พอร์ตการลงทุนคือชุดหลักทรัพย์ประเภทต่างๆ ที่มีระดับการทำกำไรต่างกัน สภาพคล่องและระยะเวลาที่เป็นเจ้าของโดยนักลงทุนรายเดียวและจัดการเป็นนิติบุคคลเดียว ในความหมายกว้าง ๆ พอร์ตโฟลิโออาจรวมถึงหุ้นหลักทรัพย์และกองทุนเท่านั้น แต่ยังรวมถึงสินทรัพย์อื่น ๆ เช่นอสังหาริมทรัพย์ โครงการลงทุน โลหะมีค่า, มูลค่าสินค้าโภคภัณฑ์และอื่น ๆ ในบทความนี้ ผมจะเน้นมากขึ้นเกี่ยวกับการสร้างพอร์ตหลักทรัพย์สำหรับนักลงทุนเอกชน

การก่อตัวของพอร์ตการลงทุน

การรวบรวมพอร์ตโฟลิโอคุณภาพสูงที่มีระดับความน่าเชื่อถือหรือความสามารถในการทำกำไรในระดับสูงจะไม่สมบูรณ์หากไม่มีขั้นตอนต่อไปนี้:

คำจำกัดความของเป้าหมายการลงทุน (ขึ้นอยู่กับว่าเราเลือกประเภทของพอร์ต)

ขึ้นอยู่กับเป้าหมาย กำหนดกลยุทธ์การลงทุน

เราวิเคราะห์และเลือกเครื่องมือทางการเงินที่เหมาะสมที่สุด

เราวิเคราะห์และเปลี่ยนโครงสร้างหากจำเป็น

เป้าหมายสามารถเป็นได้ทั้งวัตถุที่เป็นวัสดุบางอย่าง (อพาร์ทเมนต์, กระท่อม, รถใหม่) และระดับของรายได้แบบพาสซีฟ (ตัวอย่างเช่น ความปรารถนาที่จะได้รับ 50,000 รูเบิลของรายได้แบบพาสซีฟเมื่อเกษียณอายุใน 20 ปี) หากเรากำลังพูดถึงองค์กรทางกฎหมาย เช่น องค์กรหรือธนาคาร เป้าหมายก็คือความมั่นคงทางการเงิน

ในขณะเดียวกัน ก็จำเป็นต้องคำนึงถึงตัวชี้วัดต่างๆ เช่น อายุของลูกค้า สถานการณ์ทางการเงิน ทัศนคติต่อความเสี่ยง เป็นต้น

ประเภทพอร์ตการลงทุน

พอร์ตการลงทุนประเภทต่าง ๆ ดังต่อไปนี้ขึ้นอยู่กับกลยุทธ์การลงทุน:

อนุรักษ์นิยม – มุ่งเป้าไปที่การได้รับผลกำไรที่รับประกันด้วยเครื่องมือทางการเงินที่มีความน่าเชื่อถือสูง ซึ่งรวมถึงพันธบัตรรัฐบาลและพันธบัตรของบริษัทขนาดใหญ่ที่เชื่อถือได้เป็นหลัก ในระดับที่น้อยกว่า - หุ้นของบริษัทเหล่านี้

ปานกลาง - มุ่งเป้าไปที่อัตราส่วนที่เหมาะสมของการทำกำไรและความเสี่ยง รวมถึงหลักทรัพย์ของบริษัทขนาดใหญ่และขนาดกลางที่มีประวัติมายาวนาน ตราสารอนุพันธ์ทางการเงินที่เป็นไปได้ (มากถึง 10%)

ก้าวร้าว - พอร์ตโฟลิโอที่ทำกำไรได้สูงพร้อมความเสี่ยงสูง ประกอบด้วยส่วนใหญ่ของตราสารทุนและอนุพันธ์ในระดับที่น้อยกว่า

ผลตอบแทนจากพอร์ตสินทรัพย์ที่นี่เพิ่มขึ้นจากอนุรักษ์นิยม (ประมาณ 5-7% ต่อปี) เป็นเชิงรุก (จาก 20% ต่อปี)

ประเภทพอร์ตการลงทุน

การจัดประเภทอื่นแบ่งพอร์ตสินทรัพย์ออกเป็นประเภทเช่น:

พอร์ตโฟลิโอการเติบโต - รวบรวมตามการเติบโตของทุน ซึ่งอาจรวมถึงหุ้นของบริษัทรุ่นใหม่ที่มีอนาคตสดใส

พอร์ตรายได้ประกอบด้วยสินทรัพย์ที่สร้างรายได้หมุนเวียนที่สำคัญในรูปของ เงินปันผลรับและการจ่ายคูปอง ซึ่งรวมถึงหุ้นและพันธบัตรของบริษัทเชื้อเพลิงและพลังงานขนาดใหญ่เป็นหลัก

สมดุล - อะนาล็อกของพอร์ตระดับปานกลาง (ดูด้านบน)

พอร์ตสภาพคล่อง - เป้าหมายคือการเลือกตราสารที่มีสภาพคล่องมากที่สุดพร้อมผลตอบแทนจากการลงทุนที่รวดเร็ว

อนุรักษ์นิยม - ดูด้านบน

เฉพาะทาง - ประกอบด้วยฟิวเจอร์สและออปชั่น

ภูมิภาคและรายสาขา - รวมถึงหลักทรัพย์ของวิสาหกิจในท้องถิ่นหรือเอกชนหรือ บริษัทร่วมทุนทำงานในพื้นที่เดียวกัน

ผลงานหลักทรัพย์ต่างประเทศ

ตารางที่ 1. ประเภทพอร์ตการลงทุน

ประเภทผลงาน	ประเภทนักลงทุน	เป้าหมายการลงทุน	ระดับความเสี่ยง	ประเภทหลักทรัพย์
ซึ่งอนุรักษ์นิยม (เชื่อถือได้แต่รายได้น้อย)	นักลงทุนแบบอนุรักษ์นิยม (ให้ความสำคัญกับความน่าเชื่อถือของการลงทุนเหนือความสามารถในการทำกำไร)	ได้ผลตอบแทนสูงกว่าเงินฝากธนาคาร คุ้มครองเงินเฟ้อ		พอร์ตการลงทุนประกอบด้วยหลักทรัพย์รัฐบาลเป็นหลัก หุ้นและพันธบัตรของบริษัทขนาดใหญ่ที่มีเสถียรภาพ
ปานกลาง (จำแนกตามระดับความสามารถในการทำกำไรโดยเฉลี่ยที่มีความเสี่ยงปานกลาง)	นักลงทุนระดับปานกลาง (พยายามสร้างสมดุลที่เหมาะสมระหว่างความเสี่ยงและผลตอบแทน แสดงความคิดริเริ่มอย่างรอบคอบ)	ลงทุนระยะยาวเพื่อเพิ่มทุน		หุ้นเล็ก ๆ ในพอร์ตถูกครอบครองโดยหลักทรัพย์ของรัฐบาล ส่วนใหญ่ - หลักทรัพย์ของบริษัทขนาดใหญ่และขนาดกลางที่มีเสถียรภาพ
ก้าวร้าว (เสี่ยงแต่ได้ผลตอบแทนสูง)	นักลงทุนที่ก้าวร้าว (นักเก็งกำไรแบบคลาสสิก ยอมเสี่ยงเพื่อผลตอบแทนสูง ตัดสินใจเร็ว)	ความเป็นไปได้ของการเติบโตอย่างรวดเร็วของกองทุนที่ลงทุน		พอร์ตโฟลิโอประกอบด้วยผลตอบแทนสูงเป็นส่วนใหญ่ "ไม่มีมูลค่า" จากส่วนแบ่งการตลาดของบริษัทขนาดเล็กแต่มีแนวโน้มสูง บริษัทร่วมทุน ฯลฯ

ดังนั้นใน ผลงานอนุรักษ์นิยม การกระจายหลักทรัพย์มักเกิดขึ้นดังนี้ ส่วนใหญ่เป็นพันธบัตร (ลดความเสี่ยง) ส่วนที่เล็กกว่าคือ หุ้นวิสาหกิจรัสเซียที่เชื่อถือได้และมีขนาดใหญ่ (ให้ผลกำไร) และเงินฝากธนาคาร กลยุทธ์การลงทุนแบบระมัดระวังนั้นเหมาะสมที่สุดสำหรับการลงทุนระยะสั้นและเป็นทางเลือกที่ดีในการฝากเงินกับธนาคาร เนื่องจากกองทุนรวมตราสารหนี้โดยเฉลี่ยให้ผลตอบแทนต่อปีที่ 11-15% ต่อปี

พอร์ตการลงทุนปานกลาง รวมถึงหุ้นองค์กรและพันธบัตรรัฐบาลและองค์กร โดยปกติสัดส่วนของหุ้นในพอร์ตจะสูงกว่าสัดส่วนของพันธบัตรเล็กน้อย บางครั้งอาจมีเงินลงทุนเพียงเล็กน้อยในเงินฝากธนาคาร กลยุทธ์การลงทุนระดับปานกลางเหมาะที่สุดสำหรับการลงทุนระยะสั้นและระยะกลาง

พอร์ตการลงทุนเชิงรุก ประกอบด้วยหุ้นของหุ้นที่ให้ผลตอบแทนสูง แต่เพื่อวัตถุประสงค์ในการกระจายความเสี่ยงและลดความเสี่ยง ก็รวมถึงพันธบัตรด้วย กลยุทธ์การลงทุนเชิงรุกเหมาะที่สุดสำหรับการลงทุนระยะยาว เนื่องจากการลงทุนในช่วงเวลาสั้นๆ มีความเสี่ยงสูง แต่ในระยะเวลา 5 ปีหรือมากกว่านั้น การลงทุนในหุ้นให้ผลลัพธ์ที่ดีมาก (กองทุนรวมหุ้นบางกองทุนให้ผลตอบแทนมากกว่า 900% ในระยะเวลา 5 ปี!)

38. กระเป๋าเอกสาร l ของหลักทรัพย์: ความสามารถในการทำกำไรและความเสี่ยงของพอร์ต

พอร์ตหลักทรัพย์- เป็นคอลเลกชั่น เอกสารอันมีค่าเป็นของนิติบุคคลหรือบุคคลธรรมดา

การประเมินความเสี่ยงและความสามารถในการทำกำไรของพอร์ตการลงทุนเป็นหนึ่งในภารกิจหลักที่บริษัทจัดการต้องเผชิญในทุกขั้นตอนของกิจกรรมการลงทุน ตามกฎแล้วพอร์ตการลงทุนประกอบด้วยหลักทรัพย์ต่าง ๆ ที่มีระดับผลตอบแทนและความเสี่ยงต่างกัน

ความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนจะพิจารณาจากงานที่ผู้ลงทุนกำหนดไว้ หากนักลงทุนสร้างพอร์ตการลงทุนที่ก้าวร้าว ความเสี่ยงและผลตอบแทนของหลักทรัพย์ที่รวมอยู่ในพอร์ตการลงทุนดังกล่าวจะค่อนข้างสูง โดยปกติพอร์ต "เชิงรุก" จะประกอบด้วยหุ้นของบริษัทที่เติบโตอย่างรวดเร็วอายุน้อย พอร์ตการลงทุนแบบอนุรักษ์นิยมมีลักษณะที่มีความเสี่ยงต่ำและผลตอบแทนจากหลักทรัพย์ต่ำ โดยปกติพอร์ต "อนุรักษ์นิยม" จะรวมถึงหลักทรัพย์ของบริษัทขนาดใหญ่ซึ่งนำมาซึ่งรายได้เพียงเล็กน้อยแต่มีการรับประกัน

นักลงทุนส่วนใหญ่ชอบที่จะมีหลักทรัพย์ที่สมดุล ความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนในกรณีนี้จะเท่ากันโดยประมาณ ซึ่งช่วยให้คุณได้รับรายได้ที่มั่นคงโดยสร้างสมดุลระหว่างความเสี่ยงและผลตอบแทนของหลักทรัพย์ประเภทต่างๆ

ในการพัฒนากลยุทธ์การสร้างพอร์ตการลงทุน การซื้อและขายหลักทรัพย์ บริษัทจัดการต้องคำนวณระดับความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนอย่างต่อเนื่อง

ในการประเมินความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุน จำเป็นต้องทำการวิเคราะห์หลายตัวแปร ซึ่งสามารถอ้างอิงจากแบบจำลองทางคณิตศาสตร์ต่างๆ บ่อยครั้ง ซอฟต์แวร์เฉพาะทางถูกใช้เพื่อประเมินความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุน

ความสามารถในการทำกำไรของหลักทรัพย์ประมาณการโดยใช้สูตรที่ค่อนข้างง่าย: จากมูลค่าหลักทรัพย์ในขณะที่คำนวณ จำเป็นต้องลบมูลค่าหลักทรัพย์ ณ เวลาที่ซื้อ และหารส่วนต่างด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ในขณะนั้น ของการซื้อ

การประเมินความเสี่ยงของหลักทรัพย์เป็นกระบวนการที่ซับซ้อน สถานะของตลาดเปลี่ยนแปลงตลอดเวลา โดยบ่อยครั้งที่การเติบโตหรือการลดลงของมูลค่าหลักทรัพย์ได้รับอิทธิพลจากปัจจัยดังกล่าวที่ไม่สามารถนำมาพิจารณาได้เสมอ แม้กระทั่งโดยแบบจำลองทางคณิตศาสตร์ที่มีประสิทธิภาพสูงสุด ความเสี่ยงของพอร์ตโฟลิโอไม่เพียงประเมินในรูปแบบของความเสี่ยงทั้งหมดสำหรับหลักทรัพย์แต่ละประเภทเท่านั้น แต่ยังรวมถึงความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นจากผลกระทบของมูลค่าหลักทรัพย์ประเภทหนึ่งต่อมูลค่าของหลักทรัพย์อีกประเภทหนึ่งด้วย

โดยทั่วไปยอดรวม ความเสี่ยงของพอร์ตการลงทุนประกอบด้วยความเสี่ยงที่เป็นระบบและหลากหลายซึ่งอาจขึ้นอยู่กับพารามิเตอร์ต่างๆ

Portfolio R, % = R 1 × W 1 + R 2 × W 2 + ... + R n × W n ,

โดยที่ R n คือผลตอบแทนที่คาดหวังของหุ้นตัวที่ i

W n - ส่วนแบ่งของส่วนแบ่ง i-th ในพอร์ตโฟลิโอ

ที่ไหน ดี ฉัน – ส่วนแบ่งของหลักทรัพย์บางประเภทในพอร์ตในขณะที่ก่อตั้ง

r ฉัน –คาดหวัง (หรือตามจริง) ผลตอบแทน ฉัน- ความปลอดภัยนั้น

นู๋ - จำนวนหลักทรัพย์ในพอร์ต

ความเสี่ยงจากการลงทุนวัดโดยส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของผลตอบแทนพอร์ตจริงจากค่าที่คาดหวังและกำหนดโดยสูตร:

, (2)

ที่ไหน - ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของพอร์ตโฟลิโอ

, - ส่วนแบ่งของสินทรัพย์ i และ j ในมูลค่าเริ่มต้นของพอร์ตโฟลิโอ;

- ความแปรปรวนร่วม (ปฏิสัมพันธ์หรือการพึ่งพาอาศัยกัน) ของผลตอบแทนที่คาดหวัง ฉัน th และ เจทรัพย์สินที

ความแปรปรวนร่วมของผลตอบแทนที่คาดหวังคำนวณโดยใช้สูตร:

, (3)

ที่ไหน คอร์ อิจ คือสัมประสิทธิ์สหสัมพันธ์ระหว่างผลตอบแทนที่คาดหวังจากสินทรัพย์

,- ส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานของการทำกำไร ฉัน- th และ เจทรัพย์สินตามลําดับ

ผลตอบแทนจากพอร์ตหลักทรัพย์อาจขึ้นอยู่กับกลยุทธ์ที่นักลงทุนเลือกโดยตรง ด้วยกลยุทธ์เชิงรุก ผลตอบแทนรวมถึงการสูญเสียของพอร์ตหลักทรัพย์อาจค่อนข้างสูง ด้วยกลยุทธ์ที่ระมัดระวัง การคืนพอร์ตหลักทรัพย์อาจไม่มีความสำคัญ ตามกฎแล้ว นักลงทุนเลือกกลยุทธ์ที่สมดุลเพื่อให้พวกเขาได้รับรายได้ที่มั่นคงด้วยความช่วยเหลือของพอร์ตหลักทรัพย์ที่มีรูปแบบ

ความเสี่ยงด้านความปลอดภัยส่วนบุคคลและความเสี่ยงพอร์ตโฟลิโอ จี

ความเสี่ยงที่มีอยู่ในตัวบุคคล การรักษาความปลอดภัยเฉพาะมีอยู่ทั้งในส่วนที่เกี่ยวกับจำนวนทั้งหมด (พอร์ตโฟลิโอ) และที่เกี่ยวข้องกับหลักทรัพย์ทั้งหมด กล่าวคือ ต่อตลาดหลักทรัพย์โดยรวม อย่างไรก็ตาม เนื่องจากสิทธิภายใต้หลักประกันหนึ่งๆ ขัดแย้งกับสิทธิภายใต้หลักประกันอื่นอย่างเป็นกลาง (เช่น รายได้ที่เพิ่มขึ้นจากหลักทรัพย์ตัวหนึ่งอาจสัมพันธ์กับการชะลอตัวของการเติบโตของรายได้ในอีกรายหนึ่ง การซื้อหลักทรัพย์ตัวหนึ่งที่เพิ่มขึ้น กล่าวคือ การเพิ่มสภาพคล่องอาจทำให้มูลค่าการซื้อขาย (สภาพคล่อง) ของหลักทรัพย์อื่น ๆ ลดลง ฯลฯ ) ตราบเท่าที่ความเสี่ยงของการรวม (พอร์ตโฟลิโอ) ของหลักทรัพย์ไม่ใช่ผลรวมของความเสี่ยงของหลักทรัพย์ที่รวมอยู่ในนั้น และความเสี่ยงของตลาดโดยรวมไม่ใช่ผลรวมทางคณิตศาสตร์ของความเสี่ยงของหลักทรัพย์ที่เป็นส่วนประกอบหรือพอร์ตการลงทุนทั้งหมด

สำหรับนักลงทุน งานหลักคือการทำกำไร แต่จะรักษาตำแหน่งอย่างไรในเมื่อการลงทุนแต่ละครั้งมีความเสี่ยงมากถึง 100%?

