pentru dispozitive de comunicații mobile (PocketQUIK, iQUIK, iQUIK-HD, QUIK-Android și aplicații similare QUIK) 2900 RUB Taxa de abonament 290 de ruble
ATON LLC	Pornire	De la 0,17%
KIT Finance LLC	Comerciant IIS	de la 0,1% din valoarea tranzacției	200	WebQUIK 193 de ruble

Deoarece companiile de administrare oferă nu numai acces la bursă, ci și un management profesional al capitalului, încheiați un acord de management al încrederii cu acestea și obțineți strategii gata făcute. Dacă nu ești pregătit să iei singur decizii, dar ești destul de dispus să ai încredere în profesioniști, aruncă o privire mai atentă la propunerile companiilor de management.

IIS de la companii de management

Este de remarcat faptul că deseori atât brokerii, cât și companiile de management aparțin aceleiași familii financiare, fiind în același timp complet diferiți, chiar și organizații concurente. Un exemplu clasic: afacerea de brokeraj a Sberbank și Sberbank Asset Management, Otkritie Broker și Otkritie MC. Fiecare exploatație are propria strategie în lucrul cu IIS.

Pe lângă comisionul pentru deschiderea și menținerea unui cont, societățile de administrare pot suporta cheltuieli în exercitarea atribuțiilor lor. Cheltuielile sunt deduse din proprietatea în contul IIS în valoarea cheltuielilor efective. Aceste costuri includ:

• taxe de înregistrare și alte taxe percepute la reînregistrarea dreptului de proprietate asupra valorilor mobiliare aflate în administrare, plătite în favoarea registratorilor și depozitarilor;
• remunerarea depozitarilor / registratorilor pentru menținerea conturilor de custodie / conturilor personale pe care sunt contabilizate valorile mobiliare aflate în administrare,
• comisioane ale sistemelor de tranzacționare, platformelor de schimb,
• remunerarea brokerilor atrași de manager pentru a încheia tranzacții cu valori mobiliare cu fonduri bănești constituind proprietatea fondatorului managementului,
• cheltuieli pentru legalizarea documentelor pentru deschiderea conturilor necesare conform contractului,
• comisioane plătite de administrator pentru transferul de către fondator al gestionării fondurilor în administrarea trustului conform contractului, prin plata cu card bancar,
• cheltuielile asociate cu transferul proprietății fondatorului conducerii către conducere și cu returnarea acesteia de la conducere,
• alte cheltuieli documentate suportate de administrator la administrarea proprietății conform contractului

Companie de management	Cantitatea minimă de deschidere/alimentare	Numărul de strategii	Deschiderea online a IIS	Recompensă Din Codul Penal
SRL Marea Britanie „Alfa-Capital”	10 000/10 000	3	da	2% depus + 2% pe an din active
	50 000/10 000	2	da	1% din depozit + 2% pe an din active. Dacă este online, 1% nu va fi taxat
LLC Marea Britanie „Otkrytie”	50 000/15 000	8	da	Cost minim de la 1% pe an (strategii de obligațiuni)
LLC IC „QBF” (QBF)	300.000 / oricare	3	Nu	1.Remunerația pentru conducere va fi de 1-1,5% 2. Recompensa pentru succes 5-10%
SRL "Marea Britanie" Finam Management "	100.000 / oricare	10	Nu	1. Fix, din valoarea VAN medie, inclusiv TVA - 2% 2. Din venituri din investiții - 15%

SRL Marea Britanie „Alfa-Capital” oferă trei strategii cu obiective investiționale și, în consecință, indicatori diferiți. Toate cele trei strategii sunt unite de faptul că fondurile sunt investite în activele emitenților ruși.

V Sberbank Asset Management JSC puteți alege una dintre cele două strategii - rublă sau dolar. O atenție deosebită trebuie acordată faptului că remunerația companiei de administrare se modifică în funcție de faptul că ați deschis un IIS online sau la birou (spoiler: deschiderea unui IIS online este mai ieftină).

LLC Marea Britanie „Otkrytie” reprezintă o gamă largă de strategii conservatoare, agresive și moderate, dar este modest tăcut cu privire la valoarea remunerației sale. Cuantumul remunerației din Codul penal este format din trei variabile, fiecare dintre acestea fiind calculată folosind o formulă.

LLC IC "QBF" (QBF). Companiile de management dezvoltă în mod tradițional strategii de tranzacționare pentru IIS. În cadrul contului de investiții, QBF oferă mai multe direcții strategice: strategia de obligațiuni „My safe (IIS)”, o strategie bazată pe investiții în acțiuni, „Secțiunea de aur (IIS)”, „Protecție maximă (IIS)”. De asemenea, în cadrul unui cont individual de investiții, un investitor poate achiziționa fonduri mutuale „QBF Eurobonds” și „QBF Real Estate” sub conducerea QB „QBF Asset Management”. Rețineți că toate strategiile oferite pe IIS sunt disponibile și pe un cont obișnuit de brokeraj. Cu toate acestea, diferența de tarife și condiții este evidentă. Pragul minim pentru introducerea unui produs sub managementul încrederii „Protecție maximă” la o brokeraj obișnuit este de 1.000.000 de ruble (față de 300.000 de ruble pentru un IMS).

Remunerarea managerului în produsul Protecție maximă constă și aici din două părți, dintre care una este dublată: remunerația managementului - 1,5% și remunerația succesului - 10%.

Comparând termenii pentru același produs, puteți observa că un cont de investiții individual conceput pentru investitorii începători are avantaje semnificative.

SRL "Marea Britanie" Finam Management " oferă 10 strategii versatile disponibile pe IIS, ceea ce oferă un avantaj semnificativ, deoarece clientul poate primi un profit unul câte unul, poate fixa rezultatul și poate trece la un produs mai relevant.