แม้จะมีความเสี่ยง 100% นักลงทุนได้ค้นพบวิธีที่จะลดระดับลงเหลือ 1-5% ด้วยการสร้างพอร์ตการลงทุน จำเป็นต้องพูดไหม กฎข้อแรกข้อหนึ่งของนักลงทุนคืออย่าใส่ไข่ทั้งหมดลงในตะกร้าใบเดียวใช่หรือไม่

แม้ว่าคุณจะพบโครงการที่น่าสนใจ ธุรกิจ หรือตัวเลือกการลงทุนอื่นๆ ให้มองหาการสนับสนุนทันที - อีกสองสามตัวเลือกสำหรับการลงทุนเงิน

หากคุณมีการลงทุน 10 แบบในพอร์ตโฟลิโอของคุณ แม้ว่าคุณจะสูญเสียสองครั้ง การลงทุนที่เหลืออีกแปดรายการจะครอบคลุมการขาดทุนของคุณและนำคุณไปสู่ผลกำไร

หากคุณตัดสินใจลงทุน คุณต้องสร้างพอร์ตการลงทุน

วิธีเริ่มต้นสร้างพอร์ตการลงทุน

สาระสำคัญของพอร์ตการลงทุนคือความเสี่ยง (การกระจาย) หากคุณได้เลือกทางเลือกการลงทุนหลายทางสำหรับตัวคุณเอง คุณควรกระจายทุนตามสัดส่วน

ตัวอย่าง :

คุณมี 7 โครงการในพอร์ตโฟลิโอของคุณ หนึ่งในนั้นคือคุณได้ลงทุน 70% ของพอร์ตโฟลิโอทั้งหมด และนี่คือโครงการที่คุณไว้วางใจมากที่สุดที่นำมาซึ่งความสูญเสีย อีก 6 โครงการที่เหลือ (30%) จะไม่สามารถกู้คืนยอดคงเหลือเริ่มต้นของพอร์ตได้อย่างรวดเร็ว

ข้อยกเว้นเพียงอย่างเดียวสำหรับสัดส่วนการลงทุนคือโครงการที่ทำกำไรสูงและมีความเสี่ยงสูง ซึ่งจะดีกว่าหากลงทุนในปริมาณที่น้อยกว่า การลงทุนดังกล่าวช่วยให้คุณสร้างผลกำไรมหาศาล แต่ในกรณีที่ขาดทุน คุณจะฟื้นตัวอย่างรวดเร็ว เนื่องจากผลงานของคุณจะไม่สำคัญเมื่อเทียบกับพอร์ตโฟลิโอทั้งหมด

พอร์ตโฟลิโอสามารถประกอบด้วยการลงทุนในลักษณะที่แตกต่างกัน เช่น การจัดการทรัสต์ อสังหาริมทรัพย์ โลหะ งานศิลปะ และอื่นๆ ตามหลักการแล้ว พอร์ตโฟลิโอของคุณควรมีความหลากหลายมากที่สุด แต่จากประสบการณ์หลายร้อยปีของนักลงทุนระดับโลกที่มีชื่อเสียง คุณควรเน้นเฉพาะการลงทุนที่คุณเข้าใจและมีความสามารถในการควบคุมตนเองเท่านั้น

โปรดทราบว่า:วิธีที่นิยมที่สุดในการลงทุนบนอินเทอร์เน็ตคือการจัดการความน่าเชื่อถือในบัญชี PAMM ต่างกันตรงที่คุณสามารถควบคุมการลงทุนของคุณได้ตลอดเวลา

วิธีทำพอร์ตการลงทุน

เช่นเดียวกับการลงทุนอื่นๆ บัญชี PAMM ต้องการการกระจายความเสี่ยง ยิ่งในพอร์ตโฟลิโอของคุณมากเท่าไหร่ การลงทุนของคุณก็จะยิ่งน่าเชื่อถือมากขึ้นเท่านั้น

หลายแหล่งเขียนเกี่ยวกับประเภทของพอร์ตการลงทุนที่แบ่งออกเป็นประเภทอนุรักษ์นิยมและเชิงรุก ฉันได้สูญเสียเส้นแบ่งระหว่างแนวคิดเหล่านี้แล้ว เนื่องจากทุกการลงทุนได้รับการออกแบบเพื่อทำกำไร ซึ่งหมายความว่ามีเหตุผลที่ดี เหตุผลในตัวเองไม่สามารถอนุรักษ์นิยมหรือก้าวร้าวได้ เนื่องจากธุรกิจใดๆ จะนำเงินมาให้หรือไม่ก็ตาม

เมื่อพูดถึงความเสี่ยงแล้ว ก็เหมือนกันทุกที่ หากคุณเป็น Bank of America ใช่แล้ว ความเสี่ยงที่ธนาคารจะหยุดทำงานหรือชะลอตัวนั้นเล็กน้อยมาก แต่ความจริงที่ว่าเงินดอลลาร์อาจอ่อนค่าลง ธนาคารอาจถูกปรับ อัตราดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้น - นี่คือ 100 % เสี่ยง. โดยทั่วไป สิ่งนี้ใช้กับการลงทุนในอุตสาหกรรมใดๆ

ดังนั้น หากเราพูดถึงบัญชี PAMM ที่ระมัดระวังและก้าวร้าว เป็นการยากที่จะเห็นเส้นแบ่งระหว่างพวกเขา ยกเว้นบางทีค่อนข้างสุดขั้ว เมื่อบัญชีเฉลี่ยนำมา 3-6% ต่อเดือน และก้าวร้าว 249% ในช่วงเวลาเดียวกัน แต่บัญชีที่ก้าวร้าวดังกล่าวใช้งานได้สูงสุด 2 เดือน

เนื่องจากงานของพอร์ตโฟลิโอใด ๆ คือการลดความเสี่ยงเพื่อให้ได้กำไรที่มั่นคง จึงควรเลือกจากพอร์ตที่เชื่อถือได้เท่านั้น:

• ระยะเวลาทำงานอย่างน้อย 6 เดือน
• กำไรต้องคงที่ภายในขอบเขตที่กำหนด เช่น 3 ถึง 5%
• ยิ่งยอดคงเหลือมากเท่าไหร่ก็ยิ่งดีมากขึ้นเท่านั้น หมายความว่าผู้ค้ารู้วิธีจัดการเงินจำนวนมากและมีความรับผิดชอบ

นอกจากนี้ คุณสามารถติดต่อผู้จัดการและถามเขาเกี่ยวกับกลยุทธ์การซื้อขายและความเสี่ยงในการซื้อขาย อายุ การศึกษา และตารางการทำงานของเขา

มีความจำเป็นต้องรวบรวมพอร์ตโฟลิโอทีละน้อยและไม่ใช่ทั้งหมดในครั้งเดียว หากคุณพบบัญชี PAMM หนึ่งบัญชี ลงทุนกับมัน แล้วมองหาอีกบัญชีในวันพรุ่งนี้ ดังนั้นภายในเวลาไม่กี่เดือน คุณสามารถรวบรวมพอร์ตโฟลิโอที่น่าประทับใจ ไม่ใช่การลงทุนในเงินทุนของคุณเอง แต่เป็นกำไรที่ได้รับจากการลงทุนครั้งแรก เพื่อที่จะกระจาย/ปกป้องพอร์ตการลงทุนของคุณ คุณสามารถลงทุนกับโบรกเกอร์ต่างๆ ได้

พอร์ตการลงทุนช่วยให้คุณได้รับอัตราส่วนรายได้และความเสี่ยงที่เหมาะสม หากคุณต้องการลงทุนเงินออมของคุณในบัญชี PAMM ในกรณีของคุณ อาจดูเหมือนชุดบัญชีที่อาจแตกต่างอย่างมากในกลยุทธ์การซื้อขาย ความสามารถในการทำกำไร และความเสี่ยง ในเวลาเดียวกัน นักลงทุนมีสิทธิที่จะกำหนดสัดส่วนของแต่ละบัญชีในพอร์ตโดยอิสระขึ้นอยู่กับกลยุทธ์ที่ต้องการ ข้อเสียอย่างร้ายแรงของพอร์ตโฟลิโอที่ยืดหยุ่นและน่าดึงดูดใจอย่างแท้จริง ซึ่งจำกัดการเข้าถึงสำหรับนักลงทุนมือใหม่ คือความจำเป็นที่พวกเขาจะต้องมีเงินจำนวนมากเพื่อสร้างพอร์ต แต่คุณสามารถจำกัดตัวเองให้มีบัญชีไม่มากในพอร์ตเดียวเพื่อเริ่มต้น

หากคุณถามตัวเองว่าควรมีบัญชี PAMM กี่บัญชีในพอร์ต คำตอบก็ค่อนข้างชัดเจน - ให้มากที่สุด

ซึ่งจะชดเชยการลดลงอย่างมีนัยสำคัญในการทำกำไรของบัญชีใดบัญชีหนึ่ง แม้ว่าจะลดลง 50-60% สร้างพอร์ตการลงทุนจากบัญชี PAMM จำนวนมากของบริษัทโบรกเกอร์หลายแห่งในคราวเดียว แต่มูลค่าของพอร์ตดังกล่าวอาจเกินหลายพันดอลลาร์ ซึ่งดังที่ได้กล่าวไปแล้วทำให้นักลงทุนทุกคนไม่สามารถหามันได้

เงินทำเงิน

ในกรณีนี้ ผมขอแนะนำการสร้างพอร์ตโฟลิโออย่างเป็นระบบ ในเดือนแรก คุณลงทุนใน 2 บัญชีในเดือนที่สองในอีก 2 บัญชี ในเดือนที่สามเพิ่มอีก 2 บัญชี และในเดือนที่สี่ คุณลงทุนจากกำไรจากการลงทุนครั้งแรกเท่านั้น ดังนั้น เมื่อเวลาผ่านไป คุณจะนำเงินที่ได้มาจากการลงทุนไปลงทุน ตัวอย่างที่สำคัญของวิธีที่เงินทำเงิน

พอร์ตโฟลิโอควรรวมในองค์ประกอบของบัญชี ซึ่งผู้จัดการใช้กลยุทธ์การซื้อขายที่หลากหลายในตลาดหลักทรัพย์: ก้าวร้าว อนุรักษ์นิยม และสมดุล

บัญชีอนุรักษ์นิยมจะไม่นำผลกำไรมาให้นักลงทุน ผลตอบแทนเฉลี่ยไม่น่าจะเกิน 3-5% ต่อเดือน แต่สิ่งนี้ถูกชดเชยด้วยความน่าเชื่อถือที่ค่อนข้างสูง

บัญชีก้าวร้าวช่วยให้คุณได้รับผลกำไรที่สูงมาก 30-70% ต่อเดือนหรือมากกว่า แต่คุณต้องจ่ายสำหรับสิ่งนี้ด้วยความเสี่ยงสูง การขาดทุนของพวกเขามีความสำคัญมาก ดังนั้นผู้ค้าสามารถชดเชยการขาดทุนได้เป็นเวลานาน นอกจากนี้ยังเป็นหนึ่งในผู้ค้าที่ก้าวร้าวที่ลูกพลัมบ่อยที่สุด ดังนั้น แม้จะทำกำไรได้สูงในบางเดือน แต่ความสามารถในการทำกำไรของบัญชีดังกล่าว ณ สิ้นปีอาจเทียบได้กับแบบอนุรักษ์นิยมหรือไม่ได้ผลกำไรด้วยซ้ำ คุณต้องลงทุนส่วนเล็ก ๆ ของพอร์ตการลงทุนในบัญชีที่ก้าวร้าวและเลือกผู้จัดการอย่างระมัดระวัง

แยกได้ บัญชีที่สมดุลซึ่งผู้จัดการพยายามยึดถือกลยุทธ์ที่ถือได้ว่าเป็นสิ่งที่อยู่ระหว่างอนุรักษ์นิยมและก้าวร้าว สิ่งนี้ช่วยให้คุณได้รับรายได้สูงถึง 10-15% ต่อเดือนโดยมีความเสี่ยงที่ต่ำกว่า

• ขอแนะนำให้จัดสรรพอร์ตการลงทุนในสัดส่วนที่สำคัญให้กับบัญชีอนุรักษ์นิยม ในกรณีนี้ รายได้ที่มั่นคงจากพวกเขาจะสามารถชดเชยการขาดทุนในบัญชีที่ก้าวร้าวได้ ช่วยให้คุณหลีกเลี่ยงการสูญเสียที่สำคัญได้

เมื่อสร้างพอร์ตการลงทุนครั้งหนึ่งแล้วคุณไม่ควรลืมมันเป็นเวลานาน จำเป็นต้องตรวจสอบองค์ประกอบของมันอย่างต่อเนื่องเพื่อแยกบัญชีที่ไม่ทำกำไรออกจากมันในเวลาที่เหมาะสมและรวมบัญชีใหม่ที่มีลักษณะที่น่าสนใจ

นอกจากนี้ ให้มองไปรอบๆ เสมอ เนื่องจากคุณเป็นนักลงทุนอยู่แล้ว ให้มองหาโอกาสอื่นๆ ต่อไป ไม่ว่าจะเป็นหุ้นหรือการลงทุนในการสร้างโรงรถ

วิธีจัดการพอร์ตการลงทุน

ในกรณีของบัญชี PAMM ไม่มีคำตอบที่ชัดเจน ในอีกด้านหนึ่ง คุณสามารถเข้าสู่ระบบเดือนละครั้งและถอนกำไรสะสม ไม่รวมบัญชีที่ไม่ทำกำไร และเพิ่มบัญชีใหม่

ในทางกลับกัน คุณสามารถควบคุมธุรกรรมของผู้จัดการในช่วงกลางสัปดาห์ และตัดสินใจทุกสุดสัปดาห์ว่าจะทำอย่างไรต่อไปกับบัญชี PAMM แต่ละบัญชี

หากบัญชีของใครบางคนถูกถอนออก นี่ไม่ใช่สัญญาณว่าจำเป็นต้องปิดอย่างเร่งด่วน ไม่ใช่เทรดเดอร์คนเดียวในโลกที่ทำการเทรดโดยไม่มีการขาดทุน ในกรณีเช่นนี้ คุณเพียงแค่ต้องพยายามทำความเข้าใจว่าเหตุใดจึงมีการขาดทุน และการดำเนินการเพิ่มเติมของผู้จัดการบัญชี PAMM คืออะไร หากนี่เป็นการค้าที่สิ้นหวังและมีความเสี่ยงสูงซึ่งแสดงให้เห็นว่าผู้ค้าจะปล่อยให้ทุกอย่างดำเนินไปในสถานการณ์ที่ยากลำบาก ควรพิจารณา แต่ถ้ามันเป็นเพียงช่วงเวลาทำงาน ตลาดมีความผันผวนและไม่สามารถคาดเดาได้เสมอไป มันก็คุ้มค่าที่จะรอให้ผู้จัดการทำธุรกรรมที่ประสบความสำเร็จและทำกำไรอีกครั้ง

จะลงทุนเพื่อใคร และไม่ใช่ใคร เฉพาะผู้ลงทุนเท่านั้นที่ควรตัดสินใจเสมอ แต่

09เม.ย

พอร์ตการลงทุนคืออะไร

เช่นเดียวกับบทความทั้งหมดของเราในหัวข้อการลงทุน เรามาเริ่มด้วยสัจพจน์ของนักธุรกิจที่ประสบความสำเร็จที่รู้จักกันดี:

เงินควรทำเงิน

เพื่อที่จะเพิ่มรายได้ของคุณ แม้จะอยู่ในตำแหน่งเดียวกันและรับเฉพาะการจัดทำดัชนีเงินเดือนของคุณ ซึ่งคุณสามารถรวบรวมโชคลาภจากการลงทุนได้

ด้วยพื้นฐานทางทฤษฎีในบริบทของ "เหตุใดจึงจำเป็น" แยกออก

มาต่อกันที่พอร์ตการลงทุนกัน แนวคิดนี้สามารถมีสองความหมาย: กว้างและแคบ เริ่มจากอันที่แคบกว่ากัน

พอร์ตการลงทุน - ชุดหลักทรัพย์ที่นักลงทุนลงทุนเพื่อทำกำไร สิ่งเหล่านี้อาจเป็นหุ้น พันธบัตร ออปชั่น ฟิวเจอร์ส สัญญาซื้อขาย เครื่องมือทางการเงินที่ซื้อขายแลกเปลี่ยน ฯลฯ พวกเขามีสิ่งหนึ่งที่เหมือนกัน - นี่คือหลักทรัพย์ การลงทุนที่มีความน่าจะเป็นในระดับหนึ่งจะทำให้เกิดผลกำไร

ความหมายที่แคบของคำจำกัดความนี้เหมาะสำหรับนักลงทุนมืออาชีพผู้เล่นรายใหญ่ หนึ่งในนักลงทุนหลักในยุโรปคือธนาคารและ. พิจารณาโดยใช้ตัวอย่างเฉพาะของการลงทุนในพอร์ตและความแตกต่างจากการลงทุนโดยตรง

การลงทุนในพอร์ตการลงทุนมักจะทำงานเฉพาะอย่างใดอย่างหนึ่ง: เพื่อนำผลกำไรมาสู่เจ้าของ ยิ่งกว่านั้นพวกเขาสร้างผลกำไรเพียงแค่อยู่ในพอร์ต เพื่อให้เข้าใจความหมายของสิ่งนี้อย่างถ่องแท้ ให้พิจารณาทฤษฎีเล็กน้อยเกี่ยวกับการลงทุนโดยตรง

การลงทุนโดยตรง – ลงทุนในหุ้นของบริษัทเพื่อให้ได้หุ้นที่มีนัยสำคัญ / หลักในคณะกรรมการบริษัท กล่าวคือ การลงทุนโดยตรงคือการซื้อหุ้นของบริษัทจำนวน 51% เพื่อที่จะได้อยู่ใต้อำนาจของตัวมันเองโดยสมบูรณ์

มาดูตัวอย่างของธนาคารอีกครั้ง พวกเขาซื้อหุ้นในบริษัทประกันภัยและบังคับให้กระทำการเพื่อผลประโยชน์ของตนเอง พวกเขาประกันเงินฝาก ผู้คน สุขภาพ คนที่คุณรัก และธุรกรรมอื่น ๆ เพื่อเพิ่มรายได้สูงสุด แต่ในขณะเดียวกัน การลงทุนดังกล่าวต้องจ่ายเงินโดยมีเงื่อนไขว่าบริษัทที่ซื้อหุ้นนั้นกระทำการเพื่อผลประโยชน์ของ "พี่ชาย" ที่ใหญ่กว่า

และด้วยสิ่งนี้ คุณจึงสามารถจับความแตกต่างได้ การลงทุนโดยตรงมุ่งเป้าไปที่ "การปราบปราม" ของบริษัท โดยการซื้อหุ้นของสิงโตและการมีส่วนร่วมในการจัดการในภายหลัง ในขณะที่การลงทุนในพอร์ตมีเป้าหมายเพื่อสร้างรายได้

พอร์ตการลงทุนในแง่กว้างเป็นแนวคิดที่ค่อนข้างธรรมดามากกว่าความหมายที่แคบ และมันก็ไม่มีประโยชน์ที่จะพิจารณา เพราะคนจำนวนมากรู้เกี่ยวกับการลงทุนในธนาคาร ในอสังหาริมทรัพย์ หรือเพียงแค่เกี่ยวกับการส่งผู้ร้ายข้ามแดนให้เพื่อน ในบทความนี้เราจะเน้นเรื่องการลงทุนในหลักทรัพย์

ข้อดีและข้อเสียของการลงทุนพอร์ต

เริ่มต้นด้วยคำถามที่สำคัญที่สุด: ข้อดีและข้อเสียของการลงทุนในพอร์ต เริ่มจากบวกกันก่อน

ข้อดี

สภาพคล่องข้อได้เปรียบประการแรกและสำคัญที่สุดของการลงทุนในหลักทรัพย์คือสภาพคล่องของการลงทุน ในกรณีส่วนใหญ่ นักลงทุนนำเงินไปลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูงหรือสภาพคล่องปานกลาง ซึ่งหากจำเป็น พวกเขาสามารถกำจัดได้อย่างง่ายดายโดยไม่สูญเสียมูลค่าอย่างมีนัยสำคัญ (และมักมีกำไร)

เป็นเพราะคุณสามารถขายหลักทรัพย์ทั้งหมดของคุณได้ภายในหนึ่งหรือสองชั่วโมงโดยไม่สูญเสียมูลค่าซึ่งหลักการนี้มาก่อน

แต่สิ่งนี้ใช้ไม่ได้กับหลักทรัพย์ทั้งหมด แม้ว่าจะมีการหมุนเวียนในตลาดหลักทรัพย์ทุก ๆ วินาที ความต้องการหลักทรัพย์บางประเภทสามารถเกิดขึ้นได้ภายใน 2-3 วันเท่านั้น หรือมากกว่านั้น แต่หมวดหมู่นี้รวมถึงบริษัทที่ไม่ค่อยมีใครรู้จักซึ่งไม่มีใครรู้จัก มีความมั่นใจต่ำมากในพวกเขาหลักทรัพย์ของพวกเขาถูกซื้อด้วยความระมัดระวังอย่างยิ่ง แต่ในขณะเดียวกันการลงทุนมักจะได้รับการพิสูจน์

ความเปิดกว้างค่อนข้างเปิดให้ประชาชนทั่วไป สิ่งนี้ใช้ได้กับทั้งกลไกการกำหนดราคาและปริมาณการค้า ไม่จำเป็นต้องศึกษาข้อมูลทางสถิติอย่างอิสระเพื่อพิจารณาว่าจะต้องขายกระดาษหนึ่งแผ่นหรืออีกแผ่นหนึ่งราคาเท่าไหร่ (ต่างจากตลาดอสังหาริมทรัพย์ซึ่งเป็นที่ชื่นชอบในรัสเซีย) ทั้งหมดนี้เป็นสาธารณสมบัติสำหรับบุคคลใด ๆ - เพียงไปที่เว็บไซต์ของ Moscow Exchange

เป็นการเปิดกว้างที่ช่วยให้แม้แต่คนที่โง่เขลาที่สุดมองเห็นปัจจัยหลายประการ: การเปลี่ยนแปลงของราคาในแต่ละช่วงเวลา ปริมาณการลงทุนในหลักทรัพย์เฉพาะ เช่นเดียวกับส่วนต่าง - ความแตกต่างระหว่างราคาซื้อและราคาขาย

ข้อมูลนี้เปิดเผยต่อสาธารณะเสมอ เพื่อให้ทุกคนสามารถประเมินประสิทธิภาพของการลงทุนได้ การลงทุนประเภทอื่น ๆ เช่น อสังหาริมทรัพย์ ธุรกิจ กองทุนรวมเพื่อการลงทุน หรือเงินฝากธนาคาร ไม่สามารถพูดได้เช่นเดียวกัน กลไกการกำหนดราคามีความคลุมเครือมากกว่า โดยราคาจะผันผวนตามปัจจัยแปลก ๆ

ผลผลิต.หลักทรัพย์สามารถนำมาประกอบกับเครื่องมือทางการเงินที่ให้ผลกำไรสูงได้ทันที ยิ่งไปกว่านั้น หุ้นในฐานะหลักทรัพย์ประเภทหนึ่งที่ทำกำไรได้มากที่สุด สามารถนำเงินมาได้ในสองกรณีพร้อมกัน: เมื่อชำระเงินและเมื่อมูลค่าของกระดาษเพิ่มขึ้น

และถ้าคุณดูที่ระยะทาง พวกเขาสร้างผลกำไรมหาศาลให้กับนักลงทุนในกรณีที่มีบริษัทที่ไม่รู้จักเจาะตลาด

ความเรียบง่ายในการจัดการหลักทรัพย์ก็ดีเช่นกันเพราะคุณสามารถซื้อหุ้นที่มีความน่าเชื่อถือสูงและลืมไปชั่วขณะหนึ่ง เงินปันผลจะเข้าบัญชีธนาคารของคุณ โดยไม่ต้องมีส่วนร่วมโดยตรง

อย่างไรก็ตาม นี่เป็นดาบสองคม ในอีกด้านหนึ่ง คุณมีสิ่งที่ค่อนข้างดี แต่ในทางกลับกัน ด้วยการจัดการที่เหมาะสม การทำกำไรจะเพิ่มขึ้นอย่างมาก

โดยทั่วไป หลักทรัพย์มีข้อได้เปรียบที่ดีที่ทำให้พวกเขาเป็นการลงทุนที่มีกำไรพอสมควรในมือของมืออาชีพ และทำกำไรได้ปานกลางในมือของนักลงทุนมือใหม่

แต่นอกจากข้อดีแล้ว การลงทุนในหลักทรัพย์ยังมีข้อเสียอยู่หลายประการ

ข้อเสีย

ความเสี่ยงกฎหลักของการเงินคือ ยิ่งความเสี่ยงสูง รายได้ก็ยิ่งสูงขึ้น และหากหลักทรัพย์เป็นสินทรัพย์ที่ทำกำไรได้สูง ความเสี่ยงก็จะสูงตามไปด้วย

ความต้องการความรู้การปีนเข้าไปในตลาดหุ้นโดยปราศจากความรู้พื้นฐานนั้นคล้ายกับการฆ่าตัวตาย และนี่ไม่ใช่เพราะมีเพียงฉลามใน RZB เท่านั้นที่พร้อมจะแจ็กพอตกับมือใหม่ แบบแผนนี้ หากไม่มีความรู้พื้นฐาน แม้ว่าจะมีโชคเพียงพอ คุณจะลดบัญชีการลงทุนทั้งหมดของคุณลงอย่างรวดเร็วโดยไม่ต้องเพิ่มทุน

การลงทุนใน RZB เปรียบได้กับโป๊กเกอร์ แม้แต่ผู้เล่นที่โชคดีที่สุดที่ไม่รู้จักทฤษฎีนี้ มีเพียงกฎพื้นฐานของเกมเท่านั้น ก็จะมีช่วงเวลาที่เขาจะถูกบดขยี้ด้วยประสบการณ์ คุณไม่สามารถโชคดีได้เสมอ ดังนั้นหากไม่มีพื้นฐานทางทฤษฎีแล้ว ก็ไม่มีอะไรทำที่นั่น โดยเฉพาะอย่างยิ่งถ้าคุณไม่มีโชคบ้า

การวิเคราะห์.นี่คือปัญหาที่ใหญ่ที่สุด หลายคนที่ไม่สามารถวิเคราะห์สถานการณ์สามารถทำลายบัญชีการลงทุนของพวกเขาได้ เพื่อการลงทุนอย่างมีประสิทธิภาพ คุณไม่จำเป็นต้องมีความรู้และทักษะพิเศษมากมาย การสร้างความสัมพันธ์แบบเหตุและผลอย่างถูกต้องก็เพียงพอแล้ว

แต่ในขณะเดียวกัน นักลงทุนส่วนใหญ่ก็ลืมไปว่า การวิเคราะห์ที่มีความสามารถจะช่วยให้คุณระบุแนวโน้มเชิงลบได้สองสามวันก่อนที่มันเริ่มต้น ลดความเสี่ยงและรับผลกำไรสูงสุดแม้ในขณะที่ตลาดกำลังตกต่ำ

มาดูประเภทของพอร์ตการลงทุนกัน นี่เป็นข้อมูลที่สำคัญมาก ซึ่งความรู้นี้จะช่วยให้คุณสร้างหลักการลงทุนของคุณเองได้ อันดับแรก เริ่มจากการจัดหมวดหมู่ทั่วไปและเป็นที่นิยมกันก่อน

ผลงานอนุรักษ์นิยมในช่วงกลางศตวรรษที่ 20 ลัทธิอนุรักษ์นิยมเป็นหลักการที่สำคัญที่สุดของการลงทุน ได้เงินน้อยยังดีกว่าเสียไปเปล่าๆ

พอร์ตการลงทุนแบบอนุรักษ์นิยมสร้างขึ้นบนหลักการของสภาพคล่องสูงและความเสี่ยงต่ำที่สุด ดังนั้นส่วนใหญ่จะเป็นพันธบัตร เครื่องมือทางการเงิน และหุ้นบางส่วน

เหมาะสำหรับผู้เริ่มต้นเนื่องจากความต้องการความรู้และทักษะเพียงเล็กน้อย การลงทุนดังกล่าวช่วยให้คุณได้รับประสบการณ์และรับรายได้แรกที่สามารถนำไปยังสิ่งที่น่าสนใจและให้ผลกำไรมากขึ้น

ผลงานเชิงรุก. ประกอบด้วยหลักทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูง และตามที่คุณเข้าใจแล้ว ยิ่งกำไรมากเท่าไหร่ ความเสี่ยงก็ยิ่งมากขึ้นเท่านั้น ดังนั้นมันจะถูกครอบงำโดยหุ้น น้อยกว่าโดยเครื่องมือทางการเงิน และส่วนเล็ก ๆ น้อย ๆ จะเป็นพันธบัตร

เหมาะสำหรับผู้เล่นที่มีประสบการณ์ซึ่งไม่กลัวความเสี่ยง ซึ่งสามารถประเมินแนวโน้มการเติบโตขององค์กรได้อย่างถูกต้อง ความสามารถในการทำกำไร และโดยทั่วไปสามารถทำนายพฤติกรรมของตลาดได้ ไม่แนะนำสำหรับผู้เริ่มต้น กองทุนรวมที่ลงทุนโดยเฉลี่ยชอบสไตล์นี้

ผสม ผสม หรือปานกลางพอร์ตการลงทุนซึ่งมีการปฏิบัติตามเงื่อนไขความน่าเชื่อถือและความสามารถในการทำกำไรอย่างเท่าเทียมกัน ไม่สามารถพูดได้ว่านี่เป็นสื่อที่มีความสุขเพราะหุ้นบางตัวจะถูกตลาดตีราคาสูงเกินไปแม้ว่าบริษัทต่างๆ จะมีความน่าเชื่อถือสูง และหุ้นที่ทำกำไรได้ค่อนข้างจะมีความเสี่ยงน้อยที่สุด

การก่อตัวของพอร์ตการลงทุนเป็นกรณีที่ดีกว่าที่จะเลือกสุดขั้วมากกว่าที่จะรวมสไตล์

ตามระดับความเด่นของหลักทรัพย์สามารถแยกแยะได้ - หลากหลาย(พอร์ตที่มีหุ้นใกล้เคียงกันโดยประมาณของหลักทรัพย์ต่าง ๆ โดยไม่มีอำนาจเหนืออย่างใดอย่างหนึ่ง) และมีความโดดเด่นของหลักทรัพย์บางประเภท

ประการแรกมีความสมดุลมากขึ้นเนื่องจากการลงทุนที่แตกต่างกันจำนวนมากชดเชยซึ่งกันและกันในกรณีที่มีการเบิกจ่าย ความเด่นของการรักษาความปลอดภัยหนึ่งทำให้นักลงทุนต้อง "เดิมพัน" และใช้ส่วนที่เหลือเพื่อประกันเท่านั้น

นอกจากนี้ตามวิธีการสร้างรายได้คุณสามารถแยกแยะ:

• พอร์ตโฟลิโอการเติบโต มุ่งสู่การซื้อหุ้นซึ่งมูลค่าจะเพิ่มขึ้น
• พอร์ตรายได้ เน้นซื้อหลักทรัพย์ที่จะนำมาซึ่งรายได้ (จากการไถ่ถอน เงินปันผล ฯลฯ)
• ผลงานระยะสั้น มุ่งเน้นไปที่การซื้อหุ้นที่มีสภาพคล่องสูงเพื่อขายต่อในภายหลัง
• ผลงานระยะยาว การซื้อหุ้น (โดยไม่คำนึงถึงสภาพคล่อง) เพื่อให้ได้รายได้ที่มั่นคง
• ผลงานระดับภูมิภาค การซื้อหลักทรัพย์ของภูมิภาคใดภูมิภาคหนึ่ง ช่วยให้คุณมุ่งเน้นไปที่กลุ่มตลาดที่แคบลง
• พอร์ตโฟลิโออุตสาหกรรม การซื้อหลักทรัพย์ในอุตสาหกรรมเดียว เช่นเดียวกับในกรณีก่อนหน้านี้ - ใช้ความรู้ของคุณเพื่อจำกัดขอบเขตการลงทุน

ความรู้เกี่ยวกับการจัดหมวดหมู่ช่วยให้คุณจินตนาการได้เต็มที่และมีความสามารถมากขึ้นว่าจะปฏิบัติตามเส้นทางของนักการเงินที่มีความสามารถได้อย่างไร จะลงทุนอะไรดี และในกรณีใดบ้าง และตอนนี้เกี่ยวกับหลักการลงทุน

หลักการลงทุนพอร์ต

ทีนี้มาพูดถึงหลักการที่รองรับการสร้างพอร์ตการลงทุนกัน

การวางแนวเป้าหมายนี่คือหลักการที่สำคัญที่สุดของการลงทุนโดยทั่วไปและโดยเฉพาะอย่างยิ่งการสร้างพอร์ตโฟลิโอ สิ่งสำคัญที่ต้องตัดสินใจคือเหตุผลที่คุณลงทุนในหลักทรัพย์เลย

อาจมีหลายทางเลือก: การออมเงิน (การจัดทำดัชนีสำหรับอัตราเงินเฟ้อ) การเพิ่มผลกำไรสูงสุด การได้รับประสบการณ์การลงทุนครั้งแรก การได้มาซึ่งทักษะการวิเคราะห์ตลาดหลักทรัพย์แบบเรียลไทม์ การสร้างรายได้แบบพาสซีฟโดยสิ้นเชิง ฯลฯ คุณสามารถดำเนินการต่อได้โดยไม่มีกำหนด

สิ่งสำคัญที่ต้องจำไว้คือ คุณต้องกำหนดเป้าหมายที่ชัดเจน ซึ่งจะเป็นกุญแจสำคัญในการลงทุนที่ถูกต้องและประสบความสำเร็จ

หลังจากการก่อตัวของงานก็จำเป็นต้องกำหนดเป้าหมายที่เล็กลง:

• ค้นหาหลักทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูงเพื่อขายต่อ
• สร้างพอร์ตการลงทุนแบบอนุรักษ์นิยมสำหรับรายได้แบบพาสซีฟ
• ซื้อหุ้นที่จะเติบโตในอนาคตให้ได้มากที่สุด
• ในระหว่างการซื้อขายแลกเปลี่ยน ใช้ประโยชน์จากเลเวอเรจเพื่อสร้างทักษะการซื้อขายระหว่างวัน

อาจมีเป้าหมายมากมาย แต่ก็ต้องมี

ดุลความเสี่ยงและรายได้ความสมดุลของความเสี่ยงและผลตอบแทนเป็นจุดที่ขัดแย้งกันอย่างมากซึ่งนักลงทุนไม่สามารถหาการประนีประนอมได้ บางคนบอกว่าการหารายได้เพียงอย่างเดียวนั้นสำคัญมาก บางคนเชื่อว่าตัวเลขกำไรสูงที่ทำให้ตลาดหุ้นน่าดึงดูดใจมาก

ทุกคนต้องตัดสินใจด้วยตัวเองโดยพิจารณาจากเป้าหมายของเขาแล้วว่าควรสร้างสมดุลให้กับการดำเนินงานที่เสี่ยงและผลกำไรอย่างไร แต่อย่าลืมว่าในบางกรณีกำไรสูงไม่ได้เกี่ยวข้องกับความเสี่ยงสูง สิ่งนี้หายาก แต่มันเกิดขึ้น

สภาพคล่องอย่าลืมสภาพคล่องของหลักทรัพย์ของคุณ คุณต้องซื้อและขายซ้ำแล้วซ้ำอีก ซึ่งเป็นสาเหตุที่ "ความสามารถในการซื้อขาย" ที่สูงจะทำให้สินทรัพย์ของคุณน่าสนใจมาก

แต่มีความคิดเห็นที่น่าสนใจข้อหนึ่งคือ สินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องต่ำสามารถทำกำไรได้มากกว่า นี่เป็นเรื่องจริงเพราะสภาพคล่องต่ำ - หลักทรัพย์ระดับ 3 นั่นคือ บริษัท ที่ไม่ค่อยมีใครรู้จักซึ่งเป็นม้ามืดชนิดหนึ่ง เป็นเพราะการประเมินมูลค่าหลักทรัพย์ของผู้ออกรายใดรายหนึ่งหรืออีกรายหนึ่งที่ต่ำเกินไปทำให้เกิดการทำกำไรได้มากในแวบแรก

การกระจายการลงทุนการกระจายความเสี่ยงระหว่างสินทรัพย์ต่างๆ เป็นสิ่งที่นักลงทุนทุกคนทำไม่ได้หากขาด และประเด็นนี้ไม่ใช่ว่าจำเป็นต้องสร้างสมดุลระหว่างหลักทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงและหลักทรัพย์ที่เชื่อถือได้ เป็นเพียงว่าพอร์ตการลงทุนที่มีสินทรัพย์ที่แตกต่างกันจำนวนมากทำให้นักลงทุนมีอิสระในการดำเนินการมากขึ้นในการเปลี่ยนแปลงชุดหลักทรัพย์ของตน

หากคุณมีหุ้นประเภทใดประเภทหนึ่งที่มีมากกว่าคนส่วนใหญ่ หมายความว่าคุณจะไม่สามารถลบออกจากพอร์ตการลงทุนของคุณด้วยความน่าจะเป็น 90% แม้ว่าคุณจะเห็นว่าหุ้นเหล่านั้นไม่ได้กำไรก็ตาม และหากมีกระดาษหลายแผ่นในส่วนแบ่งที่เท่ากัน การพรากจากกันกับหนึ่งในนั้นก็จะเจ็บปวดน้อยลง

สิ่งที่รวมอยู่ในพอร์ตการลงทุน

พอร์ตการลงทุนอาจรวมถึงสินทรัพย์ดังต่อไปนี้:

• คลังสินค้า;
• พันธบัตร;
• ฟิวเจอร์ส;
• ตัวเลือก;
• เงินฝากธนาคาร
• สกุลเงิน;
• โลหะมีค่า;
• การลงทุนที่แท้จริง

หุ้นและพันธบัตร- เป็นปรปักษ์ในโลกแห่งหลักทรัพย์ ในขณะที่อดีตมีความเสี่ยง สร้างผลกำไรที่มากขึ้นและสามารถสร้างเศรษฐีจากระยะไกลได้ แบบหลังนั้นค่อนข้างอนุรักษ์นิยมมากกว่า ไม่ได้ปรับให้เข้ากับการซื้อขายระยะสั้นและระยะกลาง และออกแบบมาสำหรับนักลงทุนที่เฉยเมย

การลงทุนในหุ้นหมายถึงการเฝ้าระวังกิจกรรมของบริษัทอย่างต่อเนื่อง ในขณะที่พันธบัตรแทบไม่ต้องให้ความสนใจ ไม่ใช่เพื่ออะไรที่จะใช้หุ้นเพื่อเพิ่มทุนเริ่มต้นจาก บริษัท ส่วนใหญ่และพันธบัตรเป็นที่ต้องการของรัฐสำหรับการกู้ยืมจากสาธารณะ

เครื่องมือทางการเงิน เช่น ฟิวเจอร์สและออปชั่นเป็นการลงทุนประเภทหนึ่งใน RZB ที่น่าสนใจหากพูดคร่าวๆ สิ่งเหล่านี้คือการเดิมพันเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจ การใช้เครื่องมือเหล่านี้ต้องใช้ความรู้และทักษะบางอย่าง แต่ถึงกระนั้น ตลาดซื้อขายล่วงหน้าก็เป็นตลาดที่ "ใจดี" ที่สุดสำหรับผู้เริ่มต้น

เงินฝากธนาคารและเงินฝากธนาคาร ไม่ว่าสถานการณ์ในภาคการธนาคารในปัจจุบันจะเป็นอย่างไร ก็ยังคงเป็นวิธีที่น่าเชื่อถือที่สุดในการลงทุนจำนวนเล็กน้อยและปานกลาง

สำหรับผู้ที่ต้องการสร้างรายได้แบบพาสซีฟอย่างสมบูรณ์สำหรับตัวเอง เงินฝากธนาคารจะเป็นวิธีการที่ยอดเยี่ยมในการปกปิดอัตราเงินเฟ้อและสร้าง "ถุงลมนิรภัย" ขนาดเล็ก หากเกิดวิกฤตอีกครั้งหนึ่งและหลักทรัพย์ของผู้ออกตราสารที่เลือกจะพุ่งเข้าใส่ท่ออย่างรวดเร็ว

สกุลเงินและโลหะมีค่าในเวลาเดียวกัน ขอแนะนำให้เลือกสกุลเงินตามสถานการณ์ทางเศรษฐกิจในปัจจุบันในโลก การประเมินโอกาสของประเทศใดประเทศหนึ่งอย่างมีสติ

ในกรณีที่เกิดวิกฤตในยุโรป คุณควรมองที่ค่าเงินดอลลาร์เสมอ ในกรณีที่เกิดวิกฤตในอเมริกา - ที่ยูโรหรือปอนด์ นอกจากนี้ cryptocurrencies กำลังได้รับความนิยม ซึ่งผู้นำยังคงเป็น bitcoin

นี่เป็นวิธีที่ดีในการครอบคลุมอัตราเงินเฟ้อ เนื่องจากมีแนวโน้มว่าในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา สกุลเงินนี้มีการเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง และในประมาณ 15-20 ปี การผลิตจะหยุดโดยสมบูรณ์ ซึ่งจะทำให้ Bitcoins เป็นทองคำที่คล้ายคลึงกัน

พูดถึงโลหะมีค่า - หนึ่งในประเภทการลงทุนที่น่าสนใจที่สุด คุณสามารถนำเงินมาลงทุนและคุณจะได้รับใบรับรองว่าคุณเป็นเจ้าของโลหะมีค่าจำนวนหนึ่ง

จะมีการคิดดอกเบี้ย ซึ่งในกรณีนี้คุณจะสามารถถอนเงินได้ และพร้อมกับการเพิ่มมูลค่าของโลหะ บัญชีของคุณจะเพิ่มขึ้น แต่เงินฝากโลหะที่ไม่มีตัวตนเป็นวิธีการลงทุนระยะยาวหรือวิธีการออมก่อนเกิดวิกฤต

การลงทุนที่แท้จริง- การลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ ธุรกิจ ส่วนแบ่งของสตาร์ทอัพ และทรัพย์สินอื่นๆ ที่สัมผัสได้ในระดับหนึ่ง ในรัสเซีย วัฒนธรรมการลงทุนจริงยังไม่แพร่หลาย และสำหรับคนทั่วไปแล้ว การลงทุนในอสังหาริมทรัพย์เพื่อที่อยู่อาศัยยังคงเป็นทางเลือกที่ได้รับความนิยมมากที่สุด

นี่คือสิ่งที่พอร์ตการลงทุนของนักลงทุนประกอบด้วย อาจไม่มีตำแหน่งเฉพาะใดๆ เช่น ตราสาร การลงทุนจริง โลหะมีค่า และสกุลเงิน กระดูกสันหลังหลักยังคงประกอบด้วยหลักทรัพย์ซึ่งส่วนใหญ่เป็นพันธบัตรในขณะที่นักลงทุนที่ระมัดระวังมากขึ้นมีส่วนแบ่งของเงินฝากในธนาคาร

คำแนะนำทีละขั้นตอนสำหรับการสร้างพอร์ตการลงทุน

ตอนนี้ มาต่อจากทฤษฎีสู่ภาคปฏิบัติกัน กล่าวคือ คำแนะนำทีละขั้นตอนเกี่ยวกับวิธีสร้างพอร์ตการลงทุนของคุณ

ขั้นตอนที่ 1. การเลือกเป้าหมายการลงทุน

ดังที่เราได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ สิ่งแรกที่ต้องทำคือเลือกเป้าหมายของคุณ คำถาม “ทำไมฉันถึงต้องลงทุนด้วยเงิน” จะต้องจริงจังทุกประการตามข้อมูลข้างต้น

เป้าหมายสามารถแบ่งออกเป็นสองส่วน:

• ทำไมฉันถึงลงทุน;
• ฉันลงทุนเท่าไหร่?

หลังจากตอบคำถามสองข้อนี้แล้ว คุณสามารถไปยังขั้นตอนถัดไปได้

ขั้นตอนที่ 2 การกำหนดกลยุทธ์

หลังจากเลือกเป้าหมายแล้ว คุณจะต้องตัดสินใจว่าจะใช้กลยุทธ์ใด กลยุทธ์เชิงรุกช่วยให้คุณได้รับเงินจากความเสี่ยง กลยุทธ์ที่ระมัดระวังช่วยให้คุณอยู่รอดจากภาวะเงินเฟ้อและมีรายได้แบบพาสซีฟอย่างแท้จริง และกลยุทธ์แบบผสมจะสมดุลกัน (ไม่ทำอะไรเลย)

ในขณะเดียวกัน ก็ไม่ควรคิดว่าผู้ที่ยึดมั่นในกลยุทธ์เชิงรุกซื้อหุ้นที่สามารถขึ้นเขาได้อย่างไม่ใส่ใจ พวกเขาคำนึงถึงสิ่งเดียวกัน ความเสี่ยงกำไรที่คาดหวังและมีส่วนร่วมในการคาดการณ์พฤติกรรมของราคาของสินทรัพย์เฉพาะ

ในความเป็นจริง สิ่งที่ทำให้พวกเขาแตกต่างจากพวกอนุรักษ์นิยมคือเป้าหมายของการลงทุน: นักลงทุนที่ดุดันจะชอบลงทุนในบริษัทที่ไม่รู้จักซึ่งสามารถยิงได้ ในขณะที่พวกอนุรักษ์นิยมจะชอบชื่อเสียงและความน่าเชื่อถือมากกว่า

ขั้นตอนที่ 3 ค้นหานายหน้า

จากนั้นคุณควรพบว่าตัวเองเป็นนายหน้าที่ดี มันไม่คุ้มที่จะพูดถึงนายหน้าซื้อขายหุ้นเป็นเวลานาน เพียงวิเคราะห์กิจกรรมของบริษัทต่างๆ ดูว่ามีธนาคารในพื้นที่ของคุณที่ให้บริการนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์หรือไม่ หากไม่มี ให้ติดต่อบริษัทที่เชี่ยวชาญ

ขั้นตอนที่ 4 การเลือกวัตถุการลงทุน

ตอนนี้ส่วนที่ยากที่สุด ถึงเวลาตัดสินใจเกี่ยวกับเป้าหมายของการลงทุน ในช่วง 4-6 เดือนแรก จะดีกว่าที่จะอนุรักษ์นิยม ศึกษาตลาด สอบถามราคา หาประสบการณ์ ขอแนะนำให้ลงทุนในหุ้นที่น่าเชื่อถือที่สุด (ชิปสีน้ำเงิน) ประมาณ 1-5% ในรัฐ พันธบัตร (แม้ว่าตรงไปตรงมาผลตอบแทนจากพวกเขาในปี 2560 จะต่ำกว่าเงินฝากธนาคาร)

สถิติบางส่วน: นักลงทุน 5 รายจาก 100 รายสูญเสียบัญชีการลงทุนเป็นศูนย์ จากนั้นภายในเวลาไม่กี่ปี หากคุณไม่มีส่วนร่วมในเกม / ซื้อขายแลกเปลี่ยนในตลาดหลักทรัพย์ มันจะยากมากที่จะเสียเงินของคุณ และมากกว่าครึ่งหนึ่งของนักลงทุนทำกำไรได้

ดังนั้นอย่ากลัวที่จะลงทุนในหลักทรัพย์ สำหรับผู้เริ่มต้น ในปีแรกของกิจกรรมการลงทุน เราขอแนะนำให้คุณเก็บเงินไว้ประมาณ 50% ของเงินทุนในธนาคาร เพื่อนำผลกำไรไปเพิ่มปริมาณการลงทุน

ขั้นตอนที่ 5. การวิเคราะห์พอร์ตโฟลิโอที่สร้างขึ้น

แล้วก็ถึงเวลาที่น่าสนใจที่สุด คุณจะต้องตรวจสอบประสิทธิภาพของพอร์ตโฟลิโอของคุณเป็นครั้งคราว หากคุณเป็นพวกหัวโบราณ คุณจะต้องคอยติดตามหลักสูตรเป็นระยะ และคอยดูข่าวของบริษัทที่คุณลงทุนอย่างน้อยสัปดาห์ละครั้ง

แต่ถ้าคุณเลือกสไตล์ที่ดุดัน คุณจะต้องจับตาดูตลาดให้บ่อยขึ้น ไม่เพียงแต่จำเป็นต้องอ่านข่าวบนเว็บไซต์ของบริษัทเท่านั้น แต่ยังต้องดูราคาทุกวัน มองหาบริษัทที่ "ตกอับ" อย่างต่อเนื่อง - ผู้มาใหม่ที่ประเมินต่ำเกินไปในตลาด ดูผู้ที่ประเมินค่าสูงไป งานนี้เป็นงานวิเคราะห์ที่ซับซ้อนซึ่งจะสร้างรายได้มหาศาลหากทำถูกต้อง

ขั้นตอนที่ 6 การเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตโฟลิโอ

การเพิ่มประสิทธิภาพตามมาจากการวิเคราะห์ หากบริษัทที่ออกหลักทรัพย์ที่คุณลงทุนแสดงผลงานไม่ดี ตกต่ำ ผลลัพธ์ทางการเงินติดลบอย่างต่อเนื่อง คุณควรแยกส่วนกับหลักทรัพย์เหล่านี้ หรือไม่ก็ถือไว้ ทิ้งความเชื่อว่าจะฟื้นขึ้นมาใหม่ ดันวิกฤติจนหลุดพ้น

แนวทางในการเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตโฟลิโอเป็นรายบุคคลสำหรับทุกคน พวกอนุรักษ์นิยมไม่ค่อยเปลี่ยนทางเลือกของพวกเขา ผู้เล่นที่ดุดันมักจะอ่านหนังสือสัปดาห์ละครั้งหรือหนึ่งเดือน และผู้เล่นทั่วไปพยายามขายเมื่อราคาสูงขึ้นและซื้อเมื่อราคาตกมาก

ขั้นตอนที่ 7 ทำกำไรและใช้มัน

ขั้นตอนสุดท้ายและอร่อยที่สุด การทำกำไรคือสิ่งที่ทุกคนลงทุนด้วยเงินของตัวเอง หากนี่ไม่ใช่แหล่งรายได้แบบพาสซีฟของคุณ คุณควรใช้ผลกำไรเพื่อขยายปริมาณการลงทุน

สัดส่วนที่จะให้กำไรกลับคืนสู่ธุรกิจนั้นขึ้นอยู่กับคุณ ผู้เล่นที่มีประสบการณ์แนะนำให้ทำเช่นนี้ในอัตรา 70/30

ความลับเล็กน้อย:หลายคนที่มีส่วนร่วมในการลงทุนในพอร์ตโฟลิโอได้รับแจ็คพอตที่แท้จริงในช่วงวิกฤต ช่วงเวลาที่ตลาดอิ่มตัวเกินไป ฟองสบู่ทางการเงินแตก บริษัทส่วนใหญ่เป็นสวรรค์ที่แท้จริงสำหรับผู้ที่สามารถประเมินโอกาสที่แท้จริงของบริษัทต่างๆ ได้โดยไม่ต้องตื่นตระหนก แค่ดูภาพยนตร์เรื่อง "The Big Short" ซึ่งบอกว่านักการเงินหลายคนเห็นฟองสบู่ทางเศรษฐกิจในตลาดอสังหาริมทรัพย์ในอเมริกาและใช้ประโยชน์จากสถานการณ์นี้อย่างไร

แต่เราไม่ได้กล่าวถึงขั้นตอนที่สำคัญมากขั้นตอนหนึ่งที่นี่ ก่อนที่คุณจะเริ่มตั้งเป้าหมายการลงทุน คุณต้องศึกษาทฤษฎีที่จำเป็นเสียก่อน ไม่จำเป็นต้องศึกษาหลักการตั้งราคาอย่างรอบคอบ

การพูดนอกเรื่องเล็กน้อยเกี่ยวกับการฝึกอบรมออนไลน์ที่เสียค่าใช้จ่ายสำหรับการเล่นหุ้น การลงทุน และสิ่งอื่นที่คล้ายคลึงกัน บ่อยครั้งสิ่งนี้เป็นเรื่องไร้สาระอย่างสมบูรณ์และพวกเขาพยายามขายความรู้ที่คุณจะได้รับฟรี คุณสามารถเรียนรู้วิธีการลงทุน: ในฟอรัม การอ่านวรรณกรรมเฉพาะทาง (มีให้บริการฟรี แต่แนะนำให้ซื้อเวอร์ชันกระดาษ) และการอ่านบล็อกของนักลงทุนที่ประสบความสำเร็จ แต่แน่นอนว่าบางครั้งมีหลักสูตรที่ดีมาก

นี่คือเหตุผลที่วิธีการที่ชัดเจนของ Brian Tracy มีประโยชน์: ค้นหาสิ่งที่คนที่ประสบความสำเร็จในสาขาของคุณทำและคัดลอกหลังจากพวกเขา รวบรวมความคิดและทักษะของนักลงทุนที่ประสบความสำเร็จ แล้วคุณสามารถทำกำไรได้เหมือนพวกเขา

ตัวกลางทางการเงิน

เราไม่สามารถแต่แตะต้องในหัวข้อของตัวกลางทางการเงิน การทำเช่นนี้เราหันไปทางทิศตะวันตก วัฒนธรรมการลงทุนทางการเงินนั้นพัฒนาได้ดีกว่าในรัสเซียมาก ครอบครัวชาวตะวันตกและชาวอเมริกันแต่ละครอบครัวถือหุ้นในบริษัท 2-3 แห่ง และพร้อมที่จะลงทุนเพียงเล็กน้อยในธุรกิจใหม่ที่มีแนวโน้มว่าจะเติบโต

แต่นอกจากการลงทุนด้วยตนเองแล้ว ยังมีกองทุนรวมหลายแห่งที่ประชาชนโอนเงินเพื่อรับรายได้ กองทุนดำเนินกิจกรรมโดยใช้เงินทุนของลูกค้า รับประกันรายได้คงที่ หากพวกเขาทำกำไรได้มาก พวกเขาก็จะรับค่าคอมมิชชั่น

แต่ในรัสเซียสถานการณ์ค่อนข้างแตกต่างออกไป เราไม่มีวัฒนธรรมการลงทุนอิสระเช่นนี้ ในขณะเดียวกัน ตัวกลางทางการเงินในด้านการลงทุนยังอยู่ในช่วงเริ่มต้น

จุดลบอีกประการหนึ่งคือตัวเลขการทำกำไรปลอม เงินลงทุนบนเว็บไซต์ของพวกเขาแสดงผลตอบแทนสำหรับปี - 60% เป็นที่ชัดเจนว่าผลลัพธ์นี้ไม่มีอะไรมากไปกว่าตัวเลขที่สุ่มออกมา เพราะเป็นไปไม่ได้เลยที่จะแสดงตัวบ่งชี้ดังกล่าวเป็นเวลานานกว่าหนึ่งช่วง เนื่องจากกองทุนรวมที่ลงทุนในความสนใจเป็นหลักในการสร้างรายได้ที่มั่นคง ไม่ใช่ตัวเลขจำนวนมาก

แต่ตัวกลางทางการเงินสองคนควรค่าแก่การเอาใจใส่

กองทุนรวม

หรือที่เรียกย่อ ๆ ว่ากองทุนรวม หลักการทำงานของพวกเขามีดังนี้: คุณซื้อหุ้นการลงทุนในราคาที่กำหนดไว้ และตาม "หุ้น" ที่ซื้อ เมื่อสิ้นสุดระยะเวลา (ส่วนใหญ่มักจะเป็นปี) คุณจะได้รับเงินคืน + ดอกเบี้ยที่ได้รับ

เมื่อมองแวบแรก ทุกสิ่งดูน่าดึงดูดใจมาก คุณเพียงแค่นำเงินมาลงทุน และผู้เชี่ยวชาญก็ทำงานภาคสนามและเก็บค่าคอมมิชชั่นไว้สำหรับพวกเขาเองหากพวกเขาทำกำไรได้มหาศาล ในความเป็นจริง สิ่งต่าง ๆ ในรัสเซียไม่ค่อยร่าเริงนัก ตัวเลขวาด ความเสี่ยงสูง ธนาคารปิดเป็นระยะ และดังนั้น กองทุนรวมที่ลงทุนของพวกเขา ทั้งหมดนี้ไม่ได้ให้ผลลัพธ์ที่เป็นบวกมากนัก

อย่างไรก็ตาม ณ สิ้นปี 2559 ธนาคารกลางได้ให้ความสำคัญกับทิศทางการลงทุนและการนำวัฒนธรรมการลงทุนมาสู่เศรษฐกิจรัสเซียอย่างจริงจัง นั่นคือเหตุผลที่เราควรคาดหวังให้การดำเนินงานที่จริงจังมากขึ้นในการควบคุมกิจกรรมของกองทุนรวม

ซึ่งหมายความว่าประมาณปี 2018 กองทุนเพื่อการลงทุนจะต้องล้างข้อมูลกิจกรรมของตนทั้งหมด แสดงตัวเลขความสามารถในการทำกำไรที่แท้จริง และทำกำไรได้สูงกว่าเงินฝากธนาคาร 1.5-2 เท่า

ธนาคารนายหน้า

นี่คือหลักการของตัวกลางทางการเงินอีกประการหนึ่ง ธนาคารนายหน้าให้โอกาสและเครื่องมือสำหรับการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ นอกจากนี้ ยังดำเนินการทั้งหมดตามคำแนะนำของคุณ แต่มีเคล็ดลับอยู่อย่างหนึ่ง - คุณสามารถพูดคุยกับพนักงานธนาคารเกี่ยวกับวัตถุการลงทุน ปริมาณ และกลยุทธ์ในการลงทุนเงินของคุณได้ตลอดเวลา

พนักงานของบริษัทนายหน้าต่างตระหนักดีถึงสิ่งที่เกิดขึ้นในตลาด ดังนั้นพวกเขาจึงยินดีที่จะให้คำแนะนำแก่ลูกค้าของตน เมื่อพูดคุยกับพวกเขา คุณจะได้รับคำแนะนำที่เป็นประโยชน์เกี่ยวกับสิ่งที่ถูกต้องสำหรับการลงทุนในตอนนี้ สิ่งที่ควรกำจัด และสิ่งที่เกินราคา

โบรกเกอร์สนใจผลกำไรของคุณ เพราะเขาได้รับค่าคอมมิชชั่นจากธุรกรรมของคุณ นั่นคือเหตุผลที่พนักงานจะช่วยคุณในทุกวิถีทาง

การวิเคราะห์ประสิทธิผลของพอร์ตการลงทุน

ประสิทธิผลของพอร์ตการลงทุนเป็นแนวคิดที่ค่อนข้างคลุมเครือ สำหรับบางคน มันคือการรักษาเงินทุน สำหรับบางคน - รายได้ที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง คนอื่นๆ มักจะชอบสร้างรายได้แบบ passive Income เป็นเวลา 5-10 ปี แต่ถึงอย่างไรก็ตามเรื่องนี้ การวิเคราะห์ประสิทธิภาพของพอร์ตการลงทุนก็มีประเด็นร่วมกัน

นักลงทุนสนใจเรื่องเงินเป็นหลัก นั่นคือรายได้ นั่นคือเหตุผลที่หลักการสำคัญของพอร์ตการลงทุนคือการทำกำไร ไม่น่าจะขาดทุนนะครับ ทุกครั้งที่คุณควรได้รับกำไรสุทธิจากการลงทุนของคุณ ซึ่งหมายความว่าคุณจำเป็นต้องครอบคลุมอัตราเงินเฟ้อและค่าคอมมิชชั่นของบริษัทนายหน้าที่อนุญาตให้คุณดำเนินกิจกรรมของคุณในการแลกเปลี่ยน

วิธีที่ง่ายและมีประสิทธิภาพที่สุดในการวิเคราะห์ประสิทธิภาพของพอร์ตการลงทุนคือการดูระยะทางเพื่อดูว่าผลตอบแทนจากการลงทุนเพิ่มขึ้นหรือไม่ หากเพิ่มขึ้นแสดงว่าคุณทำงานได้ดีกว่า 80% ของนักลงทุน หากกำไรบวกหรือลบคงที่ คุณก็จะได้รับรายได้โดยไม่ต้องพัฒนาในฐานะนักลงทุน นี่เป็นสิ่งที่ดีสำหรับผู้ที่สร้างรายได้แบบพาสซีฟโดยใช้เวลาและความพยายามน้อยที่สุด

แต่ถ้ากำไรลดลงและบัญชีการลงทุนแสดงการขาดทุน ก็ควรดำเนินการตามขั้นตอนเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตการลงทุน

การเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตโฟลิโอ

การสร้างพอร์ตการลงทุนที่เหมาะสมที่สุดเป็นครั้งแรกไม่น่าจะประสบความสำเร็จ ตลาดมีความผันผวน และสิ่งที่เมื่อวานนี้ดูเหมือนจะมีกำไรและมีเสถียรภาพ ตอนนี้มีแต่ขาดทุนเท่านั้น นั่นคือเหตุผลที่คุณต้องเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตการลงทุนของคุณอย่างน้อยเดือนละครั้ง

คุณวิเคราะห์พฤติกรรมของหลักทรัพย์ของคุณเป็นเวลาหลายสัปดาห์ และหากแสดงผลลัพธ์ทางการเงินที่ไม่ดีอย่างต่อเนื่อง คุณจะต้องทำบางสิ่ง:

• ค้นหาเหตุผล;
• ทำนาย;
• ดำเนินการตามการคาดการณ์นี้

ทุกอย่างง่ายมากที่นี่

หากหุ้นแสดงผลเชิงลบ สาเหตุอาจเป็นดังนี้:

• ภาวะเศรษฐกิจติดลบในประเทศ
• การล่มสลายของอุตสาหกรรม
• ปัญหาภายในบริษัท
• เปลี่ยนตำแหน่งผู้นำ
• การประเมินมูลค่าหุ้นต่ำเกินไป
• การกำจัดการประเมินค่าสูงไป

พิจารณาเหตุผลที่คุณต้องเปลี่ยนหลักทรัพย์:

• การล่มสลายของอุตสาหกรรม
• การกำจัดการประเมินค่าใหม่
• ปัญหาภายในบริษัท
• สถานการณ์เชิงลบในประเทศ

พวกเขาถูกจัดวางในลักษณะนี้เนื่องจากการล่มสลายของอุตสาหกรรมเป็นสาเหตุหลักในการกำจัดหลักทรัพย์ของบริษัท หากอุตสาหกรรมนี้ไม่สามารถทำกำไรได้ นั่นหมายความว่าอุตสาหกรรมจะยิ่งแย่ลงไปอีก

ตัวอย่าง:บริษัทน้ำมันในปี 2557-2559 ในช่วงเวลานี้ บริษัทเหล่านี้ประสบความสูญเสียครั้งใหญ่เนื่องจากน้ำมันที่ลดลง และโดยทั่วไปแล้ว เอกสารของพวกเขาน่าจะหมดลงแล้ว หากไม่ได้รับการสนับสนุนจากรัฐบาล ซึ่งครอบคลุมความสูญเสียทั้งหมดของพวกเขา แต่ก็มีการขาดทุนที่สำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งกับฉากหลังของค่าเงินดอลลาร์ที่เพิ่มขึ้น

เมื่อตลาด "ลืมตา" และตระหนักว่าได้ประเมินบริษัทใดบริษัทหนึ่งสูงเกินไป การขายหลักทรัพย์จำนวนมากจึงเริ่มต้นขึ้น หลังจากนั้นจะไม่มีการขึ้นลงอย่างเฉียบขาด หรือแม้แต่อย่างน้อยก็ค่อยๆ "ไต่ขึ้น" นั่นคือเหตุผลที่ทันทีที่คุณเห็นว่าตลาด "เห็นแสงสว่าง" แล้ว อย่าลังเลที่จะขายหลักทรัพย์

ปัญหาภายในของบริษัทเป็นเหตุให้เลิกใช้หลักทรัพย์ในเกมรุก เพื่อให้เข้าใจว่าทำไมก็เพียงพอที่จะหันไปหา Apple ที่มีชื่อเสียง ทันทีที่สื่อรู้ว่าสตีฟ จ็อบส์ป่วย หุ้นของบริษัทแอปเปิลก็เริ่มสูญเสียมูลค่าอย่างรวดเร็ว และหากไม่ใช่เพราะความนิยมมหาศาลของแบรนด์และการตีราคาใหม่ที่สอดคล้องกัน พวกเขาคงไม่ฟื้นตัวจนถึงตอนนี้

สถานการณ์เชิงลบในเศรษฐกิจของประเทศเป็นปัญหาสุดท้ายและไม่ใช่ปัญหาที่คลุมเครือที่สุด ด้านหนึ่งควรกำจัดหลักทรัพย์ที่ขาดทุน และในทางกลับกัน เกิดวิกฤตในประเทศโดยรวม ดังนั้นในหลายอุตสาหกรรมและบริษัทต่างๆ ก็จะเหมือนกัน

นี่คือเหตุผลในการเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตโฟลิโอ กระบวนการปรับให้เหมาะสมนั้นง่ายมาก - ขายหลักทรัพย์ทันทีที่คุณรู้สึกว่าคุณได้บีบให้เกิดประโยชน์สูงสุด

ข้อผิดพลาดหลักของผู้เริ่มต้น

ทีนี้มาพูดถึงข้อผิดพลาดหลักสองประการของนักลงทุนมือใหม่ /

ความผิดพลาด 1. ขาดจุดมุ่งหมาย

นี่เป็นข้อผิดพลาดร้ายแรงที่สุดที่เราพูดถึงตอนต้นของบทความ การลงทุนโดยไม่มีเป้าหมายเป็นเพียงการสูญเสียเงินของคุณ หากคุณไม่เข้าใจว่าทำไมคุณจึงต้องการลงทุนทางการเงิน คุณก็ไม่มีอะไรทำในตลาดหลักทรัพย์

ความผิดพลาด 2. การเบี่ยงเบนจากกลยุทธ์

นักลงทุนแต่ละคนสร้างกลยุทธ์การลงทุนของตนเอง คุณสามารถใช้ของคนอื่นได้ แต่เมื่อเวลาผ่านไป คุณยังคงปรับให้เข้ากับความต้องการของคุณ คุณควรยึดตามกลยุทธ์ของคุณเสมอ และมีเพียงกรณีเดียวสำหรับการเบี่ยงเบน: มันไม่มีประโยชน์ในระยะกลาง/ระยะไกล

เพื่อให้เข้าใจว่าคุณกำลังตัดสินใจถูกต้องหรือไม่ คุณจะต้องใช้เวลาอย่างน้อยหนึ่งเดือน แต่ถ้าคุณเปลี่ยนหลักการและแนวทางการเลือกหลักทรัพย์ทุกสัปดาห์ คุณก็จะลืมกำไรไปได้เลย

บทสรุป

การลงทุนแบบพอร์ตโฟลิโอเป็นการลงทุนทางการเงินประเภทหนึ่งที่มุ่งสร้างผลกำไรเป็นหลัก วัตถุประสงค์ของการลงทุนในพอร์ตอาจเป็นหลักทรัพย์ เงินฝากธนาคาร สกุลเงิน โลหะ และการลงทุนประเภทจริง ซึ่งรวมถึงอสังหาริมทรัพย์ หุ้นในธุรกิจ การก่อสร้าง การเริ่มต้น ฯลฯ

หลักการสำคัญของการลงทุนในพอร์ตคือการกระจายความเสี่ยง ซึ่งหมายความว่าคุณต้องแบ่งเงินของคุณออกเป็นหลายทิศทางหรือหลักทรัพย์ สิ่งนี้ทำเพื่อลดการสูญเสียและสามารถกำจัดสินทรัพย์นี้หรือสินทรัพย์นั้นได้อย่างปลอดภัย

ในการเริ่มต้นรวบรวมพอร์ตการลงทุน คุณต้องตั้งเป้าหมาย ค้นหานายหน้า และซื้อหลักทรัพย์ที่จำเป็น หลังจากนั้น คุณจะวิเคราะห์ความสามารถในการทำกำไรของหลักทรัพย์ของคุณ เปลี่ยนแปลงในกรณีที่มีตัวบ่งชี้เชิงลบและเพลิดเพลินไปกับผลกำไร

จำไว้ว่าการลงทุนแม้ในกรณีที่ไม่มีความรู้พิเศษ ส่วนใหญ่มักจะนำมาซึ่งผลกำไร

พอร์ตการลงทุนเป็นบริการที่เหมาะสำหรับผู้ที่ต้องการนำเงินมาลงทุนในช่วงเวลาหนึ่งเพื่อวัตถุประสงค์เฉพาะ ได้แก่ การสร้าง สะสม รักษา หรือเพิ่มทุน หรือรับรายได้แบบพาสซีฟ

ทำไมถึงต้องมีพอร์ตการลงทุน?

การเก็บเงินไว้ในเงินฝากธนาคารไม่ได้ช่วยให้รอดพ้นจากภาวะเงินเฟ้อ - ผลตอบแทนที่แท้จริงนั้นติดลบ เช่นเดียวกับสกุลเงิน - ดอลลาร์และยูโร หุ้นและทองคำอาจร่วงลงอย่างรวดเร็วในราคา ดังนั้นจึงมีความเสี่ยงสูง ซึ่งหมายความว่าไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกราย อสังหาริมทรัพย์ต้องการเงินทุนจำนวนมากและสามารถลดราคาหรืออยู่เฉยๆ ได้โดยไม่ต้องเช่า

แทบเป็นไปไม่ได้เลยที่จะเดาว่าสินทรัพย์ใดจะให้ผลตอบแทนสูงสุดในปีหน้า ปีที่แล้วลงทุนอะไรดีที่สุด ปีหน้าอาจจะแย่ที่สุดก็ได้

ดังนั้น วิธีที่ดีที่สุดที่จะเพิ่มเงินของคุณและปกป้องมันจากเงินเฟ้อคือการสร้าง พอร์ตการลงทุนที่ชาญฉลาดซึ่งจะรวมถึงประเภทสินทรัพย์ต่างๆ ทั่วโลก

พอร์ตการลงทุนคืออะไร?

พอร์ตการลงทุนคือชุดเครื่องมือทางการเงินที่นักลงทุนลงทุนออมทรัพย์ของตน ทุนกระจายไปตามประเภทสินทรัพย์ที่แตกต่างกัน: หุ้น พันธบัตร อสังหาริมทรัพย์ สินทรัพย์โภคภัณฑ์ ฯลฯ ในฐานะเครื่องมือทางการเงิน กองทุนดัชนีต้นทุนต่ำถูกนำมาใช้ซึ่งทำซ้ำการเปลี่ยนแปลงของดัชนีตลาด

การจัดสรรสินทรัพย์เป็นตัวกำหนดความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนของคุณ และควรสอดคล้องกับเป้าหมายทางการเงิน อายุ และความเสี่ยงที่ยอมรับได้ พอร์ตโฟลิโอได้รับการรวบรวมในลักษณะที่คุณจะได้รับผลตอบแทนสูงสุดสำหรับระดับความเสี่ยงของคุณ

มันทำงานอย่างไร?

ตารางด้านล่าง นำมาจากรายงานของบริษัทการลงทุน J.P. Morgan Asset Management แสดงให้เห็นอย่างชัดเจนถึงผลตอบแทนประจำปีของสินทรัพย์ต่างประเทศต่างๆ ในช่วง 10 ปี (พ.ศ. 2546-2555) ตัวอย่างเช่น S&p 500 เป็นดัชนีของหุ้นสหรัฐฯ REIT คืออสังหาริมทรัพย์ของสหรัฐฯ Barclays Agg คือพันธบัตรของสหรัฐฯ MSCI EME คือหุ้นของประเทศกำลังพัฒนา รวมทั้งรัสเซีย MSCI EAFE คือหุ้นของประเทศที่พัฒนาแล้ว

หุ้นและอสังหาริมทรัพย์สามารถให้ผลตอบแทนที่สูงมาก แต่ก็มีความเสี่ยงสูง เนื่องจากราคาอาจตกได้มาก สินทรัพย์อื่นๆ เช่น พันธบัตร มีความเสี่ยงน้อยกว่ามากแต่ให้ผลตอบแทนต่ำ ทรัพย์สินสี่เหลี่ยมสีเทา คือพอร์ตการลงทุนที่ประกอบด้วยสินทรัพย์ที่อยู่ในตาราง ดังที่คุณเห็นจากภาพ พอร์ตโฟลิโอการจัดสรรสินทรัพย์มีความผันผวนน้อยกว่าเมื่อเทียบกับสินทรัพย์อื่นๆ และให้ผลตอบแทนเฉลี่ย

เป็นกลยุทธ์การลงทุนที่พยายามสร้างสมดุลระหว่างความเสี่ยงและผลตอบแทนของพอร์ตโดยการปรับอัตราส่วนของสินทรัพย์ในพอร์ตตามระยะเวลาในการลงทุน เป้าหมายของนักลงทุน และระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้

กลยุทธ์การจัดสรรสินทรัพย์มีข้อดีที่สำคัญหลายประการ ได้รับการยอมรับทั่วโลก ใช้โดยบริษัทจัดการที่ใหญ่ที่สุด และแนะนำโดยสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์แห่งสหรัฐอเมริกา (SEC) ไม่จำเป็นต้องมีคุณสมบัติสูง ความรู้เชิงลึก หรือประสบการณ์ที่กว้างขวาง ดังนั้นจึงเหมาะที่สุดสำหรับนักลงทุนมือใหม่ มีความชัดเจน เรียบง่าย และจะไม่ใช้เวลามากนัก เนื่องจากการจัดการพอร์ตโฟลิโอเป็นขั้นตอนง่ายๆ เพียงขั้นตอนเดียว นั่นคือการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอปีละครั้ง และที่สำคัญ แสดงผลดีเกินคาดของผู้บริหารมืออาชีพ

พอร์ทโฟลิโอที่เหมาะสมควรเป็นอย่างไร?

1. พอร์ตการลงทุนควรง่ายต่อการจัดการและไม่ต้องใช้เวลามาก

คนส่วนใหญ่ไม่มีเวลา ความปรารถนา หรือความรู้ในการจัดการการลงทุนของตนอย่างจริงจัง แทนที่จะมีส่วนร่วมในการจัดการเชิงรุก การวิเคราะห์ตลาด การวิเคราะห์การอ่าน และข่าวสาร ลูกค้าอุทิศเวลาให้กับตัวเองและครอบครัว

2. พอร์ตการลงทุนต้องคำนึงถึงความเสี่ยงของนักลงทุนด้วย
แต่ละคนก็มีนิสัยของตัวเอง คนนึงชอบเสี่ยง และอีกคนไม่ชอบ ยิ่งนักลงทุนยอมรับความเสี่ยงได้มากเท่าไร ส่วนแบ่งของตราสารที่ก้าวร้าวในพอร์ตการลงทุนควรมีมากขึ้นเท่านั้น และในทางกลับกัน

3. พอร์ตการลงทุนต้องคำนึงถึงปริมาณการลงทุนด้วย

วิธีการลงทุนแต่ละวิธีมีเกณฑ์การเข้าขั้นต่ำ บางที่ก็เล็กมากและบางที่ก็สูง ยิ่งจำนวนเงินลงทุนมากเท่าใด รายการเครื่องมือทางการเงินและโอกาสในการลงทุนก็จะยิ่งมากขึ้น และด้วยจำนวนเล็กน้อย รายการนี้มักจะมีจำกัด ดังนั้นเมื่อรวบรวมพอร์ตการลงทุนจึงต้องคำนึงถึงปริมาณการลงทุนด้วย

4. พอร์ตการลงทุนต้องคำนึงถึงระยะเวลาการลงทุนด้วย

ยิ่งระยะเวลาการลงทุนนานขึ้นเท่าใด ตราสารก็จะยิ่งสามารถรวมอยู่ในพอร์ตโฟลิโอได้ เนื่องจากความผันผวนของพอร์ตโฟลิโอไม่ได้มีความสำคัญมากนักในระยะยาว แต่ในระยะสั้นและเมื่อเราเข้าใกล้เป้าหมาย ตราสารแบบอนุรักษ์นิยมก็ควรจะมีชัยในพอร์ตโฟลิโอ

5. พอร์ตการลงทุนต้องคำนึงถึงวัตถุประสงค์ของการลงทุนด้วย

การเลือกเครื่องมือทางการเงินสำหรับพอร์ตการลงทุนขึ้นอยู่กับลักษณะของเป้าหมายเป็นอย่างมาก ตัวอย่างเช่น เครื่องมือบางอย่างเหมาะสำหรับการออมทุน อื่นๆ สำหรับการสะสม และเครื่องมืออื่นๆ สำหรับการรับรายได้แบบพาสซีฟ

6. พอร์ตการลงทุนต้องมีต้นทุนต่ำและค่าคอมมิชชั่น

ในระยะยาว ค่าคอมมิชชั่นรายปีเพียง 1% อาจส่งผลให้สูญเสียผลกำไรหลายแสนหรือหลายล้าน ดังนั้น ค่าคอมมิชชั่นและต้นทุนของพอร์ตการลงทุนควรน้อยที่สุด

7. พอร์ตการลงทุนต้อง ให้มีความหลากหลายในวงกว้าง

การกระจายความเสี่ยง (หรือพูดง่ายๆ ก็คือ การเก็บไข่ไว้ในตะกร้าต่างๆ) เป็นหนึ่งในกฎพื้นฐานของการลงทุนอย่างปลอดภัย การกระจายความเสี่ยงช่วยลดความเสี่ยง ด้วยการกระจายความเสี่ยงในระดับที่ค่อนข้างกว้าง ปัญหาของแต่ละบริษัทและแม้แต่ประเทศก็ไม่ส่งผลกระทบอย่างมากต่อผลงานของพอร์ตโฟลิโอ พอร์ตโฟลิโอที่ออกแบบมาอย่างดีควรประกอบด้วยสินทรัพย์ประเภทต่างๆ ทั่วโลกและในสกุลเงินต่างๆ

8. พอร์ตการลงทุนต้องคำนึงถึงองค์ประกอบของสินทรัพย์

มีเครื่องมือทางการเงินมากมายสำหรับการลงทุน สำหรับนักลงทุนที่ไม่มีประสบการณ์ สายตาของความหลากหลายจะเบิกกว้างได้ง่าย ตัวอย่างเช่น กองทุนหุ้นจะแตกต่างกันไปตามประเทศ การใช้อักษรตัวพิมพ์ใหญ่ รูปแบบ ภาคส่วน และอื่นๆ กองทุนตราสารหนี้ตามระยะเวลา ความน่าเชื่อถือ และผู้ออกตราสารหนี้ ในการเลือกสิ่งที่ดีที่สุดและเหมาะสมที่สุด คุณต้องค้นหาว่ากองทุนใดลงทุนในกองทุนใด และวิธีที่ดีที่สุดที่จะรวมเข้ากับสินทรัพย์อื่นๆ ในพอร์ตโฟลิโอ

9. พอร์ตการลงทุนต้อง คำนึงถึงความน่าเชื่อถือของเครื่องมือด้วย

เครื่องมือการลงทุนมีความโดดเด่นด้วยความน่าเชื่อถือ กองทุนบางส่วนออกโดยบริษัทขนาดใหญ่ที่มีชื่อเสียงและมีชื่อเสียงดี กองทุนอื่นๆ มีขนาดเล็กและอายุน้อย เมื่อเลือกเครื่องมือสำหรับพอร์ตโฟลิโอ ควรพิจารณาความน่าเชื่อถือด้วย

10. พอร์ตการลงทุนต้อง คำนึงถึงเงื่อนไขการลงทุน

คุณสามารถลงทุนได้หลายวิธี: ผ่านนายหน้า บริษัทจัดการ ธนาคาร บริษัทประกันภัย บางคนทำงานในรัสเซีย บางคนทำงานในต่างประเทศ แต่ละตัวเลือกมีเงื่อนไข ข้อดีและข้อเสีย ซึ่งอาจเหมาะสำหรับนักลงทุนบางรายและไม่เหมาะกับตัวเลือกอื่นๆ เลย ในการเลือกตัวเลือกที่เหมาะสมที่สุด คุณต้องทราบคุณสมบัติของวิธีการลงทุนแต่ละวิธี

พอร์ตโฟลิโอถูกรวบรวมบนพื้นฐานของหลักการดังต่อไปนี้:

• การเข้าหาลูกค้ารายบุคคล
• กลยุทธ์เชิงรับ การจัดสรรสินทรัพย์;
• การกระจายความเสี่ยงในวงกว้างในสินทรัพย์ประเภทต่างๆ และประเทศต่างๆ
• ต้นทุนต่ำและค่าคอมมิชชั่น
• การปฏิบัติตามพอร์ตการลงทุนด้วยพารามิเตอร์และวัตถุประสงค์ของผู้ลงทุน
• การใช้เครื่องมือทางการเงินและบริษัททางการเงินที่เรียบง่าย เข้าใจได้ เชื่อถือได้และได้รับการพิสูจน์แล้ว
• ความโปร่งใสของคำแนะนำและการให้ข้อมูลที่จำเป็นทั้งหมดแก่ลูกค้า

บริการรวบรวมผลงานการลงทุนมีอะไรบ้าง?

1. การตั้งคำถาม การกำหนดเป้าหมายทางการเงินของลูกค้า ระยะเวลาการลงทุน จำนวนเงินทุน และพารามิเตอร์อื่นๆ การทดสอบเพื่อกำหนดโปรไฟล์ความเสี่ยง
2. การวิเคราะห์สถานการณ์ทางการเงินส่วนบุคคลของลูกค้า จำนวนเงินทุนเริ่มต้นและความเป็นไปได้ในการเติมเต็มจะส่งผลต่อการเลือกเครื่องมือทางการเงินและวิธีการใช้กลยุทธ์การลงทุน ความเสี่ยงที่ยอมรับได้และระยะเวลาการลงทุนของคุณส่งผลต่อการกระจายสินทรัพย์ในพอร์ตของคุณ
3. การพัฒนาและคำอธิบายกลยุทธ์การลงทุนและการรวบรวมพอร์ตการลงทุน ตามข้อมูลส่วนบุคคลของคุณ จะมีการรวบรวมพอร์ตการลงทุน โดยจะเลือกเครื่องมือทางการเงินเฉพาะที่มีในรัสเซียหรือต่างประเทศ โครงสร้างพอร์ตการลงทุนจะถูกเลือกในลักษณะที่รับประกันอัตราส่วนความเสี่ยงและผลตอบแทนที่เหมาะสม
4. คำแนะนำสำหรับการดำเนินการตามกลยุทธ์และการจัดการพอร์ตโฟลิโอ รวมถึงการเลือกบริษัทเพื่อการลงทุน (นายหน้า ผู้บริหารหรือบริษัทประกันภัย ทางเลือกของแผนภาษี ประเภทของบัญชีหรือโปรแกรมออมทรัพย์) และคำอธิบายของกลไกในการจัดการพอร์ตการลงทุน
5. ความช่วยเหลือในการเปิดบัญชี เอกสาร การซื้อสินทรัพย์ทางการเงิน

ผลลัพธ์คืออะไร?

จากผลงาน คุณจะได้รับพอร์ตการลงทุนที่เหมาะกับความต้องการของคุณ โดยคำนึงถึงเงื่อนไขและความเสี่ยงที่ยอมรับได้ เอกสารจะประกอบด้วยคำอธิบายของโครงสร้างพอร์ตโฟลิโอและองค์ประกอบ - เครื่องมือทางการเงินพร้อมคำอธิบายและคำแนะนำสำหรับการจัดการพอร์ตโฟลิโอ

ค่าใช้จ่ายและรายการบริการ:

การจัดทำพอร์ตการลงทุนสำหรับโปรแกรมที่ได้รับทุนนั้นฟรี

ระยะเวลาดำเนินการ: สูงสุด 20 วัน

การรับประกัน:หากคุณคิดว่าบริการที่มอบให้คุณไม่เหมาะสม ภายใน 14 วัน คุณมีสิทธิ์ที่จะขอเงินคืนได้

หากคุณต้องการแนวทางที่ครอบคลุมเกี่ยวกับการเงินส่วนบุคคลของคุณ คุณสามารถสั่งซื้อได้

ตัวอย่างพอร์ตการลงทุนต่างประเทศ

อัตราผลตอบแทนจะแสดงเป็นดอลลาร์สหรัฐ ในทำนองเดียวกัน คุณสามารถทำความคุ้นเคยกับตัวอย่างพอร์ตการลงทุนได้ที่

การสนับสนุนผลงาน:

เมื่อลงทุนและจัดการพอร์ตโฟลิโอ อาจมีคำถามหรือปัญหาต่างๆ เกิดขึ้น สถานการณ์ส่วนบุคคลของลูกค้า สถานการณ์ เป้าหมาย กฎหมายอาจเปลี่ยนแปลง โอกาสใหม่และเครื่องมือทางการเงินอาจปรากฏขึ้น ลูกค้าที่อยู่ภายใต้อิทธิพลของอารมณ์สามารถละเมิดระเบียบวินัยได้ และเนื่องจากขาดประสบการณ์ จึงทำผิดพลาดได้ ดังนั้นจึงแนะนำให้สั่ง การบำรุงรักษาพอร์ตการลงทุนประจำปี

รายงานประกอบด้วยอะไร:

• โครงสร้างปัจจุบันและองค์ประกอบของพอร์ตการลงทุนตามประเภทสินทรัพย์ ประเทศ สกุลเงิน ตราสาร
• การเปรียบเทียบโครงสร้างปัจจุบันและองค์ประกอบของพอร์ตโฟลิโอกับโครงสร้างเดิม
• การคำนวณผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนโดยคำนึงถึงการบริจาคและการถอนเงิน
• เปรียบเทียบผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนกับอัตราเงินเฟ้อ
• คำแนะนำและการคำนวณสำหรับการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอ
• คำแนะนำในการปรับองค์ประกอบและโครงสร้างของพอร์ตโฟลิโอ

การก่อตัวและการจัดหาสภาพคล่องของพอร์ตโฟลิโอเป็นอย่างไร? หลักการของการอนุรักษ์พอร์ตการลงทุนคืออะไร? อะไรคือคุณสมบัติของการปรับพอร์ตให้เหมาะสมโดยการกระจายความเสี่ยง?

ไม่มีการลงทุนใดที่ไม่มีความเสี่ยง นักลงทุนมือใหม่ทุกคนควรเรียนรู้กฎนี้ ไม่มีสินทรัพย์ใดที่สามารถรับประกันผลกำไรได้ 100% ไม่เช่นนั้น นักลงทุนทุกคนจะกลายเป็น Henry Ford และ Warren Buffett แม้แต่การฝากเงินในธนาคารก็ไม่ใช่เครื่องมือที่เชื่อถือได้อย่างที่วางไว้โดยสถาบันการเงิน

ระดับของความสามารถในการทำกำไรได้รับอิทธิพลจากสาเหตุนับพัน - วิกฤตเศรษฐกิจ, เงินเฟ้อ, การไม่รู้หนังสือทางการเงิน, ความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยน, ภัยพิบัติในตลาดหุ้น อย่างไรก็ตาม นักลงทุนมีวิธีที่มีประสิทธิภาพ หากไม่กำจัดความเสี่ยงทั้งหมด ก็ให้ลดความเสี่ยงลง วิธีนี้เรียกว่า "พอร์ตการลงทุน"

เมื่อสร้างพอร์ตโฟลิโอ คุณไม่ได้ลงทุนในตราสารเดียว แต่ใช้พื้นที่การลงทุนหลายด้าน เกี่ยวกับวิธีการทำสิ่งนี้และพอร์ตการลงทุนประเภทใดฉัน Denis Kuderin ผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนจะบอกในบทความใหม่

และคุณยังจะได้พบกับภาพรวมของบริษัทมืออาชีพที่เชื่อถือได้ ซึ่งจะช่วยให้คุณสร้างพอร์ตโฟลิโอและจัดการได้อย่างมีประสิทธิภาพ

ไปข้างหน้าเพื่อน!

1. พอร์ตการลงทุนคืออะไร

เหตุใดนักลงทุนที่มีประสบการณ์จึงมีมากกว่าผู้เริ่มต้น คุณคิดว่าเป็นเพราะคนหลังมีเงินน้อยหรือเปล่า? คำตอบนั้นชัดเจน แต่ไม่ถูกต้องทั้งหมด แน่นอนว่าปริมาณการลงทุนส่งผลโดยตรงต่อความสามารถในการทำกำไร แต่ปัจจัยที่แตกต่างอย่างสิ้นเชิงมีบทบาทชี้ขาด

นักการเงินที่มีประสบการณ์รู้วิธีการใช้เครื่องมือการลงทุนอย่างถูกต้องและรู้วิธีจัดการให้มีประสิทธิภาพมากที่สุด พวกเขาตระหนักดีว่ายิ่งมีส่วนร่วมในการลงทุนมากเท่าไร ความเสี่ยงของการทำลายก็จะยิ่งลดลง และโอกาสในการได้รับรายได้ที่มั่นคงและระยะยาวก็จะสูงขึ้น

ผู้เริ่มต้นกำลังมองหาสินทรัพย์ที่ทำกำไรและมีแนวโน้มมากที่สุด เหมือนกับที่อัศวินกำลังมองหาจอกศักดิ์สิทธิ์ และเมื่อเขาพบมัน เขาก็รีบลงทุนด้วยเงินสดทั้งหมด วิธีนี้ใช้ได้ผลหรืออาจทำลายนักลงทุนได้ หากคุณเป็นผู้เล่นโดยธรรมชาติและต้องการเล่น ไม่ได้รับ เส้นทางนี้เหมาะสำหรับคุณ

นักลงทุนที่ฉลาดทำสิ่งต่าง ๆ พวกเขาไม่ได้มอง ส่วนใหญ่เครื่องมือที่ให้ผลตอบแทนสูง พวกเขารวมการลงทุนแบบอนุรักษ์นิยมกับการลงทุนที่มีความเสี่ยงปานกลางและมีความเสี่ยงสูง หากตัวเลือกหนึ่งใช้ไม่ได้ผล เครื่องมืออื่นๆ อีกสิบเครื่องมือจะครอบคลุมการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้น

ทรัพย์สินรวมของผู้ลงทุนเป็นของเขา พอร์ตการลงทุน. พอร์ตนี้มีหลักทรัพย์หรือการลงทุนประเภทอื่นที่ช่วยให้เจ้าของสามารถทำกำไรจากดอกเบี้ย เงินปันผล หรือการเก็งกำไรได้

2. พอร์ตการลงทุนประเภทใดบ้าง - ประเภทหลัก TOP-7

การจัดประเภทพอร์ตการลงทุนค่อนข้างมีเงื่อนไข นักลงทุนมืออาชีพพยายามรวมกลยุทธ์การลงทุนที่แตกต่างกัน มันเกิดขึ้นที่ครึ่งหนึ่งของพอร์ตโฟลิโอของพวกเขาทำกำไร ส่วนอีกส่วนหนึ่งประกอบด้วยการลงทุนเพื่อการเติบโต

อย่างไรก็ตาม นักลงทุนทุกคนจำเป็นต้องรู้ว่าพอร์ตการลงทุนมีกี่ประเภท

ดู 1.ผลงานรายได้

จากชื่อ เป็นที่ชัดเจนว่าพอร์ตโฟลิโอดังกล่าวได้รับการออกแบบสำหรับผลตอบแทนการลงทุนสูงโดยมีความเสี่ยงน้อยที่สุด และเหมาะสำหรับนักลงทุนที่ระมัดระวัง

รวมถึงพันธบัตร (รัฐบาลและองค์กร) ที่มีการชำระเงินปกติจำนวนเล็กน้อย หุ้นของบริษัทขนาดใหญ่ในอุตสาหกรรมสินค้าโภคภัณฑ์หรือพลังงาน รายได้จากพอร์ตการลงทุนดังกล่าวเกิดขึ้นจากดอกเบี้ยและเงินปันผลเป็นหลัก หากเราพูดถึงตัวชี้วัด นี่คือ 10-25% ต่อปี

ดู 2ผลงานการเติบโต

กำไรของพอร์ตการเติบโตนั้นมาจากการเพิ่มขึ้นของมูลค่าหลักทรัพย์ เครื่องมือนี้ใช้โดยนักลงทุนที่ต้องการทำกำไรมหาศาล ทิศทางการลงทุน - หุ้นของบริษัทที่กำลังพัฒนาอย่างรวดเร็ว สตาร์ทอัพ

ความเสี่ยงของพอร์ตการเติบโตนั้นค่อนข้างสูง แต่ถ้านักลงทุนขายสินทรัพย์ของเขาตรงเวลา ผลกำไรก็จะมีนัยสำคัญเช่นกัน ตัวบ่งชี้การทำกำไรไม่จำกัด

ดู 3.พอร์ตโฟลิโอที่สมดุล

ผลงานของนักลงทุนระดับปานกลาง เกิดขึ้นจากหลักทรัพย์ของบริษัทที่มีชื่อเสียงและมีองค์ประกอบที่มั่นคง เจ้าของพอร์ตโฟลิโอดังกล่าวมุ่งเน้นไปที่การรักษาทุนในระยะยาว อย่างไรก็ตาม หุ้นที่มีมูลค่าเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วอาจเป็นส่วนเล็กๆ ของสินทรัพย์เช่นกัน แต่ความเสี่ยงดังกล่าวมีความสมเหตุสมผลเสมอและอยู่ภายใต้การควบคุมที่เข้มงวดที่สุด

ดู 4.พอร์ตการลงทุนความเสี่ยง

ผลงานของผู้เล่นหุ้นมุ่งเป้าไปที่การเพิ่มผลกำไรสูงสุด นักลงทุนรายนี้รู้ว่าผลตอบแทนสูงสุดมาจากการลงทุนที่มีความเสี่ยงสูงสุด ทรัพย์สินดังกล่าวรวมถึงหุ้นของบริษัทใหม่และที่มีการเติบโตสูง ตลอดจนบริษัทที่พัฒนาเทคโนโลยีใหม่

ดู 5.

พอร์ตโฟลิโอแบบอนุรักษ์นิยมที่ออกแบบมาสำหรับระยะยาว เจ้าของดำเนินการตามหลักการ "ซื้อแล้วลืม" ในการลงทุนดังกล่าว คุณต้องมีงบประมาณที่มั่นคง เพราะเงินที่ลงทุนไปจะไม่สามารถใช้ได้อีกหลายปี

ตัวอย่างทั่วไป

พันธบัตรเงินกู้ของรัฐบาลกลางอายุ 5 ปีที่ออกโดยธนาคารกลางในปี 2555 ได้รับการไถ่ถอนในฤดูใบไม้ผลิปี 2560 เจ้าของหลักทรัพย์ดังกล่าวทั้งหมดจะได้รับเงินคืนเต็มจำนวน พวกเขาได้รับรายได้จากคูปองที่จ่ายทุก ๆ หกเดือนตลอดระยะเวลาของพันธบัตร

กลับไปที่ Warren Buffett ผู้สนับสนุนการลงทุนระยะยาวที่ชัดเจน เขาพูดว่า: " หากคุณไม่ได้วางแผนที่จะถือหุ้นเป็นเวลา 10 ปี ก็อย่าซื้อเลยแม้แต่ 10 นาที การทำกำไรที่มั่นคงเป็นเรื่องของระยะยาว».

ดู 6.ผลงานหลักทรัพย์ระยะสั้น

ตรงกันข้ามกับพอร์ตการลงทุนระยะยาว แพ็คเกจดังกล่าวประกอบด้วยการลงทุนที่มีสภาพคล่องสูงสุดและผลตอบแทนจากเงินทุนที่รวดเร็ว ตัวอย่างคือการลงทุนในการแลกเปลี่ยนและการเก็งกำไรสกุลเงินในตลาด Forex

ดู 7ผลงานที่มีหลักทรัพย์ในระดับภูมิภาคหรือต่างประเทศ

ผลงานสำหรับผู้รักชาติในภูมิภาคของตนหรือผู้ประกอบการที่รู้จักตลาดภายในประเทศของภูมิภาคของตนอย่างถี่ถ้วน ความหลากหลายของพอร์ตโฟลิโอเฉพาะ - ชุดหลักทรัพย์ที่มีลักษณะอุตสาหกรรม (เช่น บริษัทกลั่นน้ำมัน) หุ้นของบริษัทต่างประเทศ

ตารางพอร์ตการลงทุนจะแสดงให้เห็นอย่างชัดเจนถึงลักษณะเด่นของความหลากหลายทั้งหมด:

№	ประเภทผลงาน	เครื่องมือ	ผลผลิต
1	ผลงานรายได้	หลักทรัพย์ที่ให้ดอกเบี้ยและเงินปันผลสูง	ปานกลาง
2	ผลงานการเติบโต	หลักทรัพย์ที่มีมูลค่าเพิ่มขึ้นสูง	สูง
3	สมดุล	เอกสารรายได้และการเติบโตจะถูกแบ่งออกอย่างเท่าๆ กัน	ปานกลาง
4	ทุนเสี่ยง	หุ้นบริษัทที่เติบโตเร็ว สตาร์ทอัพ	สูง
5	ระยะยาว	พันธบัตร หุ้นของบริษัทขนาดใหญ่	ต่ำแต่มั่นคง
6	สั้น	หลักทรัพย์ของบริษัทตีราคาต่ำและบริษัทอายุน้อย	สูง

3. ขั้นตอนการจัดพอร์ตการลงทุน - 5 ขั้นตอนหลัก

ดังนั้น คุณได้ตัดสินใจอย่างแน่วแน่ที่จะสร้างพอร์ตการลงทุนของคุณ พิจารณาสิ่งที่จำเป็นสำหรับสิ่งนี้

ฉันแนะนำให้ผู้เริ่มต้นทุกคนปฏิบัติตามหลักการอนุรักษนิยม ซึ่งหมายความว่าพอร์ตโฟลิโอควรใช้เครื่องมือทางการเงินที่ระมัดระวังและเชื่อถือได้ คุณจะรับความเสี่ยงในภายหลังเมื่อคุณเพิ่มสินทรัพย์ 50-100% ในระหว่างนี้ให้รอบคอบ อดทน และสม่ำเสมอ

และปฏิบัติตามคำแนะนำของผู้เชี่ยวชาญอย่างระมัดระวัง

ขั้นตอนที่ 1ตั้งเป้าหมายการลงทุน

ยิ่งเป้าหมายของนักลงทุนเฉพาะเจาะจงมากเท่าไร กิจกรรมทางการเงินของเขาก็จะยิ่งมีประสิทธิภาพมากขึ้นเท่านั้น หากบุคคลเข้าสู่ตลาดด้วยเจตนาคลุมเครือ ผลลัพธ์ก็จะคลุมเครือและไม่แน่นอน เป้าหมายของ "ทำเงินถ้าคุณทำได้" จะไม่ทำงาน กำหนดเป้าหมายที่เป็นจริงและเฉพาะเจาะจงสำหรับตัวคุณเอง

โปรทำงานเพื่อผลลัพธ์ เขามาที่ตลาดหลักทรัพย์เตรียมพร้อมและพร้อมที่จะชนะ ในขณะเดียวกันความปลอดภัยก็ไม่เคยลืม ทุนของเขาคงกระพันต่อแรงกระแทกจากภายนอก และตัวเขาเองก็ได้รับการปกป้องจากการตัดสินใจที่หุนหันพลันแล่นด้วยกลยุทธ์ที่เลือกมาอย่างถูกต้อง

ตัดสินใจล่วงหน้าว่าคุณต้องการสร้างรายได้จากการลงทุนมากแค่ไหนและทำไม เป้าหมายที่ถูกต้องคือการเพิ่มทุน 50% ต่อปี เก็บเงินซื้อรถ รับเงินจากตลาดหลักทรัพย์มากกว่างานหลักของคุณ

ฉันจะแนะนำให้นักลงทุนเริ่มต้นทำงานกับที่ปรึกษามืออาชีพ บริษัทนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์หลายแห่งดำเนินการดังกล่าวโดยไม่เสียค่าใช้จ่าย อย่าละเลยความช่วยเหลือที่มีคุณสมบัติเหมาะสม ฟังคำแนะนำที่ชาญฉลาดและปฏิบัติตามพวกเขา

ระยะที่ 2การเลือกกลยุทธ์การลงทุน

การเลือกกลยุทธ์ขึ้นอยู่กับความชอบส่วนบุคคลของนักลงทุนและเป้าหมายสูงสุดของเขา

ในความเป็นจริง มีเพียง 3 กลยุทธ์การลงทุน:

• ก้าวร้าว;
• ซึ่งอนุรักษ์นิยม;
• ปานกลาง.

กลยุทธ์เชิงรุก (aka active) เกี่ยวข้องกับการติดตามการเปลี่ยนแปลงของตลาดอย่างต่อเนื่อง นักลงทุนที่กระตือรือร้นทำหน้าที่อย่างต่อเนื่อง - การซื้อ ขาย การลงทุนซ้ำ เป้าหมายคือการเพิ่มทุนในเวลาที่สั้นที่สุด กลยุทธ์ดังกล่าวต้องใช้เวลา ความรู้ และเงิน

กลยุทธ์แบบพาสซีฟกำลังรออยู่ ผู้ลงทุนไม่ได้มีส่วนร่วมในกระบวนการขั้นกลางและคาดหวังเพียงผลลัพธ์ระยะยาวเท่านั้น หรือทำกำไรจากเงินปันผล ดอกเบี้ย และคูปอง นี่คือกลยุทธ์ที่ฉันอยากจะแนะนำสำหรับผู้เริ่มต้น น่าเบื่อเล็กน้อย แต่น่าเชื่อถือ

ขั้นตอนที่ 3บทวิเคราะห์ตลาดหลักทรัพย์

ตามเป้าหมายการลงทุนของคุณ วิเคราะห์ตลาดหลักทรัพย์และกำหนดเครื่องมือที่เหมาะสมที่สุดสำหรับกลยุทธ์ของคุณ ในขั้นตอนนี้ ฉันแนะนำให้เลือกโบรกเกอร์ที่น่าเชื่อถือ ซึ่งเป็นแนวทางในเขาวงกตทางการเงินที่ไม่มีที่สิ้นสุด

การลงทุนในตลาดหลักทรัพย์เป็นเรื่องยากกว่าการฝากเงินในธนาคาร แต่ง่ายกว่าการหาเงินจากการทำงานในโรงงานหรือสำนักงานในแต่ละวัน สิ่งสำคัญคือต้องรับผิดชอบต่อการตัดสินใจทางการเงินและเข้าใจกลไกการแลกเปลี่ยนอย่างน้อยก็ในระดับมือสมัครเล่น

แต่อย่ารีบร้อนลงสระด้วยหัวของคุณ ในการเริ่มต้น อ่านบล็อก บทความ หนังสือสำหรับผู้เริ่มต้น เมื่อคุณเข้าใจว่าพันธบัตรแตกต่างจากหุ้นอย่างไรและ ETF คืออะไร ให้ค่อยๆ ฝึกฝนต่อไป ศึกษาราคาของบริษัทต่างๆ สำหรับปีปัจจุบันและปีที่แล้ว ดูว่าหลักทรัพย์บางตัวเติบโตขึ้นเท่าใด และได้นำรายได้อะไรมาสู่เจ้าของ

อีกทางเลือกหนึ่งคือเปิดบัญชีทดลองซื้อขายนายหน้า ซึ่งทุกบริษัทมืออาชีพมี และซื้อขายหุ้นเสมือนจริงชั่วขณะหนึ่ง สิ่งนี้จะช่วยให้คุณรู้สึกสบายใจในตลาดและเข้าใจหลักการพื้นฐานของการซื้อขาย

ผู้เริ่มต้นบางคนเลือกกลยุทธ์ในการติดตามนักลงทุนที่มีประสบการณ์ บางครั้งโบรกเกอร์อนุญาตให้คุณศึกษาพอร์ตการลงทุนของผู้เล่นที่ประสบความสำเร็จและลงทุนเงินบนหลักการ "ทำตามที่ฉันทำ"

ขั้นตอนที่ 4การเลือกทรัพย์สินในพอร์ตการลงทุน

การลงทุนในหุ้นเป็นสิ่งที่คาดเดาไม่ได้ แต่นี่ไม่ใช่ลอตเตอรีหรือเกมคาสิโน ที่นี่คุณมีสิทธิ์ในการควบคุมสถานการณ์และปรับสมดุลความเสี่ยง เป็นไปไม่ได้ที่จะคาดการณ์ผลกำไรที่แน่นอนโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับหุ้นของตลาดรัสเซียในประเทศ แต่รายได้ที่เพิ่มขึ้นโดยประมาณสำหรับกลยุทธ์อนุรักษ์นิยมนั้นเป็นตัวเลขที่ค่อนข้างชัดเจน

แจกจ่ายทรัพย์สินในพื้นที่ที่คุณมีความเชี่ยวชาญน้อยที่สุด ตัวอย่างเช่น คุณไม่ควรลงทุนในฟิวเจอร์ส ถ้าคุณไม่รู้ว่ามันทำงานอย่างไร เป็นการดีกว่าที่จะใส่ยอดคงเหลือของเงินที่ไม่ได้ปันส่วนในสกุลเงิน ให้มีเงินฟรีในบัญชีนายหน้า

ขั้นตอนที่ 5การซื้อหลักทรัพย์และการเริ่มต้นติดตามพอร์ตการลงทุนที่เกิดขึ้น

หลักทรัพย์ในตลาดหลักทรัพย์ซื้อผ่านนายหน้า เป็นการยากที่จะลงทุนในหุ้นโดยตรง ส่วนใหญ่ทำโดยนักลงทุนที่มีประสบการณ์ด้วยเงินจำนวนมาก

การซื้อทรัพย์สินแล้วลืมไปเป็นกลยุทธ์ที่ผิด แม้ว่าคุณจะเป็นนักลงทุนที่อนุรักษ์นิยมมากที่สุดในโลก คุณจำเป็นต้องตรวจสอบพอร์ตโฟลิโอของคุณอย่างสม่ำเสมอและดำเนินการตรวจสอบอย่างน้อยหนึ่งครั้งทุกไตรมาสหรือหกเดือน คุณจะต้องกำจัดเอกสารบางส่วนและบางส่วนจะต้องซื้อเพิ่มเติม

4. ความช่วยเหลืออย่างมืออาชีพในการลงทุนพอร์ต - ภาพรวมของบริษัทนายหน้า TOP-3

ฉันได้กล่าวไปแล้วว่าหากไม่มีนายหน้าในตลาดหลักทรัพย์ ผู้เริ่มต้นก็ไม่มีอะไรจะทำ นายหน้าไม่ได้เป็นเพียงตัวกลางที่ได้รับเปอร์เซ็นต์จากบริการของเขาเท่านั้น แต่ยังเป็นหูและตาของคุณ ยิ่งตัวนำมีความน่าเชื่อถือมากเท่าไหร่ กำไรก็จะยิ่งสูงขึ้นเท่านั้น

ในการแลกเปลี่ยนบางอย่าง นายหน้ารวมหน้าที่ของที่ปรึกษาทางการเงิน บางครั้งก็ไม่มีค่าใช้จ่ายเพิ่มเติม

ศึกษาการทบทวนบริษัทโบรกเกอร์ที่น่าเชื่อถือที่สุดในรัสเซียและใช้บริการของบริษัทเหล่านี้

1) FINAM

โบรกเกอร์ที่เก่าแก่ที่สุดในรัสเซีย (บริษัทก่อตั้งขึ้นในปี 1994) นอกเหนือจากบริการนายหน้าแล้ว เขายังมีส่วนร่วมในการจัดการเงินทุน การฝึกอบรม ธุรกรรมการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ การลงทุนโดยตรงในการผลิต และเศรษฐกิจ รักษาหลักสูตรสำหรับการพัฒนาอย่างต่อเนื่องและการใช้เทคโนโลยีสารสนเทศล่าสุดและการบริการลูกค้า

ผู้เชี่ยวชาญ FINAM จะช่วยลูกค้าในการสร้างพอร์ตการลงทุน พวกเขาจะเลือกพื้นที่ที่ทำกำไรและมีแนวโน้มมากที่สุดตามเป้าหมายและความสามารถทางการเงินของนักลงทุน

เปิดบัญชีทดลองหรือบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์จริงโดยตรงบนเว็บไซต์ของบริษัท ขั้นตอนจะใช้เวลาหลายนาที เกือบจะในทันทีที่คุณเข้าถึงธุรกรรมแลกเปลี่ยนกับหลักทรัพย์และสกุลเงิน บริษัทสัญญาว่าจะมีรายได้ 18% ต่อปี แม้จะมีกลยุทธ์การลงทุนแบบพาสซีฟก็ตาม

2) โกลด์แมนแคปปิตอล

บริษัทให้บริการให้คำปรึกษาด้านการลงทุนภาคเอกชนและองค์กร คนเหล่านี้จะไม่เพียงบอกคุณว่าพอร์ตการลงทุนที่มีประสิทธิภาพคืออะไร แต่ยังช่วยให้คุณสร้างพอร์ตการลงทุนได้อีกด้วย

ลูกค้าแต่ละรายจะได้รับมอบหมายให้เป็นผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอแต่ละรายที่จัดการสินทรัพย์เพื่อดึงผลกำไรสูงสุดจากพวกเขา รายได้ของคนกลางขึ้นอยู่กับรายได้ของคุณ ดังนั้นที่ปรึกษาจึงสนใจในความเป็นอยู่ที่ดีของลูกค้าเป็นอย่างมาก

3) เอฟเอ็มซี

บริษัทตัวกลางอีกแห่งที่มีประวัติอันยาวนานและชื่อเสียงที่ไร้ที่ติ ลูกค้าสามารถเข้าถึงการลงทุนในหุ้นของโลกที่ใหญ่ที่สุดและบริษัทรัสเซีย คุณต้องการเป็นเจ้าของร่วมของ Microsoft, Gazprom, Coca-Cola หรือ Apple หรือไม่? ไม่มีอะไรจะง่ายไปกว่านี้แล้ว - ลงทะเบียนกับ FMC และรับที่ปรึกษาส่วนตัวที่จะจัดการพอร์ตการลงทุนของคุณตลอดระยะเวลาการลงทุนทั้งหมด

5. วิธีเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตการลงทุนมีอะไรบ้าง - 3 วิธีหลัก

คนเกียจคร้านมักจะหาเหตุผลว่าทำไมเขาไม่ลงทุน เขามีแนวโน้มที่จะเชื่อ Sergei Mavrodi มากกว่าตัวเขาเอง มิฉะนั้นเขาจะซื้อเครื่องใช้ในครัวเรือนเมื่อเงินดอลลาร์เริ่มแข็งค่าขึ้น

บุคคลที่กระตือรือร้นและมองการณ์ไกลซึ่งคิดเกี่ยวกับอนาคตไม่เกี่ยวข้องกับเรื่องไร้สาระดังกล่าว เขากำลังมองหาวิธีเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตการลงทุนส่วนบุคคลของเขา กับเขาไม่กลัววิกฤตภายใน ความผันผวนของค่าเงินและการล่มสลายของรูเบิล

มีหลายวิธีในการเพิ่มประสิทธิภาพพอร์ตโฟลิโอ แต่ฉันจะพิจารณาวิธีที่มีประสิทธิภาพที่สุด

วิธีที่ 1การกระจายความเสี่ยงของพอร์ตการลงทุน

กฎข้อแรกและสำคัญที่สุดของนักลงทุน ในภาษาธรรมดา ดูเหมือนว่า: "ไข่มากมาย หลายตะกร้า" ยิ่งคุณเลือกตราสารมากเท่าไหร่ ความเสี่ยงก็จะยิ่งต่ำลงเท่านั้น แต่ต้องคำนวณรายได้เพื่อให้ครอบคลุมอัตราเงินเฟ้อ